Endekse Bağlı Mevduat Sertifikaları Nelerdir?
Endekse Bağlı Mevduat Sertifikaları, geleneksel bir mevduat sertifikasının (CD) güvenliğini ve korunmasını S&P 500 veya Dow Jones Endüstriyel Ortalama gibi önemli bir piyasa ortalamasının potansiyel getirileri ile birleştiren finansal araçlardır. Chase Manhattan Bank 1987 yılında bu varlıkları sunmaya başladıktan sonra, birçok yatırım sağlayıcı trendi atladı ve müşterilerinin kullanımına sundu. Yatırımcılar artan kazanç potansiyeli ve sınırlı olumsuz risk için endekse bağlı CD'lere çekilmektedir. Amerika Birleşik Devletleri'nde, Federal Mevduat Sigortası Şirketi (FDIC) 100.000 $ 'a kadar bir CD'nin müdürünü sigorta eder.
Endeks Bağlantılı Mevduat Sertifikalarını Anlama
Endekse Bağlı Mevduat Sertifikaları, diğer birçok varyasyondan daha fazla ters getiri sunar, ancak geleneksel bir mevduat sertifikasından daha güvenli değildir. İlk yatırım kaybedilemese de, endeksin hiçbir şey getirmediği yüksek bir olasılık var. Dahası, bazı sağlayıcılar tüm hareket yerine temel varlığın performansının yalnızca belirli bir yüzdesiyle eşleşir. Yine de yatırımcılar için küçük bir ödünleşim. Eğer bir sağlayıcı bir boğa piyasasında endeksin geri dönüşünün% 90'ını teklif ederse, muhtemelen yüzde 2 ila 3 arasında bir CD'yi geçecektir. Endeks reddedildiğinde, endekse bağlı bazı sertifikalar garantili bir minimum yatırım getirirken, diğerleri yalnızca orijinal yatırımı iade eder. Daha fazla kesinlik isteyen yatırımcılar geleneksel bir CD'yi düşünmek isteyebilirler.
Endeks Bağlantılı Mevduat Sertifikalarının Riskleri
Bir mevduat sertifikasının güvenliği ve korunması ile endeks getirileri elde etme fırsatı ilk bakışta harika görünüyor. Bununla birlikte, yatırımcılar genellikle düşük riskli ve yüksek potansiyel getirili inanılmaz yatırımların yakalandığını öğrenirler. Dizine Bağlı sertifikalar farklı değildir. Piyasaya bağlı bir CD'ye yatırım yapmadan önce dikkate alınması gereken önemli uyarılar vardır. Birçok durumda, ücretler, vergiler ve potansiyel cezaları hesapladıktan sonra geleneksel bir CD'den daha düşük performans gösterirler. Bir CD'yi olgunlaşmadan önce paraya çevirmek, kazanılan herhangi bir faizi veya ciddi durumlarda anapara kaybını ortadan kaldıran sert bir cezaya neden olabilir. Ayrıca, CD'nin performansı mevcut piyasa koşullarına bağlıdır. Bu, S&P 500'ün% 0, 73'lük bir düşüş kaydettiği 2015 gibi bir yıllık düşüşün, fonları bir tasarruf hesabında veya geleneksel CD'de tutmaktan daha düşük getiri ile sonuçlanacağı anlamına geliyor. Dikkate alınması gereken diğer faktörler arasında vergi yükümlülükleri, vade tarihleri ve fırsat maliyetleri yer almaktadır. Bir CD'yi aylarca veya yıllarca kilitleyerek, yatırımcılar diğer varlık sınıflarında daha fazla getiri elde etme fırsatlarını kaçırıyor olabilirler.