Yüksüz yatırım fonu, yatırım jargonunda "yük" olarak adlandırılan bir satış ücretine sahip değildir, ancak bu, ücretinin olmadığı anlamına gelmez. Tüm yatırım fonları, fonun yatırım danışmanlarının maaşlarına yönelik yerleşik maliyetlere sahiptir. Sözde bu "taşıma ücretleri" yatırımcının net getirilerini azaltmada pratik etkiye sahiptir.
Tüm taşıma ücretleri aynı değildir. Bazı yüksüz yatırım fonlarının yönetim ücretleri% 0, 5'ten az iken, diğerleri% 2, 5 veya daha yüksek olabilir. Yüksüz fon satın almak için ücretli bir mali danışman kullanan yatırımcılar, yatırılan toplam varlıklara dayalı bir ücret de görebilirler.
Yatırım Fonları Nasıl Para Kazanır?
Yatırım fonları, finansman için yüklere veya satış ücretlerine dayanmaz. Yatırım danışmanları veya brokerler gibi finansal aracılara, hizmetlerini telafi etmek için yükler ödenir. Yatırım fonu sağlayıcıları, ürünleri üzerinde değerlendirilen yük türlerine büyük ölçüde kayıtsızdır.
Her yatırım fonu profesyonel bir yatırım yöneticisi ve ekibi tarafından yönetilir. Fonun belirtilen hedefleri doğrultusunda menkul kıymet almak ve satmak yatırım yöneticisinin görevidir. Fon yöneticisi fonun büyümesine bağlı olarak küçük bir ücret alır. Başka bir deyişle, fon para kazandığında para kazanıyor.
Bir fon yöneticisinin daha az ücretle ayakta kalmasının kolay bir yolu, fon portföyündeki ciroyu azaltmaktır. Yatırım yöneticileri, ikincil piyasada hisse veya bono alıp sattıklarında ücret ödemek zorundadırlar. Bu ücretler arttıkça, fonla birlikte verilen taşıma ücretleri de artar. Fonun türüne ve yatırımcıların onu nasıl satın aldıklarına bağlı olarak, fonun performansına bağlı olmayan başka harcamalar da değerlendirilebilir.