Banka Garantisine Karşı Tahvil: Genel Bakış
Bir banka teminatı, bir borçlunun kredinin geri ödemesinde temerrüde düşmesi durumunda, bankanın zararı karşılayacağına söz veren bir hüküm olarak banka kredisinin bir parçası olarak dahil edilir. Tahvil, bir yatırımcının tahvilin ömrü boyunca kazanılan bir miktar karşılığında bir şirkete veya devlet kurumuna borç para vermesini sağlayan bir borçlanma aracıdır. Tahvil esasen işletme tarafından ihraç edilen ve dış yatırımcılar tarafından yatırılan bir kredidir.
Önemli Çıkarımlar
- Banka teminatı, genellikle, bir bankanın borçluya temerrüde düşmesi durumunda borçlunun yükümlülüklerini yerine getirmeyi vaat ettiği bir kredi sözleşmesinin bir bileşenidir. İşletme belirli bir tutar için tahvil ihraç eder ve tahvilin alıcısı esas olarak belirli bir dönem için tahvil miktarını belirli bir faiz oranı ile tahsis eder. 100 $, belirtilen kupon oranı ile.
Banka Garantileri
Banka teminatı bir borçlanma aracı veya kendi başına bir kredi değildir. Borç veren, borçlarını borçlarını veya yükümlülüklerini yerine getirmezse, bankanın maliyetleri üstleneceğinin garantisidir. Banka teminatı, genellikle banka parayı kredilendirmeyi kabul etmeden önce banka kredisine konulan bir karşılıktır. Banka teminat için bir ücret talep edecektir. Banka teminatı, şirketleri ve özel tüketicileri, aksi takdirde yapamayacakları satın alımlar yapmaya teşvik eder, bu da iş faaliyetlerini ve tüketimini artırır ve girişimci fırsatları sunar.
Ticari bankalar, örneğin yeni ekipman satın almak için borç para almak isteyen bir kişiye veya işletme sahibine genellikle banka garantileri sağlar. Teminat ile banka, sözleşme yükümlülüklerini yerine getirmezse borçluya karşı sorumluluk üstlenir. Başka bir deyişle, banka bir işlemde ticari müşteri adına kefil olmayı teklif eder. Çoğu banka teminatı, normalde garantili miktarın% 0.5'i ila% 1.5'i kadar tüm sözleşmenin küçük bir yüzdesine eşit bir ücret alır.
Performans garantileri, geçici teminat garantileri, finansal garantiler ve avans veya ertelenmiş ödeme garantileri dahil olmak üzere farklı türde garantiler vardır. Teminatlar farklı nedenlerle kullanılır. Genellikle, küçük bir firma ile büyük bir organizasyon arasındaki düzenlemelere dahil edilirler. Daha büyük kuruluş karşı taraf riskine karşı koruma isteyebilir ve daha küçük tarafın işten önce banka teminatı almasını isteyecektir.
Bazen bir banka garanti sağlamak için teminat ister. Bu, hisse senetleri, bonolar veya nakit hesapları gibi varlıklar için rehin sözleşmesi şeklinde olabilir. Likit olmayan varlıklar genellikle teminat olarak kabul edilemez.
tahviller
Tahviller hükümetler ve şirketler tarafından para toplamak ve ihtiyaç duyulan projeleri finanse etmek için kullanılır. Tahvil, borç veren (tahvil sahibi) ile borçlu (tahvil ihraç eden işletme) arasındaki bir ESO'ya benzer. Tüzel işletme, nominal bir değerde, genellikle belirtilen kupon oranıyla 100 $ cinsinden bir tahvil ihraç eder. Bir yatırımcı tahvil ihracı 100 $ 'ı etkin bir şekilde ödünç verir ve 100 $ par değeri değer ödünç alan kuruluş tarafından geri ödenene kadar tahvil ihraç eden kuruluştan kupon ödemeleri alır.
Bitiş tarihi veya vade tarihi olan bir tahvil çıkarılır. Vade tarihi, kredinin anaparasının tahvil sahibine ödenmesi gereken zamandır ve borçlu tarafından yapılacak değişken veya sabit faiz ödemelerine ilişkin hüküm ve tutarları içerir. Faiz ödemesi (kupon) tahvil sahiplerinin fonlarını ihraççıya ödünç vermek için kazandıkları getirinin bir parçasıdır. Ödemeyi belirleyen faiz oranına kupon oranı denir.
Tahviller sabit getirili menkul kıymetlerdir ve üç varlık sınıfından biridir. Yatırımcılara daha aşina olan diğer iki varlık sınıfı hisse senetleri (özkaynaklar) ve nakit benzerleridir. Birçok şirket ve devlet tahvili halka açık olarak işlem görmektedir; diğerleri sadece tezgah üstü (OTC) veya özel olarak borçlu ve borç veren arasında işlem görür.
Özel Hususlar
Hükümetler birçok tahvil ihraç ederken, kurumsal tahviller aracı kurumlardan satın alınabilir. Tahvil satın almak için bir komisyoncu bulmakla ilgileniyorsanız, Investopedia'nın en iyi çevrimiçi hisse senedi brokerleri listesine bir göz atın.