Biyoteknoloji hisse senetleri - sektörün temel dayanak borsa yatırım fonlarından (ETF) biri olarak ölçüldüğü üzere, SPDR S&P Biyoteknoloji ETF (XBI) - son üç ay içinde S&P 500'den yaklaşık% 8 daha iyi performans gösterdi. İlginç bir şekilde, Barron'un raporuna göre Piper Jaffray analisti Christopher Raymond'un yaptığı araştırmaya göre, grubun Ekim ayı başlarında başlayan boğa koşusu, biyoteknoloji fonlarının para çekme miktarlarının girişleri aştığı altıncı haftaya denk geldi.
Biyoteknolojilerdeki erime son haftalarda devam ettiğinden, çıkışlar yavaşlamadı. Kasım ayı sonunda bir müşteri notunda Barron'un hikayesine göre Raymond, "Bu, sektör için son 14 haftadaki 12. haftadaki çıkışların net çıkışlarının 3.5 milyar $ olduğunu belirtti."
Bu yüksek spekülatif sektörden gelen kanamaya rağmen, dördüncü çeyrekte yaşanan bazı olumlu gelişmeler, son dönemdeki çalışma için makul açıklamalar sunmaktadır. Birincisi, Massachusettsli ilaç üreticisi Biogen Inc. (BIIB) Ekim ayı başından bu yana şirketin düzenleyici onay için deneysel bir Alzheimer hastalığı ilacı göndermeye karar verdiği haberinde% 26 artış gösterdi. Bu arada, çığır açan bir prostat kanseri tedavisi için bir Gıda ve İlaç İdaresi (FDA) ataması ve İsviçre ilaç devi Novartis AG (NVS) tarafından The Medicines Company'nin (MDCO) çok milyar dolarlık olası bir satın alma söylentileri de yardımcı oldu. dönem içinde endüstri vızıltısı yaratmak.
Aşağıda, yüksek olasılıklı giriş noktalarını belirlemek için çizelgelere dönmeden önce XBI ve diğer iki biyoteknoloji ETF'sine daha ayrıntılı bir şekilde bakıyoruz.
SPDR S&P Biotech ETF (XBI)
3.74 milyar dolarlık varlık havuzuna sahip olan SPDR S&P Biotech ETF'nin, ABD biyoteknoloji stoklarının eşit ağırlıklı bir ölçütü olan S&P Biyoteknoloji Seçkin Endüstri Endeksi'nin performansını takip etme hedefi var. Fonun 116 holding sepetindeki başlıca isimler arasında Arrowhead Pharmaceuticals, Inc. (ARWR), The Medicines Company ve Seattle Genetics, Inc. (SGEN) bulunmaktadır. Ortadaki% 0, 35'lik bir gider oranı, ara sınavların işleyebilmesini sağlarken, yaklaşık 5 milyon hissenin günlük cirosu ve ortalama iki yüzde spread, işlemcilerin gün içi hareketlerinden sonra gitmelerine izin veriyor. XBI, % 0, 02 gibi küçük bir temettü getirisi sunuyor ve 3 Aralık 2019 itibariyle son üç ayda% 16, 53 ekledi. Kasım ayında 37, 5 milyon $ 'lık çıkışlar gördü.
ETF'nin hisse fiyatı, kalıbın en yüksek trend çizgisinin ve Kasım başında 200 günlük basit hareketli ortalamanın (SMA) üzerinde kırılmadan önce Nisan ve Ekim arasında bir ders kitabı azalan kanalında işlem gördü. Göreceli güç endeksinin (RSI) aşırı alımda yanıp sönmesi göz önüne alındığında, tüccarlar geri çekilme fırsatı aramalıdır. Fiyatın üst kanal hattından, 200 günlük SMA'dan ve anahtar% 50 Fibonacci retracement seviyesinden destek geldiği 83.50 $ civarında bir satın alma limiti siparişi vermeyi düşünün.
