Dokümantasyon İpoteği Yok (Doküman Yok)?
Hiçbir belge ipoteğinin (Belge Yok) borçlunun gelirine ilişkin destekleyici bir kanıtı yoktur. Bunun yerine kredi, borçlunun kredi ödemelerini karşılayabildiğini teyit eden bir bildirime dayanarak gerçekleşir. Bu ipotekler düzenlenmemiştir ve borçlunun finansal durumunu makul bir şekilde doğrulamak için Tüketici Kredisi Koruma Yasası şartını karşılamamaktadır. Kredinin değerlendirilmesi esas olarak teminatlı taşınmazın yeniden satış potansiyeline ve ipoteklerin geri ödeme yapısına dayanmaktadır.
Dokümantasyon İpoteğini Anlama (Doküman Yok)
2008 yılında mali çöküşün suçlular arasında hiçbir belge ipoteği (Belge Yok) vardı ve bu da Büyük Durgunluğa yol açtı. Ancak, gelirin belgelenmesi için vergi beyannamesi gerektirmeyen mortgage kredileri halen mevcuttur. Serbest meslek sahipleri, geliri büyük ölçüde ipuçlarına güvenenler ve bağımsız yükleniciler gibi borçlular gelirlerini belgelemekte zorluk çekebilirler. Belge Dışı krediler Alt-A kredi ürünleri kategorisine girmektedir.
Tarihsel olarak hiçbir temerrüt ve diğer Alt-A kredileri yüksek temerrüt seviyeleri ile bilinmemektedir ve yaygın temerrütleri 2008 subprime borç verme, finansal krize yol açan önemli bir faktördü. Dodd-Frank düzenlemeleri artık tüm kredi türleri ve özellikle ipotek kredileri hakkında daha fazla belge gerektirmektedir. Şimdi, banka ekstreleri ve varlık belgeleri şarttır.
Doküman ipoteği yok gibi diğer Alt-A kredileri şunlardır:
- Düşük evrak kredisi (Low-Doc) borçlular hakkında çok az bilgi gerektiriyordu. Borç verenler genellikle bu kredileri sadece müşterilerinin kredi puanlarına göre uzatırlar. Ancak, kredi veren kredi vermeden önce borçlunun istihdam durumunu doğrular. Bu ürünler yalancı krediler olarak da bilinir. NINJA kredileri, gelirsiz, işsiz ve varlıksız borçluya verilen bir kredi için argo, doğrulama sürecini göz ardı eder.
Dokümantasyon İpoteği Olmayan Ana Kullanıcılar
No-Doc ve diğer Alt-A kredileri, gelirlerini tam olarak belgelemeden yatırım amaçlı gayrimenkul satın almak için vergi beyannamelerinde birden fazla gider yazarı bulunan ev sahiplerine ve ev sahiplerine yardımcı olur. Ancak Belge Dışı kredi veren borç verenler, borçluların büyük peşinat ödemeleri için mükemmel kredi puanlarına ve yüksek nakit rezervlerine sahip olmasını gerektirir. Borçluların istihdamının doğrulanması sadece başvuruda aylık brüt geliri belirtir.
En az yüzde 30 peşinat gereklidir ve bazı ipotekler yüzde 35-50 kadar olabilir. Buna karşılık, çoğu geleneksel ipotek yüzde 20 peşinat gerektirir. Bu tür ipotekler ayrıca maksimum 70 kredi / değer oranına (LTV) sahiptir. LTV oranı, ipotek hacizinin mülkün yüzde olarak ifade edilen değerleme değerine bölünmesiyle hesaplanır.
Borçlunun yatırım amaçlı gayrimenkul üzerindeki peşinatı ne kadar yüksek olursa, kredi için onaylanması o kadar kolay olur. Bu iş modeli birçok ipotek için geçerlidir, çünkü borç verenler borçlunun önemli miktarda sermaye teklif etmek istediğini görmektedir. Bu büyük götürü ödeme, büyük yatırımları nedeniyle borçlunun temerrüde düşme olasılığının daha az olduğu anlamına gelebilir.
Dokümantasyon ve diğer Alt-A ürünlerinin faiz oranları genellikle geleneksel ipotek kredisi faiz oranlarından yüksektir. Bu sınırlı belge kredilerinin birçoğu güvenlik esaslarını bir mülkteki özkaynak konumundan alır.