Risk Profili Nedir?
Risk profili, bir bireyin risk alma konusundaki istekliliğinin ve yeteneğinin bir değerlendirmesidir. Ayrıca bir kuruluşun maruz kaldığı tehditleri de ifade edebilir. Bir risk profili, bir portföy için uygun bir yatırım varlığı tahsisi belirlemek için önemlidir. Kuruluşlar bir risk profilini potansiyel riskleri ve tehditleri azaltmanın bir yolu olarak kullanırlar.
Önemli Çıkarımlar
- Risk profili, bir bireyin risk alma konusundaki istekliliğinin ve yeteneğinin bir değerlendirmesidir. Bir risk profili, bir portföy için uygun bir yatırım varlığı tahsisi belirlemek için önemlidir. Kuruluşlar bir risk profilini potansiyel riskleri ve tehditleri azaltmanın bir yolu olarak kullanırlar.
Risk Profilini Anlama
Risk profili, bir bireyin hazırlandığı ve kabul edebileceği kabul edilebilir risk seviyesini tanımlar. Bir şirketin risk profili, risk almaya istekli olmanın (veya riske karşı nefretin) genel bir karar verme stratejisini nasıl etkileyeceğini belirlemeye çalışır. Bir bireyin risk profili, kişinin risk alma istekliliğini ve yeteneğini belirlemelidir. Bu anlamda risk portföy riskini ifade eder.
Risk, risk ve getiri arasındaki değiş tokuş olarak düşünülebilir, yani daha yüksek getiri elde etmek veya bir portföyde para kaybetme şansı düşük olmak arasındaki dengesizlik.
Risk alma isteği, bireyin riskten kaçınma anlamına gelir. Birey, hesabın düşüşünün değerini görmemek için güçlü bir istek duyuyorsa ve bunu başarmak için potansiyel sermaye takdirinden vazgeçmeye isterse, bu kişi risk almak için düşük bir istekliliğe sahip olacaktır ve riskten kaçınır.
Tersine, bir kişi mümkün olan en yüksek getiri arzusunu ifade ederse ve bunu başarmak için hesabın değerinde büyük dalgalanmalara katlanmak istiyorsa, bu kişi risk almak için yüksek bir istekliliğe sahip olacaktır ve risk arayan bir kişidir.
Risk alma yeteneği, bireyin varlık ve yükümlülüklerinin gözden geçirilmesi yoluyla değerlendirilir. Varlıkları ve yükümlülüğü az olan bir bireyin risk alma yeteneği yüksektir. Tersine, az sayıda varlığı ve yüksek yükümlülüğü olan bir bireyin risk alma yeteneği düşüktür. Örneğin, iyi finanse edilmiş bir emeklilik hesabı, yeterli acil durum tasarrufları ve sigorta kapsamı ve ek tasarruflar ve yatırımlar (ipotek veya kişisel kredi olmadan) olan bir kişi muhtemelen yüksek risk alma yeteneğine sahiptir.
Risk alma isteği ve yeteneği her zaman uyuşmayabilir. Örneğin, yukarıdaki örnekte yüksek varlıklara ve düşük yükümlülüklere sahip olan birey, yüksek risk alma kabiliyetine sahip olabilir, ancak doğası gereği muhafazakâr olabilir ve düşük risk alma istekliliğini ifade edebilir. Bu durumda, risk alma isteği ve yeteneği farklıdır ve nihai portföy inşaat sürecini etkileyecektir.
Özel Hususlar
Risk profilleri çeşitli şekillerde oluşturulabilir, ancak genellikle bir risk profili anketi ile başlar. Tüm risk profili anketleri, bir kişinin çeşitli problama sorularına verdikleri cevapları, daha sonra bir bireyin portföy varlık tahsisini şekillendirmeye yardımcı olmak için finansal danışmanlar (hem insan hem de sanal) tarafından kullanılacak bir risk profili oluşturmak için puanlar. Bu varlık tahsisi, portföydeki riski doğrudan etkileyecektir, bu nedenle bireyin risk profiline iyi uyum göstermesi önemlidir.
Risk profili ayrıca bir kuruluşun karşılaştığı riskleri ve tehditleri de gösterir. Ortaya çıkan olumsuz etkilerin olasılığını ve her bir risk için potansiyel maliyetlerin ve bozulma seviyesinin bir özetini içerebilir. Risk yönetim sistemleri söz konusu olduğunda proaktif olmak bir şirketin yararınadır. Bazı riskler uygun şekilde muhasebeleştirilirse en aza indirilebilir. Şirketler genellikle bu tür çabalara yardımcı olmak için bir uyum bölümü oluştururlar. Uyum, kurumun ve çalışanlarının düzenleyici ve etik süreçleri takip etmesini sağlar. Birçok şirket, dış risk haline gelmeden önce uygun şekilde ele alınabilmeleri için riskleri keşfetmelerine yardımcı olmak üzere bağımsız denetçiler işe alır.
Riski en aza indirgemek olumsuz bir sonuca yol açabilir. Örneğin, bir ilaç şirketi yeni tedavisini uygun kanallardan düzgün bir şekilde test etmezse, halka zarar verebilir ve yasal ve parasal zararlara yol açabilir. Riski en aza indirmemek, şirketi düşen hisse senedi fiyatına, daha düşük gelirlere, olumsuz bir kamu imajına ve potansiyel iflasa maruz bırakabilir.