İlk giren ilk çıkar (FIFO) envanter maliyeti yöntemi, artan fiyat dönemlerinde vergileri en aza indirmek için kullanılabilir, çünkü daha yüksek stok fiyatları şirketin satılan mal maliyetini (COGS) artırmak, faizden önce kazançlarını azaltmak, vergi, amortisman ve itfa payları (FAVÖK) ile borçlu olunan vergi miktarını hesaplamak için kullanılan kazanç miktarını azaltır.
FIFO yöntemi ile, bir satışta kullanılacak en yeni envanter ürünleri ilk önce kullanılır. Artan fiyatlar dönemlerinde bu, şirketin defterlerinde daha eski, daha ucuz envanterin bilançoda stok varlıkları şeklinde kaldığı anlamına gelir. Daha yeni ve daha pahalı envanter, mal veya hizmetlerinin satışında kullanılır ve bilançosundan çıkarılır ve gelir tablosunda COGS şeklinde tanınır.
Gelir eksi COGS brüt kâra eşit olduğundan, FIFO envanter maliyet yönteminin yükselen fiyatlar dönemlerinde kullanılması brüt kârı azaltır ve bu da diğer tüm kar seviyelerini ve borçların vergisini azaltır. Bu aynı zamanda net kârı da azaltır.
Bununla birlikte, fiyatların düştüğü dönemlerde, FIFO envanter maliyet yönteminin kullanılması borçların gerçekte miktarını artıracaktır. Bu senaryoda fiyatlar düşeceğinden, bir şirketin ürününün satışında kullanılan envanter, defterlerinde tutulan envanterden daha düşük olacaktır ve bu nedenle brüt kar daha yüksek olacaktır. Bu, diğer tüm kar seviyelerini ve borçlu olunan vergi miktarını artırmak için işe yarayacaktır. Bu da toplam net kârı artıracaktır.