İçindekiler
- Hayatın erken dönemi ve eğitim
- Başarı hikayesi
- Net Değer ve Akım Etkisi
- En Etkili Alıntılar
Mohnish Pabrai, Hindistan doğumlu bir girişimci, başarılı değer yatırımcısı, yazar ve hayırseverdir. Biraz yatırım yapan geç bir çiçekçi olan Pabrai, 30 yaşına kadar onu hiç duymamış olmasına rağmen Warren Buffett'in dindar bir takipçisi. Peki idolünün beynini seçmekti, Pabrai bir zamanlar sadece öğle yemeği için 650.000 doların üzerinde para harcadı Buffett ile. Buffett'in prensiplerini kendisi için işe koymak, ona Hindistan'daki en fakirlerin hayatlarına memnuniyetle yatırım yaptığı büyük bir servet getirdi.
Önemli Çıkarımlar
- Warren Buffett ile öğle yemeği yeme fırsatı için 650.000 dolardan fazla harcama yaptığı bilinen Mohnish Pabrai, dünyanın en başarılı değer yatırımcılarından biridir. Şimdi yarım milyar dolardan fazla para kazanan Pabrai Yatırım Fonu başkanı olarak daha iyi performans gösterdi. karşılaştırması tutarlı bir şekilde hem yatırımcılarını hem de cüzdanını ödüllendiriyor. 100 milyon doların üzerinde net değere sahip Pabrai, yardım kuruluşu Dakshana Vakfı aracılığıyla geri dönüyor.
Hayatın erken dönemi ve eğitim
Hindistan'ın Mumbai kentinde büyüyen Pabrai, seçkin bir özel okula devam edecek kadar şanslıydı. Okula devam ettiği üç yıl boyunca, sadece birkaç metre uzaklıktaki gecekondu mahallelerinden çıkan ham kanalizasyon kokusunu koklayabiliyordu. “Dokunulmazlar” ın manzaraları ve kokuları açıkken, mücadelelerinden hiçbir zaman öğretmenleri veya sınıf arkadaşları tarafından hiç bahsedilmedi, bu da onun üzerinde kalıcı bir izlenim bıraktı.
Pabrai, Güney Carolina'daki Clemson Üniversitesi'nde bilgisayar mühendisliği okumak için 1983'te ABD'ye geldi ve burada summa cum laude'den mezun oldu. Mezun olduktan sonra Pabrai, 1991 yılında kendi başarılı BT danışmanlık şirketi TransTech, Inc.'i kurmadan önce Tellabs'ta araştırma ve geliştirme (Ar-Ge) yaptı. Şirketi 401 (k) hesabı ve kredi kartında 70.000 $ ile finanse etti ve 2000 yılında 20 milyon dolara sattı.
Başarı hikayesi
Pabrai, Warren Buffett'den öğrendiği ilke ve stratejileri kullanarak 1999 yılında Pabrai Yatırım Fonu'nu kurdu. Tek uzun vadeli sermaye fonu, 2000 yılında fonun kuruluşundan bu yana S&P 500 Endeksi için% 43'e karşılık toplam net% 517 geri döndü. S&P 500, kuruluşundan 2013 yılına kadar% 1103 oranında, Pabrai hızla dünyadaki en tanınmış değer yatırımcılarından biri oldu. Başlangıçta, fonun yönetim altındaki varlıklarda 1 milyon dolar vardı (AUM) ve 2019'da AUM'da 570 milyon dolar zirveye ulaştı. 15-20 şirket arasında bulunan portföyü, Hindistan ve gelişmekte olan ülkeler üzerinde yoğunlaşıyor. ABD pazarında birçok yanlış veya düşük değerli hisse senedi.
2004 yılında Warren Buffett'in yatırım yöntemlerini sadece birkaç basit noktaya indirdiği ilk kitabı “Mosaic” i yazdı. Bir sonraki kitabı olan “Dhandho Yatırımcı” Pabrai, sadece büyük getiri potansiyeli ve az riski olan şirketlere nasıl yatırım yaptığını daha ayrıntılı olarak ortaya koydu. Birçok yatırımcıyı başarıdan alıkoyanların egoları ve çok fazla risk alarak “eyleme” ihtiyaçları olduğunu öne sürüyor.
Net Değer ve Akım Etkisi
Hindistan'ın anavatanındaki aşırı yoksulluk milyonlarını asla unutmayan Pabrai, 2005 yılında Dakshana Vakfı'nı kurdu. Karısıyla birlikte, Pabrai kar amacı gütmeyen kuruluşunu, kontrol listeleri ve basit metrikler kullanarak onu çılgınca başarılı bir değer yatırımcısı yapan aynı verimli ilkelerle yürütüyor. gecekondu mahallelerinde yaşayanları milyonerlere dönüştürmek için. Vakfın amacı, kendi ülkesi Hindistan'daki yoksulluğu hafifletme vizyonuyla Pabrai servetinin çoğunu topluma geri dönüştürmektir.
Vakıflar, Hindistan'ın en fakir çocukları arasındaki en parlak zihinleri belirlemeye ve onları prestijli Hint Teknoloji Enstitüleri için zor giriş sınavına hazırlamaya çalışıyor. Ülkenin en iyi mühendislik ve teknoloji üniversitelerinden mezun olanların neredeyse başarılı bir istihdam garantisi vardır. Sun Microsystems'in milyarder kurucu ortağı Vinod Khosla, başarılı mezunlarının uzun listesi arasında yer alıyor.
2017 itibariyle, Pabrai'nin 100 milyon doları aşan net bir değeri vardı ve net değerinin 1995'ten 2015'e kadar yıllık ortalama% 16 oranında arttığını iddia etti.
En Etkili Alıntılar
Hindistan'daki çocukluk eğitimi sırasında Pabrai, ülkesinin sorunlarının cevabını “yoksulluğun eğitim eksikliğinden kaynaklandığı sonucuna vardım” diyerek erken yaşlarda biliyordu.
Kuruluşunu yürütmek için mantıklı yaklaşımını anlatan Pabrai, “En çok sayıda yaşamda en büyük farkı en verimli şekilde yapmak istedim.” Dedi.