Harabe Riski Nedir?
Yıkım riski, bir bireyin yatırım, ticaret veya kumar yoluyla önemli miktarda para kaybetme olasılığından, kayıpların kurtarılmasının veya devam etmesinin artık mümkün olmadığı noktaya kadar olan olasılığıdır. Harabe riski tipik olarak "harabe olasılığı" olarak da bilinen bir kayıp olasılığı olarak hesaplanır.
Harabe Riskini Anlama
Yıkım riski, gelişmiş finansal modelleme ile tanımlanabilir ve olasılık olarak ifade edilebilir. Yıkım riskinin hesaplanmasında yer alan finansal modelleme metodolojisinin karmaşıklığı tipik olarak kapsamlı bir ticaret portföyüne dahil olan yatırımların sayısına ve çeşitliliğine bağlı olacaktır. Temel olarak, kumar ve yatırımda mahvetme riski, kaç bahis (yatırım) konulduğuna ve olası kayıpları gidermek için ne kadar sermayeye bağlı olduğu kadar farklı değildir. Temel fark, yatırımların sıfır toplamlı bahis olmamasıdır. Her yatırımın farklı risk profilleri ve ödeme olasılıkları vardır, bazıları tüm sermayeyi riske atar ve bazıları performanstan bağımsız olarak prensiplerin geri dönüşünü garanti eder.
Harabe Riskini Kontrol Etme
Çeşitlendirme kavramı, kısmen, harabe riskini azaltmak için geliştirilmiştir. Bir portföy üzerindeki yatırımlarla sınırsız sayıda senaryo nedeniyle çok varlıklı portföylerin risk yönetimi stratejileri oluşturulması son derece zor olabilir. Tahviller ve fonlar gibi bazı yatırımlar, çok çeşitli parametrelerin verildiği olasılığın kapsamlı bir şekilde analiz edilmesini sağlamak için büyük miktarda tarihsel verilere sahiptir. Özel türevler gibi diğerleri genellikle benzersizdir ve bazen maruz kalma durumunu doğru bir şekilde analiz etmek zordur. Bunun da ötesinde, her zaman en karmaşık risk yönetimi modelini bile iyileştirebilecek siyah kuğu olayları vardır. Bu nedenle, çoğu yatırımcı, bir portföyün diğer alanlarında daha yüksek riskli bahisler alırken, risksiz veya çok düşük riskli varlıklara temel düzeyde sermaye yatırım yapan varlık tahsis modellerine güvenmektedir.
Risk yönetimi programları yatırımcıya ve ilgili yatırım türlerine göre özelleştirilebilir. Risk yönetimi programları, yatırım yönetimi, sigorta, risk sermayesi vb. İçin geliştirilen finans endüstrisindeki bazı standart uygulamalarla disiplinler arasında farklılık gösterecektir. Kurumsal risk yönetimi tipik olarak finans endüstrisindeki her türlü yatırım senaryosu için düzenleme ile gereklidir ve karşı taraf riski gibi alanların aktif olarak izlenmesi gibi en iyi uygulamalar yaygın olarak kullanılmaktadır. Bununla birlikte, bir yatırım portföyündeki kişisel risk yönetimi genellikle göz ardı edilir veya yanlış hesaplanır.