Sistematik Yatırım Planı (SIP) Nedir?
Sistematik bir yatırım planı (SIP) yatırımcıların 401 (k) gibi bir yatırım fonuna, ticaret hesabına veya emeklilik hesabına düzenli, eşit ödemeler yaptıkları bir plantır. SIP'ler, yatırımcıların düzenli olarak daha az miktarda parayla tasarruf etmelerini sağlarken, dolar-maliyet ortalamasının (DCA) uzun vadeli avantajlarından yararlanır. Bir DCA stratejisi kullanarak, bir yatırımcı zaman içinde zenginlik veya portföy oluşturmak için periyodik olarak eşit para transferleri kullanarak bir yatırım satın alır.
Önemli Çıkarımlar
- Sistematik bir yatırım planı düzenli olarak ve genellikle aynı güvenliğe düzenli bir miktarda para yatırmayı içerir. Bir SIP genellikle fonlama hesabından otomatik para çekme işlemlerini çeker ve yatırımcıdan uzatılmış taahhütler gerektirebilir.IPP'ler dolar-maliyet ortalaması prensibi ile çalışır. Çoğu aracı kurum ve yatırım fonu şirketi SIP'ler sunmaktadır.
SIP'ler Nasıl Çalışır?
Yatırım fonu ve diğer yatırım şirketleri, yatırımcılara sistematik yatırım planları da dahil olmak üzere çeşitli yatırım seçenekleri sunmaktadır. SIP'ler, yatırımcılara, aynı anda büyük götürü yapmak yerine, daha küçük bir miktar parayı daha uzun bir süre için yatırım yapma şansı verir. Çoğu SIP, ister haftalık, ister aylık, üç ayda bir olsun, planlara tutarlı bir şekilde ödeme yapılmasını gerektirir.
SIP'ler yatırımcıların dolar-maliyet ortalamasının faydaları ile daha az miktarda para kullanmasına izin verir.
Sistematik yatırım ilkesi basittir. Bir fonun veya başka bir yatırımın hisse senetlerinin veya menkul kıymet birimlerinin düzenli ve periyodik olarak satın alınması üzerinde çalışır. Dolar maliyet ortalaması, her periyodik aralıkta fiyatından bağımsız olarak aynı sabit dolar tutarında bir menkul kıymet satın almayı içerir. Sonuç olarak, hisse senetleri çeşitli fiyatlarda ve değişen miktarlarda satın alınır - bazı planlar satın almak için sabit sayıda hisse belirlemenize izin verebilir. Yatırım tutarı genellikle sabit olduğundan ve birim veya hisse fiyatlarına bağlı olmadığından, bir yatırımcı birim fiyatlar yükseldiğinde daha az hisse ve fiyatlar düştüğünde daha fazla hisse satın alır.
SIP'ler pasif yatırımlar olma eğilimindedir, çünkü parayı bir kez koyduğunuzda, nasıl performans gösterdiğine bakılmaksızın yatırım yapmaya devam edersiniz. Bu nedenle SIP'nizde ne kadar servet biriktirdiğinizi göz önünde bulundurmak önemlidir. Belirli bir miktara ulaştıktan veya emekliliğinizin yakınındaki bir noktaya geldiğinizde, yatırım planlarınızı yeniden gözden geçirmek isteyebilirsiniz. Aktif olarak yönetilen bir stratejiye veya yatırıma geçmek paranızı daha da büyütmenizi sağlayabilir. Ancak, sizin için en iyi durumu belirlemek üzere bir finansal danışman veya uzmanla konuşmak her zaman iyi bir fikirdir.
Özel Hususlar
DCA savunucuları bu yaklaşımla menkul kıymetin ortalama hisse başına maliyetinin zamanla azaldığını savunuyorlar. Tabii ki, fiyatı istikrarlı ve çarpıcı bir şekilde yükselen bir hisse senediniz varsa strateji geri tepebilir. Bu, zaman içinde yatırım yapmanın, başlangıçta bir kerede satın aldığınızdan daha pahalıya mal olduğu anlamına gelir. Genel olarak, DCA genellikle bir yatırımın maliyetini azaltır. Güvenliğe büyük miktarda para yatırılması riski de azalır.
Çoğu DCA stratejisi otomatik bir satın alma planına göre oluşturulduğundan, sistematik yatırım planları yatırımcının piyasa dalgalanmalarına karşı duygusal tepkilere dayanarak kötü kararlar alma potansiyelini ortadan kaldırır. Örneğin, hisse senedi fiyatları yükseldiğinde ve haber kaynakları yeni piyasa kayıtlarının belirlendiğini bildirdiğinde, yatırımcılar genellikle daha riskli varlık satın alırlar. Buna karşılık, hisse senedi fiyatları uzun bir süre dramatik bir şekilde düştüğünde, birçok yatırımcı hisselerini boşaltmak için acele ediyor. Yüksek alım ve düşük satış, özellikle uzun vadeli yatırımcılar için dolar-maliyet ortalaması ve diğer sağlam yatırım uygulamaları ile doğrudan tezat teşkil etmektedir.
