İçindekiler
- Forex (FX) nedir?
- Forex Çiftleri ve Kotasyonları
- Forex Çok
- Forex Ne Kadar Büyük?
- Forex'te Nasıl İşlem Yapılır
- Spot İşlemler
- Forex (FX) Rollover
- Forex Vadeli İşlemler
- Forex (FX) Vadeli İşlemleri
- Forex Piyasa Farkları
- Forex İşlemi Örneği
Forex (FX) nedir?
Forex (FX), çeşitli ulusal para birimlerinin işlem gördüğü piyasadır. Forex piyasası, her gün trilyonlarca dolar el değiştirerek dünyanın en büyük, en likit piyasasıdır. Merkezi bir yer yoktur, forex piyasası bankalar, brokerler, kurumlar ve bireysel tüccarlardan oluşan elektronik bir ağdır (çoğunlukla brokerler veya bankalar aracılığıyla ticaret).
Finansal kuruluşlardan bireysel yatırımcılara kadar birçok kuruluşun para birimi ihtiyaçları vardır ve ayrıca belirli bir çift para hareketinin yönü hakkında spekülasyon yapabilirler. Diğer taraflardan gelen diğer para birimi siparişleriyle etkileşim kurabilmeleri için ağ üzerinden para alıp satma talimatlarını yayınlarlar.
Forex piyasası tatiller hariç haftanın beş günü, günün 24 saati açıktır. En azından ülke / küresel pazar iş için açıksa, para birimleri tatilde ticaret yapabilir.
Önemli Çıkarımlar
- Forex piyasası, bir tatil nedeniyle tüm piyasaların ne zaman kapatılacağı dışında, günde 24 saat, haftada beş gün işlem yapılmasına izin veren bir kurumlar ağıdır. Kâr veya zarar, döviz çiftinin alınıp satıldığı fiyat farkından kaynaklanır. Vadeli işlem ve vadeli işlemler forex piyasasına katılmanın başka bir yoludur. Vadeli döviz alımları, vade bitiminden sonra değiştirilen para birimleri ile özelleştirilebilir. Vadeli işlemler özelleştirilemez ve spekülatörler tarafından daha kolay kullanılır, ancak pozisyonlar (sona ermekten kaçınmak için) genellikle sona ermeden önce kapatılır. Forex piyasası dünyanın en büyük finansal piyasasıdır. Perakende tüccarlar genellikle ticaret yaptıkları para biriminin tamamını vermek zorunda kalmazlar. Bunun yerine, zaman içinde para birimlerindeki fiyat farklılıklarından faydalanmak istiyorlar. Bu nedenle, aracılar her gün pozisyonlarını değiştirir.
Forex Piyasasının Temelleri
Forex Çiftleri ve Kotasyonları
Döviz ticareti yaparken, USD / CAD, EUR / USD veya USD / JPY gibi çiftler halinde listelenir. Bunlar ABD doları (USD) karşısında Kanada doları (CAD), Euro (EUR) USD ve USD karşısında Japon Yeni (JPY) karşısındadır.
Ayrıca, her çiftle ilişkili, 1.2569 gibi bir fiyat olacaktır. Bu fiyat USD / CAD çifti ile ilişkilendirilmişse, bir USD satın almanın 1.2569 CAD'ye mal olduğu anlamına gelir. Fiyat 1.3336'ya yükselirse, şimdi bir USD satın almak için 1.3336 CAD'ye mal olur. USD değeri arttı (CAD düşüşü) çünkü artık bir USD satın almak için daha fazla CAD maliyeti var.
Forex Çok
Forex piyasasında para birimleri mikro, mini ve standart lotlar olarak adlandırılan lotlarda işlem yapar. Bir mikro lot belirli bir para biriminin 1000 değerindedir, bir mini lot 10.000'dir ve standart bir lot 100.000'dir. Bu, bir bankaya gittiğinizden ve seyahatiniz için 450 dolar alışverişi yapmak istediğinizden farklıdır. Elektronik forex piyasasında işlem yaparken, alım satımlar belirli para birimi bloklarında gerçekleşir, ancak istediğiniz kadar blok ticaret yapabilirsiniz. Örneğin, yedi mikro lot (7, 000) veya üç mini lot (30, 000) veya 75 standart lot (750, 000) takas edebilirsiniz.