Invesco Dinamik Biyoteknoloji ve Genom ETF (PBE)
Kasım ayı çıkışı 7.83 milyon dolar olan Invesco Dinamik Biyoteknoloji ve Genom ETF (PBE), Dinamik Biyoteknoloji ve Genom Intellidex Endeksi'ne benzer yatırım sonuçları sağlamayı hedefliyor. Temel endeksin isminden de anlaşılacağı gibi, fon öncelikle biyoteknoloji ve genetik mühendisliğine katılan şirketlere yatırım yapıyor. Biogen, ETF'nin varlıklarının% 6, 71'ini tahsis ederken, ilk 10 holdingi fon değerinin yaklaşık yarısını oluşturuyor. Diğer biyoteknoloji ETF'lerinden bazıları kadar sıvı olmasa da, PBE'nin ortalama dolar hacmi 600.000 dolar ve rekabetçi% 0.19'luk bir spread var. Daha uzun tutma süreleri, % 0.57 yıllık yönetim ücreti ile burada daha pahalıdır. 3 Aralık 2019 itibariyle fonun net varlıkları 224.61 milyon $ 'dır ve son üç ayda neredeyse% 11 daha fazla işlem görmektedir.
PBE hisseleri Ekim ayının başlarında azalan bir kanalın düşük trend çizgisinden en son ayağa başladı. RSI aşırı alım seviyelerinin altına gerilemiş olsa da, Pazartesi günkü dik düşüş sonraki ticaret seanslarında daha fazla kar artışı görebilir. Fonu satın almak isteyenler, fiyatın kanalın en üst trend çizgisi olan 200 günlük SMA'dan sağlam bir destekle karşılaştığı ve% 38.20 Fibonacci retracement seviyesini yakından izlediği bir alan olan 52 $ 'a girmeyi düşünmelidir. Teyit isteyenler için yükseliş trendi yeniden başladı, bir ticaret yapmadan önce bir çekiç veya boğa saran desen gibi bir ters dönüşün oluşmasını bekleyin.
Direxion Günlük S&P Biotech Bull 3X Payları (LABU)
2015 yılında başlatılan Direxion Daily S&P Biotech Bull 3X Shares (LABU), S&P Biotechnology Select Industry Index'in günlük performansının üç katını geri döndürmeye çalışıyor ve bu da onu etkili bir XBI sürümü haline getiriyor. 487, 45 milyon $ 'lık fonun biyoteknoloji, tıbbi araştırma ve ilaçlara büyük ölçüde maruz kalması, onu bu alanlarda daha agresif bir bahis isteyen aktif yatırımcılar için uygun bir taktik aracı haline getiriyor. Fonun karşılaştırmasındaki büyük ilaç isimlerinden bazıları AbbVie Inc. (ABBV), Celgene Corporation (CELG) ve Amgen Inc. (AMGN). Çoğu kaldıraçlı ürün gibi, ETF'nin yönetim ücreti, büyütülmüş getirilerini elde etmek için türev enstrümanların kullanılması nedeniyle ucuz değildir. Daha da önemlisi, bol likidite ve dar spreadler fonun kısa vadeli misyonuyla mükemmel bir şekilde çalışır. 3 Aralık 2019 itibarıyla, LABU% 0.68 ve geçen ay% 48.25 oranında değer kazandı. Kasım ayında çıkışlar 158.54 milyon $ olarak gerçekleşti.
Ekim ayının başında 2019'un en düşük seviyesi 27, 01 $ 'dan bu yana, ETF'nin hisse fiyatı neredeyse iki katına çıktı. Yukarıda tartışılan iki biyoteknoloji fonu gibi, fiyat da geçen ay inen bir kanaldan çıktı ve şimdi ilk çeyrekte 52 haftanın en yüksek seviyesinin sadece% 25 altında işlem görüyor. Piyasayı kovalamak yerine, boğaların% 50 Fibonacci düzelme seviyesinin ve 12 aylık yatay çizginin desteğinin yanında fiyatları iyi bir şekilde tutması gereken 42.50 $ civarında düşüşler satın almaya bakın.
StockCharts.com