SIP'ler ve DRIP'ler
SIP'lere ek olarak, birçok yatırımcı, temettü yeniden yatırım planı (DRIP) yoluyla varlıklarının elde ettiği kazançları aynı menkul kıymetten daha fazla satın almak için kullanır. Temettüleri yeniden yatırım yapmak, hissedarların halihazırda sahip oldukları halka açık şirketlerde hisse veya fraksiyon satın alabileceği anlamına gelir. Şirket, transfer acentesi veya aracı kurum, yatırımcıya üç ayda bir temettü çeki göndermek yerine parayı yatırımcının adına ek hisse satın almak için kullanır. Temettü yeniden yatırım planları da otomatiktir - yatırımcı bir hesap oluşturduğunda veya hisse senedini ilk satın aldığında temettü muamelesini belirler ve hissedarların uzun vadede bir şirkete değişken miktarlarda yatırım yapmalarını sağlar.
Şirket tarafından işletilen DRIP'ler komisyon içermez. Çünkü ticareti kolaylaştırmak için aracıya ihtiyaç yoktur. Bazı DRIP'ler, isteğe bağlı ek hisse senetlerini doğrudan şirketten ücretsiz olarak% 1 ila% 10 indirimle sunmaktadır. DRIP'ler esnek olduğu için, yatırımcılar finansal durumlarına bağlı olarak küçük veya büyük miktarlarda yatırım yapabilirler.
Sistematik Yatırım Planlarının Avantaj ve Dezavantajları
Avantajları
SIP'ler yatırımcılara çeşitli avantajlar sağlar. İlk ve en belirgin faydası, yatırım yapmak istediğiniz miktarı ve sıklığı belirledikten sonra yapılacak daha fazla bir şey olmadığıdır. Birçok SIP otomatik olarak finanse edildiğinden, fonlama hesabının katkılarınızı karşılamak için yeterli paraya sahip olduğundan emin olmanız yeterlidir. Aynı zamanda küçük bir miktar kullanmanıza izin verir, böylece büyük bir miktarın etkilerinin bir kerede çekildiğini hissetmezsiniz.
DCA kullandığınız için, çok az duygu vardır. Bu, hisse senetleri ve tahviller gibi diğer yatırımlarda karşılaşabileceğiniz risk ve belirsizliğin bir kısmını azaltır. Ve düzenli aralıklarla sabit bir miktar gerektirdiğinden, finansal hayatınıza da bir disiplin uyguluyorsunuz.
Artıları
-
"Ayarla ve unut"
-
Disiplini uygular, duygudan kaçınır
-
Küçük miktarlarda çalışır
-
Toplam yatırım maliyetini azaltır
-
Daha az sermaye riski
Eksileri
-
Uzun vadeli taahhüt gerektirir
-
Ağır satış ücretleri taşıyabilir
-
Erken para çekme cezaları olabilir
-
Satın alma fırsatlarını ve pazarlıklarını kaçırabilir
Dezavantajları
Her ne kadar bir yatırımcının istikrarlı bir tasarruf programı sürdürmesine yardımcı olsalar da, resmi sistematik yatırım planlarının birkaç koşulu vardır. Örneğin, genellikle uzun vadeli bir taahhüt gerektirirler. Bu 15 ila 25 yıl arasında herhangi bir yerde olabilir. Yatırımcıların bitiş tarihinden önce plandan çıkmasına izin verilirken, bazen ilk yıl içinde olsa bile ilk yatırımın% 50'si kadar ağır bir satış ücreti alabilirler. Bir ödemenin eksik olması planın feshedilmesine yol açabilir.
Sistematik yatırım planlarının oluşturulması da maliyetli olabilir. Yaratılış ve satış ücreti, ilk 12 aylık yatırımların yarısına kadar sürebilir. Ayrıca, yatırımcılar, eğer varsa, yatırım fonu ücretleri ile saklama ve hizmet ücretlerine dikkat etmelidir.
Sistematik Yatırım Planına Gerçek Dünya Örneği
Vanguard Investments, Fidelity ve T. Rowe Price gibi çoğu aracı kurum ve yatırım fonu şirketi, yatırımcıların oldukça küçük miktarlarda katkıda bulunmasına olanak tanıyan SIP'ler sunmaktadır. Ödemeler manuel olarak yapılabilse de, çoğu SIP, aylık, üç aylık veya yatırımcının seçtiği herhangi bir dönemde otomatik olarak finanse edilecek şekilde ayarlanır. Bu, yatırımcının sistematik yatırım planlarını finanse etmek için bir para piyasasına veya başka bir likit hesaba sahip olması gerektiği anlamına gelir.
T. Rowe Price, SIP ürününe Otomatik Varlık Oluşturucu adını verir. Hesabı kurmak için yapılan ilk yatırımdan sonra - genellikle 1.000 $ veya 2.500 $, ancak bu genellikle hesabın türüne bağlı olarak değişir - yatırımcılar ayda 100 $ kadar az katkı yapabilirler. Hem IRA hem de vergilendirilebilir hesaplar için kullanılabilir, ancak hisse senetleri değil, sadece yatırım fonları satın alır.
Ödemeler doğrudan bir banka hesabından, maaş çekinden veya hatta bir Sosyal Güvenlik çekinden aktarılabilir. Şirketin sitesi "Yazmak için kontrol yok, postalara yatırım yapmak yok - her şeyi hallediyoruz"