Başlıca Hareketler
Ham petrol, iki karşıt yöne çeken jeopolitik arz ve talep çekişinin ortasında sıkışmış durumda.
Bir tarafta, ham petrolün fiyatını yükseltmeye çalışan ABD'nin İran petrolüne ilişkin yaptırımları, ABD şeyl üretimindeki yavaşlamalar ve kontamine Rus petrolü gibi arz endişeleriniz var.
Öte yandan, ABD ve Çin arasındaki ticaret savaşı sayesinde küresel ekonomide potansiyel bir yavaşlama gibi ham petrolün fiyatını düşürmeye çalışan talep endişeleriniz var.
Şu anda talep endişeleri kazanıyor. Ham petrol, 29 Mart'tan bu yana ilk kez varil başına 60 doların altına düştü ve ticaret gerilimi arttıkça 57, 74 dolardan kapandı.
Bu, bugün Hess Corporation (HES), Devon Energy Corporation (DVN) ve Noble Energy, Inc. (NBL) gibi bağımsız petrol ve gaz şirketleri için korkunç bir haberdi - bu da bugün sırasıyla% 7.93, % 7.30 ve% 6.93 düştü. Ham petrol fiyatları ne kadar düşük olursa, bu şirketlerin topraktan aldıkları her varil petrol için o kadar az para kazanıyor.
ABD ile Çin arasındaki ticaret görüşmeleri yakında düzelmezse, ham petrolün fiyatı düşmeye devam edecek gibi görünüyor. Petrol fiyatlarını dengeleyebilecek bir şey, Petrol İhraç Eden Ülkeler Örgütü (OPEC) tarafından kesilen net bir çıktıdır, ancak bu yaz grubun bir araya geldiği zamana kadar olması muhtemel değildir.
S&P 500
S&P 500, bir kafa ve omuzları tamamlamaktan bugün kaçındı. Endeks, kapanış çanı toplanmadan önce düşüş eğiliminin potansiyel boyun çizgisine tam olarak uyan 2, 805, 49'luk bir günün en düşük seviyesine geriledi. Endeks 2.822.24'te kapandı, ancak trader'ların üç günlük uzun Anma Günü hafta sonundan önce borsayı istikrara kavuşturmak için yapacakları çok iş var.
Yukarıda bahsettiğim gibi, bağımsız petrol ve gaz stokları en sert şekilde etkilendi, ancak United Technologies (UTX), Broadcom, Inc. (AVGO) ve International Business Machines Corporation (IBM) gibi büyük Teknoloji şirketlerinde geri çekilme, boğa çok neden.
Bugün Wall Street'teki tek parlak nokta, kamu hizmetleri sektörüydü. Hazine getirileri düştükçe kamu hizmetleri stokları yükseldi - bu hisse senetlerindeki temettü getirilerini kıyaslayarak daha cazip hale getirdi ve tüccarlar parayı daha savunma sektörlerine dönüştürmeye başladı.
Eversource Energy (ES), AES Corporation (AES) ve Duke Energy Corporation (DUK), kamu hizmetleri sektöründeki en iyi üç hisse senediydi, ancak kazançları bile sırasıyla% 1.49, % 1.45 ve% 1.24 olarak kapatıldı.
Yarın 2.816.94'te desteğe yakından bakın. Uzun hafta sonlarına doğru ilerleyemezse, S&P 500 daha büyük bir düzeltme için olabilir.
:
Ham Petrol Gaz Fiyatlarını Nasıl Etkiler?
Ham Petrol Ticaretinde Kar Sağlamanın 5 Adımı
Petrol ve Para Birimleri: Korelasyonlarını Anlamak
Risk Göstergeleri - TNX
Portföyünüzü çeşitlendirmek söz konusu olduğunda, iki temel seçeneğiniz vardır. ABD Hazineleri gibi hisse satın alabilir veya tahvil satın alabilirsiniz.
Şimdi, borsada işlem gören ürünlerin (ETP) çoğalmasının - borsada işlem gören fonlar (ETF'ler) ve borsada işlem gören notlar (ETN'ler) gibi - portföyünüzü altın gibi diğer varlıklara çeşitlendirmeyi mümkün kıldığını biliyorum, petrol ve yabancı para birimleri. Ancak, bunun üzerine, çoğu tüccar yatırım dolarlarının çoğunu hisse senetlerine ve tahvillerine ayırıyor.
Tüccarlar, ABD ve küresel ekonomilerin gelecekte büyüyeceğinden daha emin olduklarında, hisse senetlerine daha fazla ve tahvillere daha az para koyma eğilimindedirler. Diğer taraftan, trader'lar ABD ve küresel ekonomilerin büyüyeceğinden daha az emin olduklarında, hisse senetlerine daha az para ve tahvillere daha fazla para koyma eğilimindedirler. Bunu bilerek, yatırımcıların parayı bir varlık sınıfından diğerine taşıdığına dair işaretler izleyebilir ve tüccarların güvenle neler olduğunu tahmin edebiliriz.
Bugün, tüccarların büyük bir şekilde parayı Hazinelere taşıdıklarını doğruladık. Tüccarlar parayı Hazineye taşımaya başladığında, talep artışına yanıt olarak bu Hazinelerin fiyatı artar. Bu da, fiyatlar ve getiriler arasında ters bir korelasyon bulunduğundan, Hazine getirilerini düşürür.
10 yıllık Hazine Getirisi (TNX) Kasım 2018'den bu yana düşüş eğilimindedir, çünkü artan sayıda tüccar hisse senedinden parayı tekrar Hazineye taşıyor. En son destek sıçraması 27 Mart'ta geldi ve% 2.36 oranında destek topladı.
Ne yazık ki borsa boğaları için bu seviye bugün başarısız oldu. TNX, 17 Ekim 2018'den bu yana en düşük seviyesi olan% 2.30 seviyesine kadar düşerek destek aldı.
Bunu görünce bazı tüccarlar hisse senetlerine olan güveni kaybediyor. Henüz paniğe kapılmak için henüz çok erken. Sonuçta, S&P 500, TNX düşerken 2019 boyunca tırmanıyor, ancak bu yükseliş momentumunun işaretlediğine dair bir uyarı işareti.
:
Hazine Getirilerini Etkileyen Ekonomik Faktörler Nelerdir?
JPM'den Dimon, 10 Yıllık Hazine Getirisini% 5 Görüyor
Hazine Getirisi ve Faiz Oranlarını Anlama
Bottom Line - Ticaret Savaşı
Ticaret savaşının ticaretinin Wall Street'te inanılmaz zor olduğu kanıtlandı. Potansiyel olarak iyi veya kötü haberlerin her biri, bugünlerde piyasayı yukarı veya aşağı sallama yeteneğine sahip gibi görünüyor.
Umarım yakında biraz rahatlayacağız, ancak o zamana kadar, volatilite ve belirsizlik piyasadaki en önemli temalar olacak gibi görünüyor.