Robinhood Nedir?
Çevrimiçi aracılık endüstrisinde yıkıcı bir güç olarak kendini gösteren Robinhood, 2014 yılında Apple akıllı telefonlar ve tabletler için bir mobil uygulama olarak halka açıldı. Robinhood'un yeniliği, müşterilerin komisyon ödemeden hisse senetleri ve borsa yatırım fonları (ETF'ler) satın almalarına ve satmalarına izin vermekti. Kullanıcılar yatırım fonlarını, opsiyonları veya sabit getirili enstrümanları satamaz veya satamazlar. Araştırma, kurumsal etkinlikler için çok temel fiyatlandırma grafikleri ve tarihleri (temettüler ve kazanç duyuruları gibi) ile sınırlıydı ve hedef müşteri grubu olan bin yılın diğer web sitelerinde satın alma kararları vermek için ihtiyaç duydukları tüm verileri bulacağı varsayımıyla. Bir Android uygulaması 2015 yılında kullanıma sunuldu.
Robinhood Nasıl Çalışır
Robinhood sanal kapılarını halka ilk açtığında, serbest ticaretler ve 0 dolarlık komisyonların ticareti nasıl “demokratikleştirdiği” konusunda çok fazla gürültü vardı. Çoğu çevrimiçi broker, işlem başına 1 $ ila 7 $ arasında bir ücret alır ve ticaret motorunun yanı sıra bol miktarda araştırma, haber, grafik ve eğitim kaynağı sunar. Robinhood, binlerce yıl boyunca büyük bir oyun oynadı, bu da komisyon komisyonlarının yatırımcıları parçaladığını ve diğer brokerler tarafından sunulan tüm araştırmaların abartıldığını ima ediyor. Birkaç milyon insan hesap açmak ve ticaret yapmak için yeterince ilgilendi.
Faiz, Premium Hesaplar, Marj Faizleri
Komisyonların yanı sıra, brokerler çeşitli şekillerde gelir elde ederler. Robinhood, diğer brokerler gibi, müşteri hesaplarındaki yatırılmamış nakitle ilgilenir. Ayrıca, bir ticaret yapıldığında ortaya çıkan yasal ücretlerden de geçerler. Bunlar tipik olarak bir kuruşun parçalarıdır, ancak firma bu ücretleri en yakın kuruşa yuvarlar. Robinhood, canlı bir broker yardımı ile telefonda yapılan işlem başına 10 $ talep eder ve ayrıca bazı yabancı hisse senedi işlemlerine 35-50 $ arası yardım eder.
Robinhood, 12 Ekim 2018 tarihinde şirketin ortak CEO'su ve kurucu ortağı Vlad Tenev tarafından yayınlanan açıklamaya göre, sipariş akışı için ödemeden çok az gelir elde ettiklerini iddia ediyor. Tenev'e göre, Robinhood başına yaklaşık 0.00026 dolar indirim yapıyor işlem gören dolar veya 100 $ işlem başına 2.6 sent. Çoğu broker, sipariş akışı için ödemeyi hisse başına bazda rapor eder, ancak Robinhood, bu geleneksel iletişim yöntemini takip etmez ve piyasa üreticilerinden diğer brokerlerden ne kadar elde ettiklerini karşılaştırmayı çok zorlaştırır.
Eylül 2018'de, Seeking Alpha'ya katkıda bulunan Logan Kane, Robinhood'un sipariş akışı için ödemesinin, diğer brokerlerin aynı hacim için piyasa üreticilerinden aldığı gelirin on katını oluşturduğunu belirtti. Bloomberg, Robinhood'un Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonuna (SEC) raporlarını analiz etti ve Robinhood'un sipariş akışının ödemesinden gelirinin neredeyse yarısını ürettiğini hesapladı.
Robinhood'un bu konuda şeffaflık eksikliği rahatsız edicidir. Bunun ötesinde, sipariş akışı için ödeme yavaş yavaş varlığın dışında düzenlenmektedir, bu nedenle piyasa yapıcılarına sipariş akışı satarak gelir elde etmeye bağlı bir aracılık beş yıl içinde başını belaya sokacaktır.
Dördüncü doğum gününe yaklaşırken, firma opsiyon ticareti, sınırlı kripto para birimi ticareti ve mesai saatlerinden sonra ücretsiz olarak bir web sitesi ekledi. Marj kredilerine erişim ücretini değerlendiren Robinhood Gold hizmeti, platformun müşterinin görebileceği bir ücret talep eden tek parçasıdır. Robinhood Gold'u kullanarak müşteri, marjdan satın alma olarak da bilinen aracılıktan ödünç alınan ek nakitten yararlanmalarına izin veren sabit bir aylık ücret öder.