Forex Ne Kadar Büyük?
Forex piyasası, büyüklüğünden dolayı çeşitli nedenlerle benzersizdir. Ticaret hacmi genellikle çok büyüktür. Örneğin, Uluslararası Takaslar Bankası'na göre, döviz piyasası ticareti Nisan 2016'da günde ortalama 5.1 trilyon dolar olarak gerçekleşti.
En büyük döviz piyasaları Londra, New York, Singapur, Tokyo, Frankfurt, Hong Kong ve Sidney gibi büyük küresel finans merkezlerinde bulunmaktadır.
Forex'te Nasıl İşlem Yapılır
Forex piyasası dünyanın dört bir yanındaki büyük finans merkezlerinde haftada beş gün, günde 24 saat açıktır. Bu, hafta boyunca herhangi bir zamanda para birimi satın alabileceğiniz veya satabileceğiniz anlamına gelir.
Tarihsel açıdan bakıldığında, döviz ticareti büyük ölçüde hükümetler, büyük şirketler ve finansal riskten korunma fonlarıyla sınırlıydı. Ancak bugünün dünyasında, para birimleri bir fare tıklaması kadar kolaydır. Erişilebilirlik bir sorun değildir, yani herkes bunu yapabilir. Birçok yatırım şirketi, banka ve perakende forex brokeri, bireylere hesap açma ve para ticareti yapma şansı sunuyor.
Forex piyasasında işlem yaparken, belirli bir ülkenin para birimini başka bir para birimine göre satın alır veya satarsınız. Ancak bir taraftan diğerine fiziksel para alışverişi yoktur. Bir döviz bürosunda olan budur; Japonya'dan New York'taki Times Meydanı'nı ziyaret eden bir turist düşünün. Fiziksel yenini gerçek ABD doları paraya dönüştürüyor olabilir (ve bunun için komisyon ücreti alınabilir), böylece seyahat ederken parasını harcayabilir. Ancak elektronik piyasalar dünyasında, tüccarlar genellikle belirli bir para biriminde pozisyon alırlar, satın aldıkları para biriminde (veya satıyorlarsa zayıflık) bir miktar yukarı doğru hareket ve güç olması umuduyla kar elde etmek.
Bir para birimi her zaman başka bir para birimine göre işlem görür. Bir para birimi satıyorsanız, bir başka para birimi satın alırsınız ve bir para birimi satın alırsanız başka bir para birimi satarsınız. Elektronik ticaret dünyasında, işlem fiyatlarınız arasındaki farktan kazanç elde edilir.
Spot İşlemler
Spot piyasa anlaşması, çoğu döviz çifti için iki iş günü olarak tanımlanan anında teslimat içindir. En büyük istisna, bir iş günü içinde ödenen USD / CAD alım veya satımıdır. İş günü hesaplaması, işlem gören çiftin her iki para biriminde Cumartesi, Pazar ve yasal tatil günlerini hariç tutar. Noel ve Paskalya sezonunda, bazı spot ticaretlerin yerleşmesi altı gün kadar sürebilir. Fonlar, işlem tarihinde değil, ödeme tarihinde değiştirilir.
ABD doları en aktif işlem gören para birimidir. Euro en aktif işlem gören karşı para birimidir ve bunu Japon Yeni, İngiliz Sterlini ve İsviçre Frangı izlemektedir.
Piyasa hareketleri, spekülasyon, ekonomik güç ve büyüme ve faiz oranı farklarının bir kombinasyonundan kaynaklanmaktadır.
