Üstel Hareketli Ortalama - EMA nedir?
Üstel hareketli ortalama (EMA), en son veri noktalarına daha fazla ağırlık ve önem veren bir hareketli ortalama türüdür (MA). Üstel hareketli ortalama, üstel ağırlıklı hareketli ortalama olarak da adlandırılır. Üstel ağırlıklı bir hareketli ortalama, son fiyat değişikliklerine, dönemdeki tüm gözlemlere eşit bir ağırlık uygulayan basit bir hareketli ortalamaya (SMA) göre daha önemli tepki verir.
Önemli Çıkarımlar
- EMA, en son veri noktalarına daha fazla ağırlık ve önem veren hareketli bir ortalamadır.Tüm hareketli ortalamalar gibi, bu teknik gösterge, tarihsel ortalamadan geçişlere ve sapmalara dayalı alım satım sinyalleri üretmek için kullanılır. farklı EMA günleri, örneğin, 20 günlük, 30 günlük, 90 günlük ve 200 günlük hareketli ortalamalar.
EMA Formülü
EMAToday = (ValueToday * (1 + DaysSmoothing)):
EMA'yı hesaplamak için üç temel adım şunlardır:
- SMA'yı hesaplayın. Önceki EMA için düzeltme / ağırlıklandırma faktörü için çarpanı hesaplayın. Mevcut EMA'yı hesaplayın.
EMA'yı hesaplama
Bir EMA hesaplamak için, önce belirli bir zaman dilimi içinde basit hareketli ortalamayı (SMA) hesaplamanız gerekir. SMA için hesaplama basittir: söz konusu zaman dilimi sayısı için hisse senedinin kapanış fiyatlarının toplamı, aynı sayıya bölünür. Örneğin, 20 günlük bir SMA, son 20 işlem günü için kapanış fiyatlarının toplamıdır ve 20'ye bölünür.
Ardından, tipik olarak aşağıdaki formülü takip eden EMA'yı düzgünleştirmek (ağırlıklandırmak) için çarpanı hesaplamanız gerekir. Dolayısıyla, 20 günlük hareketli ortalama için çarpan = 0.0952 olacaktır.
Son olarak, mevcut EMA'yı hesaplamak için aşağıdaki formül kullanılır: x çarpanı + EMA (önceki gün)
EMA son fiyatlara daha yüksek ağırlık verirken, SMA tüm değerlere eşit ağırlık verir. En son fiyata verilen ağırlık, daha kısa süreli bir EMA için, daha uzun süreli bir EMA'dan daha fazladır. Örneğin, 10 dönemlik bir EMA için en son fiyat verilerine% 18.18 çarpan uygulanırken, 20 dönemlik bir EMA için yalnızca% 9.52 çarpan ağırlığı kullanılır. EMA'nın kapanış fiyatı yerine açık, yüksek, düşük veya medyan fiyat kullanılarak ufak tefek farklılıkları da vardır.
Basit Vs. Üstel Hareketli Ortalamalar
Üstel Hareketli Ortalama Ne Anlatıyor?
12 ve 26 günlük üstel hareketli ortalamalar (EMA'lar) genellikle en popüler olarak alıntılanan veya analiz edilen kısa vadeli ortalamalardır. 12 ve 26 günlük hareketli ortalama yakınsama sapması (MACD) ve yüzde fiyat osilatörü (PPO) gibi göstergeler oluşturmak için kullanılır. Genel olarak, 50 ve 200 günlük EMA'lar uzun vadeli eğilimlerin sinyalleri olarak kullanılır. Hisse senedi fiyatları 200 günlük hareketli ortalamasını geçtiğinde, bir tersine dönüşün teknik bir göstergesidir.
Teknik analiz kullanan trader'lar hareketli ortalamaları doğru uygulandığında çok yararlı ve kavrayıcı buluyorlar, ancak yanlış kullanıldıklarında veya yanlış yorumlandıklarında tahribat yaratıyorlar. Teknik analizde yaygın olarak kullanılan tüm hareketli ortalamalar, doğası gereği gecikme göstergeleridir. Sonuç olarak, belirli bir piyasa grafiğine hareketli bir ortalama uygulamaktan çıkarılan sonuçlar, bir piyasa hareketini doğrulamak veya gücünü göstermek olmalıdır. Çoğu zaman, hareketli bir ortalama gösterge çizgisi piyasadaki önemli bir hareketi yansıtmak için bir değişiklik yaptığında, piyasaya girişin optimal noktası zaten geçmişti. Bir EMA bu ikilemi bir dereceye kadar hafifletmeye yarar. EMA hesaplaması en son verilere daha fazla ağırlık verdiği için, fiyat hareketini biraz daha sıkı bir şekilde “sarıyor” ve dolayısıyla daha hızlı tepki veriyor. Bu, bir ticaret giriş sinyali türetmek için bir EMA kullanıldığında arzu edilir.
