Başlıca Hareketler
Avrupa ve ABD hisse senedi piyasaları, gelecekteki merkez bankası güçlüğü beklentisiyle bugün toparlandı. Federal Açık Piyasa Komitesi (FOMC) potansiyel olarak bu ayın başlarında faiz oranlarını düşürmeyi planladığını ve Avrupa Merkez Bankası (ECB) bugün para politikası toplantısında kilit ECB faiz oranlarının devam etmesini beklediğini açıkladı şimdiki seviyeleri en azından 2020'nin ilk yarısına kadar. ”
Tüccarlar, düşük oranların hem ekonomiyi canlandırabileceği hem de büyük şirketlerin hisse geri alım programlarına daha fazla borçla finansman sağlamaya devam etmesini bekleyerek büyük sermaye stokları satın alıyorlar. Ayrıca, düşük oranların ve ekonomik genişlemenin ham petrole olan talebi artırabileceğini tahmin ediyorlar.
Ham petrol, beklenen ekonomik güç için harika bir gösterge olabilir. Yatırımcılar ekonominin güçlenmesini beklediğinde petrol fiyatları yükselmeye ve yatırımcılar ekonominin zayıflamasını beklediğinde düşmeye eğilimlidir.
Ham petrol, dün varil başına 50.60 $ 'a düştükten sonra bugün varil başına 53 $' ın üzerine sıçradı. Bu sıçrama, ters başın ve omuzların sol ve sağ omuzları için destek görevi gören yükselen fiyat seviyesini tekrar test etmek için ham petrolü yeniden gündeme getiriyor. Petrol bu seviyenin üzerine çıkabiliyorsa, varil başına 58 $ 'a tırmanma şansı yüksektir.
Bugünün ham petroldeki sıçrama, enerji sektörünün Wall Street'te daha ileri gitmesine yardımcı oldu. Apache Corporation (APA)% 2.85 yükseldi, Occidental Petroleum Corporation (OXY)% 3.39 yükseldi ve TechnipFMC plc (FTI)% 4.10 yükseldi.
S&P 500
S&P 500, baş ve omuzların 29 Mayıs'ta tamamlanan endeksi tersine çevirme paternini geçersiz kılarak boğa toparlanmasını bugün sürdürdü. Endeks veya hisse senedi, boyun çizgisi olarak hizmet veren fiyat seviyesinin üzerine çıktığında bir baş ve omuz paterni geçersiz kılındı dönüşüm deseni. S&P 500'deki en son model durumunda, boyun çizgisi, Mart ayının sonlarında ve Mayıs başında düşüşlerin düşük seviyelerini birleştirerek oluşan yükselen seviyeydi.
Bu düşüş eğiliminin geçersiz olduğunu görmek, S&P 500 için cesaret verici bir işarettir. Genellikle, bir baş ve omuz modeli başarısız olduğunda, ileride daha fazla yükseliş olduğunu gösterir. S&P 500 şimdi 2816.94'ün anahtar seviyesinin üzerine çıktığında, 2.900'e doğru tırmanmaya devam ettiğini görmek beni şaşırtmayacaktı.
:
Kısa Sıkıştırma İşlemleri
Tahminler için Pivot Noktalarını Kullanma
Alım Satım Anatomisi
Risk Göstergeleri - Küçük Başlıkları Mücadele
S&P 500 (SPX) toplanırken, en sevdiğim küçük başlıklı hisse senedi endeksim Russell 2000 (RUT) devam etmekte zorlanıyor. Aslında, Russell 2000 bugün herhangi bir zemin elde edemedi ve% 0.22 oranında düşerek 1.503.538 seviyesinden kapandı.
Peki bu neden önemli? Küçük çaplı hisse senetleri - RUT'daki hisse senetleri gibi - trader'lar küresel ekonomik görünüme güvendiklerinde ve daha büyük bir getiri elde etme umuduyla daha fazla risk almaya istekli olduklarında daha iyi performans gösterirler. Öte yandan, yatırımcılar küresel ekonominin güçlü kalacağından ve bu kadar fazla risk almaya istekli olmadığından daha az emin olduklarında, SPX'tekiler gibi büyük kapaklı hisse senetleri daha iyi performans gösterme eğilimindedir.
RUT ve SPX arasında göreceli bir güç grafiği oluşturarak hangi hisse senedi segmentinin daha iyi performans gösterdiğini görmek istiyorum. RUT / SPX göreceli güç şeması, küçük kapaklı hisse senetleri daha iyi performans gösterdiğinde daha yüksek, büyük boyutlu hisse senetleri daha iyi performans gösterdiğinde ise daha düşük hareket ederek duygulardaki bu değişimleri göstermektedir.
Bugün, RUT / SPX, Mart 2016'dan bu yana en önemli seviyeye ulaşarak RUT / SPX, RUT dururken SPX yükseldi. Bu bana, tüccarların FOMC tarafından mavi yonga şirketleri üzerindeki bir faiz oranının potansiyel bir yükseliş etkisi hakkında heyecanlı olmasına rağmen, çok fazla risk almak konusunda gergin olduklarını söylüyor.
Küçük sermayeli hisse senetleri tipik olarak riskli yatırımlar olarak kabul edilir, ancak Trump yönetiminin Meksika'ya yönelik tarife tehditleri sayesinde artık daha da risklidir. Bu tarifeler, uygulandığı takdirde, ABD ekonomisi üzerinde doğrudan olumsuz bir etki yaratacaktır ve küçük çaplı hisse senetlerinin çoğu yalnızca ABD'de yurtiçinde iş yapmaktadır. Meksika malları üzerindeki tarifelerin doğrudan hissedilmeyeceği denizaşırı gelir elde etme lüksüne sahip değiller.
:
Büyük kapaklı hisse senetlerinin riskleri, küçük kalemli hisse senetlerinin risklerinden nasıl farklıdır?
Küçük Kapaklı Hisse Senetlerini Değerleme
Bir Ticaret Savaşı Arasında Gelişebilen 3 Küçük Kep Stoku
Bottom Line - Savaşlarınızı Seçiniz
Yatırımcılar bu hafta yakın vadede büyümeyi umduklarını gösterdiler. Ancak, biz kesinlikle Wall Street üzerinde "yükselen gelgit tüm tekneler yüzen" bir durumda değildir. Savaşlarınızı akıllıca seçmeniz gerekecek. İyi giden pek çok hisse senedi var. Zaten yeni düşüş trendleri kuranlara dikkat edin.