Forex (FX) Rollover
Perakende tüccarlar genellikle satın aldıkları para birimlerini almak istemezler. Sadece işlem fiyatları arasındaki farktan faydalanmakla ilgilenirler. Bu nedenle, çoğu perakende broker otomatik olarak her gün 17:00 EST de para pozisyonları "rollover" olacaktır.
Aracı temel olarak pozisyonları sıfırlar ve tutulan çiftlerdeki iki para birimi arasındaki faiz oranı farkı için bir kredi veya borç sağlar. Ticaret devam eder ve trader'ın işlemi teslim etmesi veya çözmesi gerekmez. Ticaret kapatıldığında, tüccar kar veya zararı orijinal işlem fiyatına ve işlemi kapattığı fiyata göre gerçekleştirir. Rollover kredileri veya borçları bu kazanca katkıda bulunabilir veya bu kazancı düşürebilir.
FX piyasası Cumartesi ve Pazar günleri kapalı olduğundan, bu günlerden itibaren alınan faiz veya kredi borçları Çarşamba günü uygulanmaktadır. Bu nedenle, Çarşamba günü saat 17: 00'de bir pozisyona sahip olmak, olağan miktarın üç katı olarak borçlandırılacak veya borçlandırılacaktır.
Forex Vadeli İşlemler
Noktadan sonraki bir tarih için ödeme yapan forex işlemleri "ileri" olarak kabul edilir. Fiyat, iki para birimi arasındaki faiz oranlarındaki farkı hesaba katmak için spot oranı ayarlanarak hesaplanır. Ayarlama miktarına "ileri noktalar" denir. İlerleme noktaları sadece iki pazar arasındaki faiz oranı farkını yansıtır. Spot piyasasının gelecekte bir tarihte nasıl ticaret yapacağına dair bir tahmin değildir.
İlerleme kişiye özel bir sözleşmedir: herhangi bir miktar para için olabilir ve hafta sonu veya tatil olmayan herhangi bir tarihte yerleşebilir. Spot işlemlerde olduğu gibi, fonlar takas tarihinde değiştirilir.
Forex (FX) Vadeli İşlemleri
Forex veya para vadeli işlem sözleşmesi, iki taraf arasında, gelecekte vade adı verilen belirli bir tarihte belirli bir miktarda para birimi teslim etme anlaşmasıdır. Vadeli işlem sözleşmeleri, belirlenen para birimi değerleri ve belirlenen son kullanma tarihleri ile borsada işlem görmektedir. Vadeli işlemlerden farklı olarak, vadeli işlem sözleşmesinin şartları müzakere edilemez. Sözleşmenin satın alındığı ve satıldığı fiyatlar arasındaki farktan kar elde edilir. Çoğu spekülatör, vadesi doluncaya kadar vadeli işlem sözleşmeleri yapmazlar; Bunun yerine, spekülatörler sözleşmeleri sona ermeden önce alıp satarak işlemlerindeki kar veya zararlarını gerçekleştirirler.
Forex Piyasa Farkları
Forex ve diğer piyasalar arasında bazı büyük farklılıklar vardır.
Daha Az Kural
Bu, yatırımcıların hisse senedi, vadeli işlemler veya opsiyon piyasalarındaki standartlara veya düzenlemelere sahip olmadığı anlamına gelir. Tüm forex piyasasını denetleyen takas odaları ve merkezi organlar yoktur. İstediğiniz zaman kısa satış yapabilirsiniz, çünkü forex'te aslında hiç kısa devre yapmazsınız; bir para birimi satıyorsanız, başka bir para birimi satın alırsınız.
Ücret ve Komisyonlar
Pazar düzensiz olduğundan, komisyoncuların ücret ve komisyonları nasıl tahsil ettikleri değişecektir. Çoğu forex brokeri, döviz çiftlerindeki spread'i işaretleyerek para kazanır. Diğerleri, işlem gören para miktarına göre dalgalanan bir komisyon tahsil ederek para kazanırlar. Bazı brokerler bu iki yaklaşımı da kullanır.