EMA'yı yorumlama
Tüm hareketli ortalama göstergeleri gibi, trend olan pazarlar için çok daha uygundur. Piyasa güçlü ve sürekli bir yükseliş trendindeyken, EMA gösterge çizgisi de bir yükseliş eğilimi gösterecek ve bunun tersi bir düşüş eğilimi gösterecektir. Uyanık bir tüccar sadece EMA hattının yönüne değil, aynı zamanda bir çubuktan diğerine değişim oranına da dikkat edecektir. Örneğin, güçlü bir yükseliş eğiliminin fiyat hareketi düzleşmeye ve tersine dönmeye başladığında, EMA'nın bir çubuktan diğerine değişim oranı, gösterge çizgisinin düzleşip değişim hızı sıfır oluncaya kadar azalmaya başlayacaktır.
Bu noktadaki gecikme etkisi veya daha önce birkaç çubuk nedeniyle, fiyat hareketinin zaten tersine dönmüş olması gerekir. Bu nedenle, EMA'nın değişim hızında tutarlı bir düşüşün gözlemlenmesinin kendisinin, hareketli ortalamaların gecikmeli etkisinin neden olduğu ikilemi daha da karşılayabilecek bir gösterge olarak kullanılabileceği sonucuna varılmıştır.
EMA'nın Ortak Kullanımları
EMA'lar, önemli piyasa hareketlerini doğrulamak ve geçerliliklerini ölçmek için diğer göstergelerle birlikte yaygın olarak kullanılır. Gün içi ve hızlı hareket eden pazarlarda işlem yapan tüccarlar için EMA daha uygulanabilir. Oldukça sık, yatırımcılar bir ticaret yanlılığını belirlemek için EMA kullanır. Örneğin, günlük grafikteki bir EMA güçlü bir yükseliş eğilimi gösteriyorsa, gün içi işlemcinin stratejisi gün içi grafiğin yalnızca uzun tarafından işlem yapmak olabilir.
EMA ve SMA Arasındaki Fark
Üstel hareketli ortalama ile basit hareketli ortalama arasındaki en büyük fark, her birinin hesaplamasında kullanılan verilerdeki değişikliklere gösterdiği hassasiyettir.
Daha spesifik olarak, EMA son fiyatlara daha yüksek bir ağırlık verirken, SMA tüm değerlere eşit ağırlık verir. İki ortalama benzerdir, çünkü aynı şekilde yorumlanırlar ve her ikisi de teknik yatırımcılar tarafından fiyat dalgalanmalarını düzeltmek için yaygın olarak kullanılırlar. EMA'lar son verilere eski verilere göre daha fazla ağırlık verdiğinden, en son fiyat değişikliklerine SMA'lara göre daha tepkiseldir, bu da EMA'ların sonuçlarını daha zamanında yapar ve EMA'nın neden birçok tüccar arasında tercih edilen ortalama olduğunu açıklar.
EMA'nın Sınırlamaları
Zaman periyodunun son günlerine mi, yoksa daha uzak verilere mi daha fazla vurgu yapılacağı belli değil. Birçok tüccar, yeni verilerin güvenliğin devam ettiği trendi daha iyi yansıtacağına inanıyor; bu arada diğerleri, belirli tarihlerin diğerlerinden daha fazla ayrıcalığın eğilimi önyargıya varacağını düşünüyor. Bu nedenle, EMA yenilik yanlılığına tabidir.
Benzer şekilde, EMA tamamen tarihsel verilere dayanmaktadır. Ekonomistler de dahil olmak üzere birçok kişi piyasaların verimli olduğuna, yani mevcut piyasa fiyatlarının zaten mevcut tüm bilgileri yansıttığına inanmaktadır. Piyasalar gerçekten verimli ise, geçmiş verileri kullanmak bize varlık fiyatlarının gelecekteki yönü hakkında hiçbir şey söylememelidir.