Kayıp İzin Vermeme Kuralı Ne Anlama Gelir?
Zarar reddine uyma kuralı, IRS tarafından, konsolide edilmiş bir grup veya işletme grubunun, bağlı ortaklığın hisse senedinin değerindeki zararlar için vergi indirimi talep etmek üzere bağlı ortakları adına tek bir vergi beyannamesi vermesini engelleyen bir kuraldır.
IRS, 1990'larda şirketlerin sermaye kazançları üzerinden vergi ödediğinden emin olmak ve kaybın bir vergi indirimi olarak iki kez talep edilmesini önlemek için bu kuralı oluşturdu. Bu uygulama tekrarlanan kayıp olarak biliniyordu.
Örneğin, bir şirket yılda 1 milyon dolar net kar elde edebilir. Eğer bu şirket bir yan şirket olarak daha küçük bir şirket satın alırsa ve o iştirak o yıl 200.000 $ zararda faaliyette bulunursa, zarar reddine uyma kuralına göre, en üstteki şirket, bu iştiraki içeren bir vergi iadesi ve bunun bir yolu olarak şirketin net kârını 800.000 dolara indirdi.
Kayıp İzin Vermeme Kuralını (LDR) Anlama
Kaybına izin vermeme kuralı 1995 yılında IRS tarafından yapılan bir revizyonda değiştirildi. Kuralın yeni versiyonu, zarar karşılığının hisse bazlı etkileri ile ilgili bir takım teknik hükümleri ve örnekleri ortadan kaldırmıştır.
Kayıp hoşnutsuzluk kuralı tarihinde önemli bir dava, Rite Aid Corp / ABD idi. Bu durumda, Federal Yargıtay, IRS'nin kayıplara izin vermeme kuralının yinelenen zarar bileşenini reddetti. Bu, ilerideki şirketler için önemli bir emsal teşkil etti.
Rite Aid Corporation / ABD
Büyük bir eczane zinciri olan Rite Aid, 1984'te bir kitapçı zinciri olan Penn Encore'un yüzde 80'ini satın aldı. 1988'de Rite Aid, Penn Encore'un hisse senedinin bakiyesini satın aldı. 1984'ten 1994'e kadar Rite Aid, konsolide vergi beyannamesi verdiğinde bağlı şirketler grubuna Penn Encore'u dahil etti.
Bu yıllarda, Penn Encore büyüme yaşadı, ancak sadece marjinal bir kar kazandı. Şirketin net geliri zamanla azalmış ve sonuç olarak 5, 2 milyon dolarlık zarara yol açmıştır. 1994 yılında, Rite Aid Penn Encore'u başka bir ilgisiz şirkete sattı. Bu şirket CMI Holding Corp. Vergi amaçlı olarak, CMI daha sonra Penn Encore zarar gördüğü için işlemi bir varlık alımı olarak kabul etmeyi reddetti.
Rite Aid, Penn Encore satışında bir kayıp bildirdi. O zamanki kurallara göre, Rite Aid'in Penn Encore'un satışındaki kaybını kesmesine izin verildi. Bununla birlikte, başka bir yönetmelik, bağlı ortaklığın kopyalanmış zarar faktörüne dayanarak bildirilen zarar için bir sınır öngörmektedir. Esasen, kurallar her iki tarafın da işlem sırasında hesaplanan fiili zararı aşacak bir zarar raporlamasına izin vermemiştir.