Finansal menkul kıymetler gittikçe karmaşıklaştıkça, yalnızca bu menkul kıymetleri fiyatlandıran karmaşık matematiksel modelleri anlamakla kalmayıp, aynı zamanda kar elde etmek ve riski azaltmak için onları geliştirebilen kişilere talep giderek artmıştır. Bu bireyler kantitatif analistler veya sadece "quants" olarak bilinir.
Çalışmanın zorlu doğası nedeniyle - matematik, finans ve bilgisayar becerilerinin bir karışımı - quantlar büyük talep görüyor ve çok yüksek maaşlar verebiliyor., ne yaptıklarını, nerede çalıştıklarını, ne kadar kazandıklarını, hangi bilgilerin gerekli olduğunu ve bunun sizin için kariyer olup olmadığını öğreneceğiz.
Ne yaparlar
Kantitatif analistler, finansal firmaların menkul kıymetleri fiyatlandırmasına ve ticaretine izin veren karmaşık modeller tasarlar ve uygular. Öncelikli olarak yatırım bankaları ve finansal riskten korunma fonları tarafından istihdam edilmektedir, ancak bazen finansal yazılımlar ve bilgi sağlayıcılara ek olarak ticari bankalar, sigorta şirketleri ve yönetim danışmanlıkları tarafından istihdam edilmektedir.
Doğrudan tüccarlarla çalışan ve fiyatlandırma veya ticaret araçları sağlayan miktarlar genellikle "ön büro" olarak adlandırılır. "Arka ofiste" sorgular modelleri doğrulayacak, araştırma yapacak ve yeni stratejiler oluşturacak. Bankalar ve sigorta şirketleri için bu çalışma ticaret stratejilerinden ziyade risk yönetimine odaklanmıştır. Ön büro pozisyonları genellikle daha stresli ve talepkar olmakla birlikte daha iyi telafi edilir.
Quants'a olan talep yüksektir ve birden fazla eğilim tarafından yönlendirilir:
- Riskten korunma fonlarının ve otomatik ticaret sistemlerinin hızlı büyümesi Hem likit hem de likit olmayan menkul kıymetlerin artan karmaşıklığı Tüccarlara, muhasebecilere ve satış temsilcilerine fiyatlandırma ve risk modellerine erişim sağlamalıdırPazardan bağımsız yatırım stratejileri için devam eden arama.
Nicel Analist Ne Yapar?
Çalıştıkları yer
Nicel analiz pozisyonları neredeyse sadece ticaret operasyonları olan büyük finans merkezlerinde bulunur. Amerika Birleşik Devletleri'nde bu New York ve Chicago ve aynı zamanda Boston ve Stamford gibi riskten korunma fonlarının toplandığı bölgeler olacaktır. Atlantik'in karşısında, Londra hakimdir ve Asya'da birçok bölge, diğer bölgesel finans merkezlerinin yanı sıra Hong Kong, Singapur, Tokyo ve Sidney'de çalışmaktadır.
Bu şehirlerdeki yoğun yoğunluğa rağmen, tüm dünyada quanslar bulunur - sonuçta, birçok küresel firma karmaşık menkul kıymetleri analiz eder ve / veya ticaret yaparak miktarın beyin gücü ve yetenekleri için talep yaratır. Ancak Houston ya da San Francisco'da çalışan bir miktarın problemi, değişen işverenlerin büyük olasılıkla değişen şehirler anlamına gelmesidir, oysa Manhattan'da çalışan bir miktar, öncekilerden bir ya da iki mil içinde biriyle görüşebilmeli ve bir iş bulabilmelidir.
Ne Kazandılar
Finans alanındaki tazminat çok yüksek olma eğilimindedir ve nicel analiz bu eğilimi takip eder. 250.000 $ veya daha fazla maaş alan pozisyonları bulmak ve ikramiye ile 500.000 $ 'a ulaşılabilir. Çoğu kariyerde olduğu gibi, yüksek ücretli işlerin inişinin anahtarı, tanınmış işverenler de dahil olmak üzere deneyimle dolu bir özgeçmiş ve hem işe alım şirketlerine hem de fırsatlar için profesyonel ağa güvenmektir.
En yüksek maaşlı pozisyonlar hedge fonları veya diğer ticaret firmalarıdır ve tazminatın bir kısmı, şirketin Kâr-Zarar (kâr ve zarar) olarak da bilinen kazancına bağlıdır. Ödeme skalasının diğer ucunda, giriş seviyesi bir miktar pozisyonu sadece 125.000 $ veya 150.000 $ kazanabilir, ancak bu tip bir pozisyon hızlı bir öğrenme eğrisi ve hem sorumluluklarda hem de maaşlarda gelecekteki büyüme için bolca alan sağlar.
Ayrıca, daha düşük ücretli miktar pozisyonlarının bazılarının öncelikle miktar geliştiricileri olması daha olasıdır, bu da bireyin matematik ve finans uzmanlığına sahip olması gerekmeyen bir yazılım geliştirme pozisyonudur. Mükemmel bir miktar geliştirici kesinlikle 250.000 dolar kazanabilir, ancak bu genellikle tazminat paketinin gideceği kadar yüksektir.
