Fidelity Contrafund (FCNTX), 19 Ekim 2018 itibariyle yönetim altındaki varlıkların (AUM) 134 milyar dolardan fazla aktif olduğu, dünyanın en aktif aktif yönetilen yatırım fonudur. 401 (k) planları ve diğer emeklilik planları. Contrafund, 31 Temmuz 2018 itibarıyla 2.6 trilyon $ 'dan fazla AUM ile dünyanın en büyük ikinci yatırım fonu şirketi olan Fidelity Investments tarafından yönetiliyor. 1980'lerde Fidelity, efsanevi hisse senedi seçici Peter Lynch, Macellan Fonu'nu büyük başarıya götürdü. 1990'larda ve ötesinde, meşale Fidelity Contrafund'un fon yöneticisi olarak William Danoff'un sırası geldi.
Yatırım Hedefi
İlk kez 1967'de piyasaya sürüldüğünde, fon orijinal yatırım hedefi için Contrafund olarak adlandırıldı; bu, lehine hisse senetleri veya sektörlere yatırım yaparak karşı bir görüş almaktı. Danoff fonu yönetmeye başladığından beri, hedefi sadece iyi büyüme stokları seçerek sermaye takdirine ulaşmak oldu. Fonun muazzam büyüklüğü nedeniyle, piyasa değeri 10 milyar dolardan fazla olan ABD büyük sermayeli hisse senetlerine odaklanma eğilimindedir. Fon yöneticileri, hisse senedinin fiyatına yansımayan sürdürülebilir, ortalamanın üzerinde kazanç artışı için hazır olduklarını düşündükleri şirketleri bulmak için aşağıdan yukarıya temel analizi kullanırlar.
Yatırım Müdürü
William Danoff 1986 yılında Fidelity'ye menkul kıymetler analisti ve portföy yöneticisi olarak katıldı. 1990 yılında, karşı taraf fonu olarak kabul edildiğinde Contrafund'un yönetimini devraldı. Fonun misyonunu yavaş yavaş kazanç büyümesi için iyi beklentileri olan adil veya değersiz, iyi yönetilen, "türünün en iyisi" şirketlere yatırım yapmaya değiştirdi. Son 25 yılda, stok toplama gücü 100 milyar dolardan fazla varlık çekti ve Contrafund'u tüm zamanların en başarılı büyüme fonlarından biri haline getirdi. Danoff, 1982 yılında Harvard Üniversitesi'nden mezun oldu ve Pennsylvania Üniversitesi'nden yüksek lisans ve MBA derecesi aldı.
Portföy Holdingleri
Fon öncelikle büyük sermayeli ABD hisse senetlerine yatırım yapıyor, ancak az sayıda yabancı menkul kıymete sahip. Fon, 31 Ağustos 2018 itibarıyla% 36, 64 tahsisi ile teknoloji sektörünü desteklemektedir. Bunu% 22, 66 ile finansal hizmetler ve% 16, 50 ile tüketici döngüsü izlemektedir. İlk beş sahibi portföyün% 25, 46'sını oluşturmaktadır ve Amazon.com (NASDAQ: AMZN), Facebook, Inc. (NASDAQ: FB), Berkshire Hathaway, Inc. (NYSE: BRK.A, BRK-B), Microsoft Şirketi (NASDAQ: MSFT) ve Alphabet, Inc. (NASDAQ: GOOGL).
Sonuç olarak
Contrafund, uzun vadeli, büyümeye yönelik yatırım portföyleri için olağanüstü bir çekirdek olarak kabul edilir. Contrafund gibi bir çekirdek holdingin, yatırımcının zaman ufkuna ve risk profiline bağlı olarak% 30 ila 50 oranında bir tahsisi olmalıdır. Daha çeşitlendirilmiş bir hisse senedi portföyü için, Contrafund düşük yabancı holdingleri nedeniyle uluslararası bir hisse senedi fonu ile tamamlanmalıdır. 31 Ağustos 2018 itibariyle Morningstar, Contrafund'u büyük büyüme olan fon kategorisinde düşük risk olarak sıralamaktadır. Minimum 2.500 $ yatırım gerektirir. Ön uç yükleri veya satış ücretleri yoktur. Gider oranı% 0.74'tür ve Morningstar fon kategorisi için ortalamanın altındadır.