Hacim Osilatörü Fiyat Hareketini Teyit Ederken , hacmin ölçümüne iki hareketli ortalama kullanarak bir osilatör aracılığıyla baktık. hacim değişim oranına (V-ROC) bakıyoruz ve piyasa eğilimlerinin incelenmesinde fiyat hareketlerinin ve hacminin önemine odaklanacağız.
Son on yılda, Dow Jones Sanayi Endeksi'nde hem yukarı hem de aşağı yönde üç haneli dalgalanmalar gördük. Teknik analiz bilimine yeni gelen biri, hacim her zaman fiyat hareketini desteklemediğinden, bu hareketlerin bazılarının inançtan yoksun olduğunu fark etmemiş olabilir. Eğer fiyatı hareket ettiren hacim, söz konusu sorun için normal günlük hacmin bir bölümü ise, grafikçiler hisse senedi fiyatında% 5 ila% 10 hareketle en az ilgilenmiyorlar. Öte yandan, Nasdaq pazar hacmi günde iki milyar hisseye ulaştığından veya bu rakamı aştığından, önemli fiyat hareketleri analistlerin ilgisini tetikleyecektir. Fiyat hareketleri önemli ölçüde% 5 ila 10 arasındaysa, golf oynamaya da gidebilirsiniz.
Hacim Eğilim Göstergesi
Hacim değişim oranı, bir hacim eğiliminin yukarı veya aşağı yönde gelişip gelişmediğini gösteren göstergedir. Bir yatırımcıya, sorunun kapanış fiyatıyla ölçülen değişim oranını gösteren fiyat değişim oranına (burada tartışılmıştır) aşina olabilirsiniz. Bunu hesaplamak için, son n-periyotlarındaki (günler, haftalar veya aylar) hacim değişikliğini n-periyottaki hacme bölmeniz gerekir. Cevap, son n dönemdeki hacmin yüzde değişimidir. Şimdi, bu ne anlama geliyor? Bugünkü hacim n-günden (veya haftalar veya aylar) önce ise, değişim oranı artı bir sayı olacaktır. Hacim daha düşükse, ROC eksi sayı olacaktır. Bu, sesin değiştiği hıza bakmamızı sağlar. (Trend gücü hakkında daha fazla bilgi için ADX: Trend Gücü Göstergesi'ne bakın .)
Analistlerin V-ROC ile yaşadıkları sorunlardan biri, değişim oranını ölçmek için zaman aralığını belirlemektir. Örneğin, 10 ila 15 günlük daha kısa bir süre, bize ani bir değişimin yarattığı zirveleri gösterecek ve çoğunlukla eğilim çizgileri çizilebilecektir. Daha gerçekçi bir görünüm için 25 ila 30 günlük bir süre kullanmanızı öneririm; bu süre grafiğin daha yuvarlak ve pürüzsüz görünmesini sağlar. Daha kısa süreler, daha pürüzlü ve analizi zor bir grafik oluşturma eğilimindedir.
Nasdaq Kompozit Endeksi grafiğinde, V-ROC'un 13 Aralık 2001'de (14 günlük bir süreye dayanarak) 249.00'a ulaştığı klasik bir satış görebilirsiniz. Aslında, grafiği yakından incelerseniz, ROC'nin 19.61 ölçümüyle ilk kez 12 Aralık 2001'de pozitif hale geldiğini görebilirsiniz. Ertesi gün ölçüm kapanışta 249.00'a atlar. Nasdaq, 6 Aralık'ta 2065.69'luk bir yüksekliğe (ROC, +8.52) sahipti ve 12 Aralık'a kadar negatif sayılara düştü. 14 günlük bir süre kullanarak, Endeks 119.18 puan (yaklaşık % 6.5) 1946.51 düzeyine. Bu, zamanımızı, bu durumda, Şekil 2'de gösterilen 30 günlük bir süreye değiştirme yeteneği olmasa da, çoğu zaman kafa karıştırıcı olacaktır.
30 günlük bir dönem kullanan Nasdaq Kompozit Endeksi'nin ikinci çizelgesinde, 12 ve 13 Aralık 2001'de ve çevresinde, ROC'nin neredeyse pozitif bir sayı gösterdiğini ve 3 Ocak 2002'ye kadar olmadığını açıkça görebilirsiniz. fiyat hareketi 1987.06'dan 2098.88'e önemli ölçüde yükseldikçe pozitif bir sayının ortaya çıktığını. Ayın dokuzunda 111.82 puan yukarı yönlü hareket var. Bu pozitif değer, fiyat eğilimini mevcut eğilim doğrultusunda sürdürmeye devam etmek için yeterli pazar desteğinin olduğu anlamına gelir. Negatif bir değer, destek eksikliğinin olduğunu gösterir ve fiyatlar durgun veya ters olmaya başlayabilir.
14 günlük bir periyotta bile, bu grafikte gösterilen yıl boyunca V-ROC'nin çoğunlukla sıfır çizgisinin üstünde ve altında hareket ettiğini görebiliriz. Bu, trend olan bir pazar olması için gerçek bir mahkumiyetin olmadığını gösterir. Çoğu yatırımcının kaçırdığı fiyat hareketindeki tek gerçek sıçrama, grafikte görebileceğiniz gibi neredeyse her şeyi geri veren beş işlem günü boyunca gerçekleşen Temmuz ayı sonundaki harekettir. Bir başka ilginç nokta ise fiyat hareketinin arkasındaki hacim eksikliğidir. Bu, Nasdaq'ın 1206.01'de kapandığı 5 Ağustos 2002'den endeksin 1422.95'te kapandığı 22 Ağustos 2002'ye kadar olan dönemde açıktır. Bu süre zarfında V-ROC, tüm teknik analistlere, endeksteki artan fiyatın olmayacağını belirten negatif kaldı.
Alt çizgi
Önceki hacim göstergelerini kullanarak, mahkumiyeti olan fiyat hareketlerini doğrulayabilir ve piyasada yakında düzeltilecek olan biplere dayanarak alım veya satım yapmaktan kaçınabilirsiniz. Hacmi izleyin ve trendler takip edecek. Unutmayın, paranız - akıllıca yatırım yapın.