Finansal danışmanlar, sağladıkları yatırım ve finansal tavsiye karşılığında yatırım fonları tarafından geri ödenir. Bir finansal danışman, müşterinin parası fona yatırıldığı sürece, müşterinin yatırım fonuna sabit bir yüzdesi olan bir römork ücreti alır. Ayrıca, mali müşavirlere, ortak bir fonun hisseleri satın alındığında veya satıldığında tahsil edilen ön veya arka uç yüklerden ödenir. Mali müşavirler, yatırım fonu ve danışmanı arasında müzakere edilen bu yük ücretlerinin küçük bir yüzdesini alırlar.
Fragman Ücreti
Yatırım fonları genellikle römorklara devam eden mali danışmanlara ödeme yapar. Bu ücretler yılda% 0.25 ila% 1 arasında değişmektedir ve finansal danışmanları, müşterilerinin belirli bir yatırım fonuna yatırım yapmalarını önerecek şekilde motive etmek üzere tasarlanmıştır. Bir müşteri belirli bir yatırım fonuna yatırım yaptığı sürece, fon finansal danışmana müşterinin yatırımcıya tahsisine dayalı bir yüzde ücreti öder. Bu ücretler, müşterilere yatırım fonlarına yatırım karşılığında sağlanan satış ve finansal danışmanlık için finansal danışmanları geri ödemektedir.
Bazı yatırım fonları kategorileri, özkaynak yatırımlarında uzmanlaşmış yatırım fonları gibi daha yüksek römork ücretleri öder. Mali danışmanların bu yatırım fonları sınıflarını müşterilerine tavsiye etmeye eğilimli oldukları bilinmektedir.
Mali Müşavirlerin Yük Ücretlerindeki Payı
Yatırım fonları genellikle yatırımcılardan ön ve arka uç ücretleri alır. Bir yatırımcı bir yatırım fonu hisselerini her satın aldığında, işlem tutarının ön uç yükü olarak adlandırılan ön ödemeli bir yüzdesini alır. Bir finansal danışman bu ön uç yükünden küçük bir pay alır ve aynı durum, yatırım fonu tarafından koşullu ertelenmiş satış ücreti olan arka uç yükü için de geçerlidir.
Danışman Görüşü
Stephen Rischall, CFP®, CRPC
1080 Finans Grubu, Los Angeles, CA
Finansal danışmanınız bir komisyoncu ise, cevap evettir. Brokerlere sattıkları ürünlere göre komisyon ödenir ve çoğu zaman belirli ürünleri başkalarına satmaya teşvik edilir. Satış yükü olan bir yatırım fonu satın aldığınızda, bu ek masrafın bir kısmı yatırım fonu şirketi tarafından danışmana komisyon ödemek için kullanılır. Ayrıca, yatırım fonlarının çoğu her yıl tahsil edilen gider oranlarının bir parçası olarak 12b-1 ücret almaktadır. Bu ücretin bir kısmı, müşteri fona yatırım yaptığı sürece komisyoncuya bir römork komisyonu ödemeye yöneliktir.
Buna karşılık, mali müşaviriniz sadece ücretli, güvene dayalı bir danışmansa, dış taraflardan komisyon veya tazminat almazlar.