Transfer Prosedürlerinin TANIMI
Transfer prosedürleri, bir hisse senedinin (veya başka bir teminatın) sahipliğinin bir taraftan diğerine taşınması anlamına gelir. Bu süreç, bir işlemin tamamlandığından emin olmak için menkul kıymetler ve takas komisyonu (SEC) tarafından yönetilen ayrıntılı, belgelenmiş bir dizi adımı izleyen bir transfer acentesi tarafından gerçekleştirilir. Transfer prosedürleri, bir alıcı ve satıcı birbirleri arasında işlem yaptığında (varlık satıcının sorumlusundan alıcıya aktarıldığında) veya bir varlığın sahibi aracı kurumları değiştirdiğinde veya bir veya daha fazla aracılık hesabı arasında varlık aktardığında kullanılır kontrolleri.
Hesap aktarma prosedürü sırasında birçok olay aynı anda gerçekleşir. Günümüzün modern teknolojisi ile bile, bir müşterinin hesabından diğerine başarılı bir hesap transferi bir hafta sürebilir, ancak olası gecikmeler için önceden plan yapmak en iyisidir. ABD'de hisse senetleri T + 3 işlem günlerinde denk gelecek şekilde düzenleniyor.
AŞAĞI KIRMA Transfer Prosedürleri
Transfer prosedürleri hakkında aşağıdaki bilgiler ABD'de bir finansal düzenleyici olan FINRA tarafından sağlanmaktadır: Aracılık hesaplarında tutulan varlıkların çoğu, bu günlerde aracılar arasında otomatik bir elektronik işlemle aktarılmaktadır. National Securities Clearing Corporation (NSCC), bir müşteri hesabının bir aracı satıcıdan diğerine aktarılmasını kolaylaştırmak için Otomatik Müşteri Hesabı Aktarım Hizmeti'ni (ACATS) işletir. En yaygın varlık sınıflarını, yani nakit, hisse senetleri, yerli şirketler tarafından ihraç edilen şirket bonoları ve borsa opsiyonlarını içeren transferler ACATS aracılığıyla kolayca transfer edilebilir.
ACATS, hisse senedi sahibinin kişisel bilgilerini kaydeden bir transfer acentesi olarak hizmet vermektedir. Bir hissenin mülkiyeti değiştiğinde, transfer acentesi satıcının hisse senedi sertifikasını (veya elektronik kaydını) iptal eder ve alıcı için yeni bir hisse senedi belgesi yapar. Otomatik olmasına rağmen, hesap aktarma işlemi biraz karmaşıktır ve en önemlileri aşağıda tartışılan belirli faktörlerden ve düzenlemelerden etkilenir.
Alıcı firma ticaret bilgilerini elde ettikten sonra, hesaptaki ad, Sosyal Güvenlik numarası ve teslim eden firmadaki hesap numarası da dahil olmak üzere belirli müşteri verilerini ACATS'a girer. Veriler girildikten kısa bir süre sonra, otomatik bir işlev, teslim eden firmanın hesabı aktarma talebinin yapıldığını görmesine izin verir. Müşteri hesap bilgileri uygun şekilde eşleştiğinde ve alıcı firma hesabı kabul etmeye karar verdiğinde, teslim eden firmanın varlıkları yeni firmaya taşıması yaklaşık üç gün sürecektir. Buna teslimat süreci denir. Toplamda, doğrulama işlemi ve teslimat işleminin tamamlanması genellikle yaklaşık altı gün sürer. Genellikle, teslim eden işletmenin bir aracı-bayi olmadığı durumlarda (örneğin bir banka, yatırım fonu veya kredi birliği) transferler daha fazla zaman alır. Ayrıca, bireysel Emeklilik Hesabı (IRA) veya reşit olmayan bir çocuk için Saklama Hesabı gibi velayet gerektiren hesapların aktarılması ek zaman alabilir.