Sınırlı Riskin TANIMI
Sınırlı risk, genellikle yatırılan ilk miktar olan önceden belirlenmiş bir maksimum dezavantaj potansiyeline sahip bir yatırımı tanımlar. Yatırımcılar, zıt yönlerde hareket eden menkul kıymetler satın alarak sınırlı bir risk de üretebilirler.
AŞAĞI KIRMA Sınırlı Risk
Sınırlı risk, yatırımcıları pozisyona girmeden önce maruz kalabilecekleri maksimum kayıp seviyesinin farkında oldukları durumlara maruz bırakır. Sınırsız riskli bir durum, kayıp potansiyelinin sonsuz olduğu bir stokta çıplak şort satmayı içerir.
Sınırlı Risk Nasıl Çalışır: Bir Örnek
Bir yatırımcı, kanepe üreten Şirket Beta'nın X hissesi ile bir yatırım portföyü oluşturabilir. Mobilya endüstrisi döngüseldir, bu nedenle Beta Beta ekonomik büyüme dönemlerinde ekonominin yavaşladığı veya daraldığı dönemlerden daha fazla kanepe satacaktır. Bu nedenle, Beta Beta'nın hisseleri yavaş ekonomik zamanlarda değer kaybedecektir. Yatırımcı olarak, portföyünüzü bu oynaklıktan korumak ya da riskinizi sınırlamak isteyebilirsiniz.
Bunun bir yolu, ekonomik döngülere duyarlı olmayan hisse senetleri satın almaktır. Bazen savunma hisseleri olarak da adlandırılan gıda, kamu hizmetleri veya tüketicilerin gerekli gördüğü ürünleri satan diğer endüstrileri içerir. Teorik olarak, bu stoklar ekonomik krizler sırasında değerlerini korumaktadır. Savunma hisse senetleri, Şirket Beta'nın hisselerini elinde tutma riskini sınırlandıran bir toplu konut görevi görür.
Yatırım riskini sınırlamanın bir başka yolu da hisse senetleri için bir opsiyon opsiyon sözleşmesi satın almaktır. Pahalı olmasına rağmen, bu bir yatırımcının hisse senetlerinin her zaman satılabileceği minimum bir fiyatla kilitlenmesini sağlayacaktır. Bir yatırımcı, gelecekte belirli bir noktada hisse senedini belirli bir fiyattan satmaya söz veren bir vadeli işlem sözleşmesi de satabilir.
Yatırımcılar Neden Riski Sınırlamak İsteyebilir
Sınırlı risk stratejileri bir portföyün oynaklığa karşı korunmasına yardımcı olur. Bir yatırımcı uzun bir süre kazanç elde ettiğinde ve bazılarında kilitlemek istediğinde özellikle çekici olabilir. Sınırlı riskli bir yatırım seçerken, yatırımcı kaybedebileceği potansiyel miktarın tamamen farkındadır. Örneğin, bir hisse senedinde nakit uzun pozisyona girme riski sınırlıdır, çünkü yatırımcı ilk yatırım tutarından fazlasını kaybedemez. Benzer şekilde, opsiyon opsiyonu sözleşmeleri uzun bir süre için sınırlı bir riske sahiptir, çünkü opsiyon için ödenen ilk prim kaybedilebilir.
Tüm yatırım stratejileri gibi, kişinin riskini sınırlamak biraz planlama gerektirir. Bununla birlikte, bu stratejinin sağladığı güvenlik, hisse senedi fiyatlarının düştüğü bir dönemde zaman ve çabaya değer olabilir.