Tam erişim
Ne zaman ticaret yapabileceğiniz ve yapamayacağınız konusunda herhangi bir kesinti yoktur. Piyasa günün 24 saati açık olduğundan günün her saatinde işlem yapabilirsiniz. İstisna hafta sonları veya tatil nedeniyle hiçbir küresel finans merkezi açık değilse.
Kaldıraç
Forex piyasası, ABD'de 50: 1'e ve dünyanın bazı bölgelerinde daha da yüksek bir kaldıraca izin vermektedir. Bu, bir tüccarın 1.000 dolar için bir hesap açabileceği ve örneğin 50.000 dolar kadar para alıp satabileceği anlamına gelir. Kaldıraç iki ucu keskin bir kılıçtır; hem karları hem de zararları büyütür.
Forex İşlemleri Örneği
Bir tüccarın EUR'nun USD karşısında değer kazanacağına inandığını varsayın. Bunu düşünmenin bir başka yolu, USD'nin EUR'ya göre düşmesidir.
EUR / USD'yi 1.2500'den alıp 5.000 $ değerinde para satın alıyorlar. O günün ilerleyen saatlerinde fiyat 1.2550'ye yükseldi. Tüccar 25 $ arttı (5000 * 0.0050). Fiyat 1.2430'a düşerse, tüccar 35 $ kaybedecektir (5000 * 0.0070).
Döviz fiyatları sürekli hareket ediyor, bu nedenle tüccar pozisyonu bir gecede tutmaya karar verebilir. Aracı pozisyonu devredecek ve Euro Bölgesi ile ABD arasındaki faiz oranı farkına bağlı olarak kredi veya borç ile sonuçlanacaktır. Euro Bölgesi% 4'lük bir faiz oranına sahipse ve ABD% 3'lük bir faiz oranına sahipse, EUR aldıkları için daha yüksek faizli para birimi. Bu nedenle, rollover'da tüccar küçük bir kredi almalıdır. EUR faiz oranı USD oranından düşük olsaydı, yatırımcı rollover'da borçlandırılacaktı.
Rollover, özellikle ticaret uzun vadede tutulabiliyorsa, bir ticaret kararını etkileyebilir. Faiz oranlarındaki büyük farklılıklar, her gün önemli miktarda kredi veya borçla sonuçlanabilir ve bu da ticaretin kârını büyük ölçüde artırabilir veya aşındırabilir (veya kayıpları artırabilir veya azaltabilir).
Çoğu broker da kaldıraç sağlar. ABD'deki birçok broker 50: 1'e kadar kaldıraç sağlıyor. Yatırımcımızın bu işlemde 10: 1 kaldıraç kullandığını varsayalım. 10: 1 kaldıraç kullanıyorsa, yatırımcının 5.000 $ değerinde para ticareti yapmasına rağmen hesaplarında 5.000 $ olması gerekmez. Sadece 500 dolara ihtiyaçları var. 500 ve 10: 1 kaldıraçları olduğu sürece 5.000 $ değerinde para ticareti yapabilirler. Eğer 20: 1 kaldıraç kullanırlarsa, hesaplarında sadece 250 $ 'a ihtiyaç duyarlar (çünkü 250 $ * 20 = 5.000 $).
Tüccarın sermayede sadece 500 $ veya 250 $ 'a ihtiyacı olduğu düşünülürse (veya daha fazla kaldıraç kullanıyorsa daha az) 25 $ kâr elde etmek kaldıraç gücünü gösterir. İşin aslı, eğer bu tüccar hesabında sadece 250 $ olsaydı ve ticaret onlara karşı gittiyse, sermayelerini hızla kaybedebilirlerdi.
Yatırımcıların pozisyon büyüklüklerini yönetmeleri ve risklerini kontrol etmeleri tavsiye edilir, böylece hiçbir ticaret büyük bir kayıpla sonuçlanmaz.