İçindekiler
- Finansal Kısıtlama Türleri
- Likidite Riski Yönetimi
- Emeklilikte Fazla Harcamaktan Kaçının
Çeşitli finansal kısıtlamaların araştırılması 21. yüzyılda gelişti, ancak literatürün çoğu iş firmaları üzerindeki kısıtlamaları anlamaya adanmıştır. Kısıtlamalar, bir bireyin veya ailenin finansmanı için çok önemlidir ve eğitimli finansal danışmanlar, müşterilerinin kısıtlamaları kendi hedefleri üzerinde anlamalarına yardımcı olmak için önemli bir rol oynayabilir. Müşterinin bir tatil evi satın almak, bir iş kurmak veya sadece erken emeklilik için plan yapmak isteyip istemediği doğrudur.
Önemli Çıkarımlar
- Finansal bir kısıtlama, yerine getirilmesi gereken bir ekonomik eylem seyrini kısıtlayan bir şeydir.Örneğin, komisyoncunuz sizi yatırım yapılabilir evreninizi sınırlayan kısa satış, opsiyonlar veya marjda işlem yapmayı kısıtlayabilir.Finansal kısıtlamalar, Birçok kişi için emeklilik geliri, yaşlılıkta harcama ve tüketimi azaltan bir kısıtlama haline gelir, öznel veya duygusal mazeretlerle karıştırılmamalıdır.
Finansal Kısıtlama Türleri
Finansal kısıtlamalar, doğası gereği genel veya öznel olmaktan ziyade spesifik ve nesnel engellerdir. Bu, kısıtlamaları ve çalışmasını, "bu hisse senedine yatırım yapmak için yeterli param yok" veya "Sadece yatırımları anlamakta zorlanıyorum" gibi yaygın mazeretlerden ayırıyor. Bunu, Kansas City ve Denver arasında hangi otoyolun alınacağını söyleme ile hız tuzakları, kötü hava koşulları veya benzin istasyonları olmayan uzun mesafeler hakkında özel bilgiler içeren bir yol haritası çizme arasındaki fark olarak düşünün.
Yatırımcı için finansal kısıtlama, yatırım seçeneklerinin miktarını veya kalitesini kısıtlayan herhangi bir faktördür. Dahili veya harici olabilirler (yukarıdaki örneklerin her ikisi de bilgi eksikliği veya zayıf nakit akışı gibi bir iç kısıtlama biçimi olarak düşünülebilir). Her yatırımcı hem iç hem de dış kısıtlarla karşı karşıyadır.
Bazı kısıtlamalar sağduyudur. Her yatırımcının, örneğin kendi zaman ufku kısıtlamalarını anlaması gerekir. Bu, onu dört yıllık bir üniversite eğitimine sokmak için yeterli paradan tasarruf etmek isteyen beş yaşındaki bir kızı olan bir müşteri ve emeklilik yatırımının arkasında olan ve geride kalmak isteyen 50 yaşındaki bir çocuk için de aynı şekilde geçerlidir. 70 yaşından önce çalışmayı bırak.
Tüm müşteriler yatırımlarında vergi sıkıntısı çekmektedir. Müşterilerin emeklilik hedeflerini tartışırken, vergilendirmenin emeklilik sonrası da dahil olmak üzere gerçekleşen tüm kazançlar ve elde edilen gelirler üzerindeki olumsuz etkileri konusunda net olun. Müşteri bir iş kurmak veya değerli metaller veya sanat gibi alternatiflere yatırım yapmak istiyorsa, tüm yasal ve düzenleyici kısıtlamaları vurguladığınızdan emin olun. Net değeri yüksek müşterilerin hayırsever kuruluşlarda veya seyahatlerde özel çıkarları olabilir, ancak bunların her biri kısıtlamalar ve fırsat maliyetleri ile birlikte gelir.
Likidite Riski Yönetimi
Likidite riski yönetimi, iş alanında kapsamlı bir şekilde incelenen, ancak kişisel yatırımlara sistematik bir şekilde çok nadiren uygulanan bir alanın en iyi örneğidir. Kısacası, likidite riski, belirli bir ekonomik ajanın (örneğin, birey, şirket veya ülke) geçici olarak nakit tükenmesi riskidir. Hemen hemen her yatırım nakitten daha az likit bir varlık içerir, bu nedenle yatırımcı ve danışmanı yatırımın gelecekteki nakit akışını nasıl sınırladığını düşünmek zorundadır.
Emeklilik planlaması dört tür finansal kısıtlamayı birleştirir: likidite riski, zaman ufku, vergiler ve yasal / düzenleyici kısıtlamalar. 35 yaşındaki bir müşterinin bireysel emeklilik hesabına (IRA) yıllık 5.000 dolar katkıda bulunmasını tavsiye ediyorsanız, bu kişinin önümüzdeki 24, 5 yıl içinde likit olmayan bir hesaba etkin bir şekilde 122, 500 dolar ayırdığını anlayın. Bazı istisnalar dışında, müşteriniz hükümete büyük bir ücret ödemeden bu varlıkları alamaz.
Fazladan 122, 500 dolar harcamak bir kısıtlama değildir ve açıkça bu şekilde tanımlanması gerekir. Müşteriniz, emeklilik sonrası geliri 122, 500 dolardan fazla alabilmek için emeklilikten önce 122, 500 dolar harcamamak arasındaki ödünleşimi anlamalıdır.
Emeklilikte Fazla Harcamadan Kaçınma
Sosyal Güvenlik ilk yaratıldığında, ortalama bir Amerikalı 65 yaşına kadar yaşamıyordu. Katkıda bulunanların yarısından daha azının sistemden faydalanması bekleniyordu. Şaşırtıcı olmayan bir şekilde, özel şirketler ortalama yaşam beklentisinin çok daha düşük olduğu 1940 ve 1950'lerde daha güçlü emekli maaşları sunabilirler.
2015 doğumlu Amerikalılar için ortalama yaşam beklentisi yaklaşık 79 yıldır. Uzun yaşam bir nimet ve bir kısıtlamadır. Müşteriniz 85 yaşına kadar yaşamayı planlıyorsa 65 yaşından sonra her yıl emeklilik tasarruflarının% 10'unu harcayamaz. Eski müşterilerinin emeklilikte fazla harcama yapmaktan kaçınmasına yardımcı olmak mali danışmanlara bağlıdır.