Değerleme Rezervi NEDİR?
Değerleme yedekleri, sigorta şirketlerinin sahip oldukları yatırımların değerindeki düşüş riskini azaltmak için eyalet yasalarına göre ayırdığı varlıklardır.
Hayat sigortası, sağlık sigortası ve çeşitli gelirler gibi politikalar uzun süre yürürlükte olabileceğinden, bu rezervler sigorta şirketini beklendiği gibi gerçekleştirilemeyen yatırımlardan kaynaklanan zararlardan korur. Bu, poliçe sahiplerine hak talepleri için ödeme yapılmasını ve bir sigorta şirketinin varlıkları değer kaybetse bile gelir vergisi sahiplerinin gelir elde etmelerini sağlar.
KIRILMA DEĞERLEME Rezervi
Değerleme rezervi gereklilikleri yıllar içinde değişmiştir. 1992'den önce, bir sigorta şirketinin yatırım olarak tuttuğu menkul kıymetlerdeki değer düşüşüne karşı koruma sağlamak için Ulusal Sigorta Komisyoncuları Birliği tarafından zorunlu bir menkul kıymet değerleme karşılığı zorunlu tutulmuştur.
Bununla birlikte, 1992'den sonra zorunlu menkul kıymet değerleme rezervi gereklilikleri, bir varlık değerleme karşılığı ve faiz bakım rezervini içerecek şekilde değiştirilmiştir. Bu durum, farklı varlık kategorilerine sahip şirketler ve daha fazla gelir getirici ürün satın alan müşterilerle sigorta işinin doğasını yansıttı.
Değişen Bir Piyasada Değerleme Karşılığı Gereksinimlerini Değiştirme
Hayat sigortası şirketleri, sigorta ve anütasyon satın alan poliçe sahipleri tarafından adlandırılan lehtarları ödemekle yükümlüdür. Bu şirketlerin, politikaların yürürlükte olabileceği yıllar boyunca bu yükümlülükleri yerine getirebildiklerinden emin olmak için uygun seviyede varlık bulundurmaları gerekmektedir.
Çeşitli devlet yasaları ve standartları bu düzeyin aktüeryal temelde hesaplanmasını gerektirir. Bu yaklaşım, poliçe sahipleri arasında beklenen taleplerin yanı sıra şirketin gelecekteki primleri ve bir şirketin ne kadar faiz kazanabileceğini tahmin eder.
Yine de sigorta ve rant ürünleri pazarı 1980'lerde değişiyordu. Amerikan Hayat Sigortacıları, 1980 yılında hayat sigortasının şirketler tarafından tutulan rezervlerin yüzde 51'ini oluşturduğunu, bireysel gelirler için tutulan rezervlerin ise sadece yüzde 8'ini oluşturduğunu bildirdi.
Ancak 1990 yılına kadar hayat sigortası rezervleri tüm rezervlerin yüzde 29'una düşerken, bireysel gelirler için tutulanların oranı yüzde 23'e yükseldi. Bu, sigorta şirketleri tarafından yönetilen emeklilik planlarının popülaritesindeki artışı yansıtmaktadır.
Değişen faiz oranı iklimi, devam eden yıllık gelir ödemeleri için gereken rezervleri, bir toplu ödeme olarak ödenen hayat sigortası yardımlarından daha fazla etkileyen risk oluşturabilir.
Varlık değerleme rezervlerini faiz bakım rezervlerinden ayırmak için düzenleme önererek Ulusal Sigorta Komisyoncuları Birliği, faizle ilgili kazanç ve kayıplardan farklı olarak özkaynak ve kredi ile ilgili sermaye kazanç ve kayıp değerlerindeki dalgalanmalara karşı korunma ihtiyacını kabul etmiştir.