Yüksek ücret seviyesine rağmen, bazı müşteriler Wall Street'te "ikinci sınıf vatandaş" olduklarından şikayet ediyorlar ve üst düzey riskten korunma fonu yöneticilerinin veya yatırım bankacılarının yaptığı milyonlarca dolarlık maaşları kazanmıyorlar. Görüldüğü gibi, finansal başarı her zaman görecelidir.
Bildikleri
Seçenekler ve dönüştürülebilir araçlar gibi birçok finansal menkul kıymetin kavramsal olarak anlaşılması kolaydır, ancak tam olarak modellenmesi çok zordur. Bu gizli karmaşıklık nedeniyle, bir miktar olarak en çok değer verilen beceriler, finanstan ziyade matematik ve hesaplama ile ilgili becerilerdir. Bir miktarın, bir şirket veya pazar hakkındaki özel bilgilerini değil, onları değerli kılan karmaşık bir sorunu yapılandırma yeteneğidir.
Bir miktar aşağıdaki matematiksel kavramları anlamalıdır:
- Matematik (diferansiyel, integral ve stokastik dahil) Doğrusal cebir ve diferansiyel denklemler Olasılık ve istatistik
Temel finansal konular şunları içerir:
- Eksotikler dahil özkaynak ve faiz oranı türevleri
Bazı müşteriler emtialar, döviz veya varlık destekli menkul kıymetler gibi özel ürünlerde uzmanlaşacaktır.
Yazılım becerileri iş performansı için de kritik öneme sahiptir. C ++ tipik olarak yüksek frekanslı ticaret uygulamaları için kullanılır ve çevrimdışı istatistiksel analiz MATLAB, SAS, S-PLUS veya benzeri bir pakette yapılır. Fiyatlandırma bilgisi ayrıca Java,.NET veya VBA ile oluşturulan ve genellikle Excel ile entegre olan ticaret araçlarına da yerleştirilebilir. Monte Carlo teknikleri esastır.
Çoğu firma en az bir yüksek lisans derecesi veya tercihen bir doktora derecesi arar. Matematik, Ekonomi, Finans veya İstatistik gibi "nicel" bir konuda. Finans Mühendisliği veya Hesaplamalı Finans alanında yüksek lisans dereceleri de miktar kariyerleri için etkili giriş noktalarıdır. Başvuru sahibinin gerçek dünyada sağlam bir deneyime ek olarak çok güçlü bir matematiksel veya hesaplama becerisi olmadığı sürece, genellikle bir MBA kendi başına bir nicelik pozisyonu elde etmek için yeterli değildir.
Bir CFA gibi çoğu finansal sertifika, muhtemelen bir miktarın özgeçmişine çok fazla değer katmayacak olsa da, bu bir nicel Kantitatif Finans Sertifikası veya CQF olabilir. Bu altı aylık yoğun programa dünya çapında uzaktan eğitim yoluyla devam edilebilir.
Doğru Kariyer?
Açıkça, "doğru şeyler" nicel bir analist olmak için gereklidir. Hem karmaşık hem de soyut matematiksel alanlarda ustalaşmak için entelektüel yetenek ve hem de büyük bir baskı altında aşılamaz gibi görünen zorluklarla başa çıkma istekliliğini gerektirir. Sadece seçkin bir kaçının yapabileceği bir şey.
Ancak bu aynı zamanda bir miktar olabilen herkesin bir olması gerektiği anlamına gelmez. Karşılaşılan finansal sorunlar çok soyut ve dardır - müşteriler yıllık raporları okumaz, yönetim ile görüşür, operasyonları ziyaret eder, hissedarlarla konuşur, vb. Zamanlarının çoğu bilgisayar kodu ve rakamlarla ekranda çalışmakla geçirilir.
Güçlü analitik becerilere sahip bireyler, örneğin, ekonomik ve finansal analiz gibi finansın birçok farklı alanında değerlidir. Her gün en iyi ve en parlak quantlarla rekabet etmek, özellikle daha geniş beceri ve ilgi alanlarına ve yönetme arzusuna sahip olanlar için rütbeler arasında en hızlı yol olmayabilir.
Başka bir konu, birçok doktora akademik ortamlardan gelen araştırmacılar araştırma ortamını kaçırdıklarını fark ederler. Birkaç ay boyunca bir problem üzerinde çalışmak yerine, çözümlerin günler veya saatler içinde bulunması gerekir. Bu genellikle sahada herhangi bir atılım yapmayı engeller. Yine de, kantitatif analizdeki başarı büyük ölçüde siyaset satmak, ağ kurmak veya oyun oynamaktan ziyade bilgi, yetenek, liyakat ve bağlılıktan kaynaklanmaktadır ve sahada çalışan bireyler işi iyi yapabildikleri için oradadırlar. Birçoğu bu tür ortamı oldukça ferahlatıcı buluyor. (İlgili okumalar için bkz. "Quant Trader Olma Adımları")
![Quants: Wall Street'in roket bilim adamları Quants: Wall Street'in roket bilim adamları](https://img.icotokenfund.com/img/degrees-certifications/386/quants-rocket-scientists-wall-street.jpg)