Marj Alış
Çoğu çevrimiçi brokerde, standart marj anlaşması borçluların yalnızca ödünç alınan para üzerinden faiz ödemesini gerektirir. Brokerin “prim marj hesabı” Robinhood Gold için hesap minimum 2.000 $ 'dır; bu, tüm brokerlerin izlemesi gereken bir düzenleme şartıdır. Daha sonra, parayı kullansanız da kullanmasanız da, belirli bir miktar marj kredisine erişim için her ay bir ücret ödersiniz ve ek 1.000 $ için aylık 6 $ 'dan başlar. Hesabınızda ne kadar çok para varsa, o kadar fazla borç alabilirsiniz; marjınız bakiyenizin yaklaşık% 50'sidir. (Teminat ücreti programı kafa karıştırıcıdır ve aracılık hesapları için normların çok dışındadır.) Bu, TD Ameritrade veya E * Trade ile karşılaştırıldığında düşük, ancak Interactive Brokers ile karşılaştırıldığında yüksek olan yaklaşık% 7, 2'lik faiz oranına eşdeğerdir.
Hesabınız 50.000 dolardan fazla kâr marjına hak kazanacak kadar büyükse, oran% 5'tir.
Altın müşterileri ayrıca, abone olduğunuz maksimum seviyeye kadar iki ila üç iş günü beklemek yerine hesabınıza aktarılma sürecinde olan fonları kullanmanıza olanak tanıyan ek bir hizmet alır.
Serbest İşlemler Sürdürülebilir mi?
Serbest ticaret, bin yıllıkları gemiye almak için iyi bir fikir olsa da, sonunda yatırım varlıklarını büyütmeye karar verenler, Robinhood'daki sınırlı özelliklerden büyüyecek.
Robinhood'un sipariş yürütme motoru fiyat iyileştirme fırsatları aramaz, bu da 500'den fazla hisse veya daha fazla hisse senedi ticareti yapan yatırımcıların bir brokerda aradığı bir şeydir. Fiyat iyileştirilmiş bir sipariş, müşterinin limit emrinden biraz daha düşük bir fiyata satın almak için çok şey bulur veya satış yaparken daha yüksek bir fiyat alır. Ticaret başına 4, 95 ABD doları ücret alan Fidelity'de fiyat iyileştirmesi genellikle yatırımcıya bu büyük bloklardaki komisyonlarda ödediğinden daha fazla para kazandırır. Bir seferde sadece tek bir hisse ticareti yapıyorsanız, fiyat işlemlerinde çok az şey olacağı için ücretsiz işlemler mantıklıdır. Bununla birlikte, bir seferde 300 veya daha fazla hisse senedi alım satım yapabilme noktasına ulaştığınızda, fiyat iyileştirmesi daha öncelikli hale gelir.
Çevrimiçi brokerler, mobil uygulamalara, sosyal araçlara, birkaç sayısal ekrana ve 0 ABD doları görünür maliyete ihtiyaç duyduklarına dair geçerli bilgeliğe bağlı olarak, binlerce yıla bakışlar yapmaya devam ediyor. Divvy ve Clink de dahil olmak üzere çok küçük yatırımlara izin veren diğer uygulamalar ortaya çıktı, ancak Robinhood'un elde ettiği girişimin yanı sıra büyük fon duyurularının eşlik eden tanıtımı yok.
Bir noktada, bu girişim kapitalistleri yatırımlarının bir miktar geri dönüşünü isteyecekler ve sıfır komisyon ticareti önemli bir gelir kaynağını kaldırıyor. Ancak, serbest ticaret Robinhood'un sunduğu temel özelliktir. Bir şekilde gelir elde etmek zorunda kalacaklar.
Diğer birçok broker son 25 yılda serbest ticaret bayrağını uçurdu, ancak bu hizmetler buggy kırbaçlarının yolunu tuttu.
Robinhood'da Kripto Para Ticareti
Hesap açmak, herhangi bir çevrimiçi brokere benzer bir süreçtir: kendinizi tanımlayın, yatırımcı olarak uygunluğunuzu değerlendirmek için birkaç soruyu yanıtlayın ve bir banka hesabını finansman için bağlayın. Hesabınız açıldıktan sonra, mobil uygulamaya hızlı bir genel bakış sunan kısa bir videoya bağlantı gönderilir.
Web platformu, temelde şirketlerin sektöre göre listelendiği Koleksiyonlar adlı bir özellik de dahil olmak üzere biraz daha fazla bilgi sunar. Hem web'de hem de mobilde, tüm alıntılar hiçbir kısıtlama olmaksızın gerçek zamanlıdır, ancak aksi takdirde çok az araştırma vardır. Portföy analizi, mevcut hesap bakiyenizi göstermekle sınırlıdır.
19 eyaletteki müşteriler Bitcoin, Ethereum ve Dogecoin dahil olmak üzere mevcut altı kripto para biriminde işlem yapabilir. Ripple, Stellar ve Dash gibi 10 ek kripto para birimi için gerçek zamanlı veriler var. Şu anda 1.000.000'dan fazla kişinin uzun sürdüğü bildirilen uzun bir bekleme listesi var, bu yüzden davet almanız biraz zaman alabilir. Uygulamada veya Robinhood'un web sitesinde kripto özelliği için kaydolabilirsiniz. Mevcut müşteriler, hesapları için kripto para birimi ticareti yapıldıktan sonra haberdar edilecektir.