Vergi Tahkimi Nedir?
Vergi tahkimi, işlemlerin vergi amaçları için muamele edilme biçimlerinden kaynaklanan farklılıklardan kazanç sağlama uygulamasıdır. Vergi kodlarının karmaşıklığı çoğu zaman, bireylerin en az vergi ödemek için işlemlerini en avantajlı şekilde yeniden yapılandırmasına yol açan birçok teşvikin yapılmasına izin verir.
Vergi Tahkimini Anlama
Vergi tahkimi, vergi sistemleri, vergi muameleleri veya vergi oranları arasındaki farkı azaltmak için yapılan işlemleri ifade eder. Hem bireyler hem de şirketler yapabildikleri en az vergiyi ödemeye çalışırlar ve bunu birçok yolla yaparlar.
Bir işletme, örneğin, yüksek vergi bölgesindeki masrafları muhasebeleştirirken, düşük vergi bölgesindeki gelirleri muhasebeleştirerek vergi sistemlerinden yararlanabilir. Böyle bir uygulama, kazançlarda ödenen vergileri en aza indirirken kesintileri en üst düzeye çıkararak vergi faturasını en aza indirir. İşletme, aynı zamanda, menkul kıymetin alınıp satıldığı ülkelerdeki veya vergi sistemlerindeki farklı vergi sistemlerinden kaynaklanan aynı güvenlik üzerindeki fiyat farklılıklarından faydalanabilir. Örneğin, kripto para ticareti ile ilgili sermaye kazançları ABD'de vergilendirilir ancak Danimarka, Singapur ve Almanya dahil bazı ülkelerde vergiden muaftır. Bir kripto tüccarı, bir ABD dövizinden daha ucuz bir fiyata bir kripto para birimi ticareti satın alabilir, tokenlerini kripto vergi cenneti ülkelerinden birinde bir kripto borsasına aktarabilir, daha yüksek bir fiyata satabilir ve yabancı ülkede vergilendirmeye tabi olmayabilir.
Ayrıca, bir perakende veya kurumsal yatırımcı eski temettü tarihinden önce bir hisse senedi alıp daha sonra sattığında vergi tahkimi gerçekleşebilir. Hisse senedinin temettü tarihinden önceki fiyatı genellikle tarihten sonraki fiyattan yüksektir. Eski temettü tarihinde, bir şirketin hisse senedi fiyatı, beyan edilen temettü tutarının yaklaşık aynı oranında azalır. Önceden bir hisse satın almak ve sonra satmak, yatırımcı tarafından kazanılan herhangi bir kısa vadeli sermaye kazancını dengelemek için kullanılabilecek kısa vadeli bir sermaye kaybına yol açacaktır. Kısa vadeli kazançlar normal gelir olarak vergilendirildiğinden, kazancı olabildiğince azaltmak çoğu yatırımcı için faydalıdır.
Kısa vadeli bir kurumsal nakit yönetimi stratejisi olarak vergiden muaf tahvil kullanan bir şirket vergi tahkimi yapmaktadır. Bu tahvillere ödenen faiz (örneğin belediye tahvilleri) federal hükümet ve çoğu durumda eyalet hükümetleri tarafından vergilendirilmez. Böylece işletme bu tahvilleri satın alabilir, tasarruf hesaplarının teklifinden daha fazla faiz kazanabilir ve hükümet faiz gelirini vergilendirmeden kısa bir süre sonra satabilir.
Roth IRA katkılarının belirli bir sınıra kadar borçlanması, bir ev satın alınması ve ipotek faiz giderinin düşülmesi, temettü ödeyen hisse senetlerine yatırım yapmak için ev sermayesi kredisi ile borçlanma, kaldıraçlı başka bir şirket satın alma (LBO) dahil olmak üzere daha fazla vergi arbitraj biçimi vardır., vb.
Açıkçası, bazı vergi tahkim biçimleri yasal iken diğerleri yasadışıdır. Vergi kaçakçılığı ile vergi kaçınması arasında ince bir çizgi vardır; bu nedenle, bireyler ve işletmeler vergi arbitraj işlemi yapmadan önce nitelikli bir vergi danışmanına danışmalıdır. Vergi tahkiminin son derece yaygın olduğundan şüphelenilmektedir, ancak doğası gereği vergi tahkiminin ne ölçüde kullanıldığı konusunda kesin rakamlar vermek zordur.