Kısa Vadeli Yatırımlar Nelerdir?
Menkul kıymetler veya geçici yatırımlar olarak da bilinen kısa vadeli yatırımlar, tipik olarak 5 yıl içinde kolayca nakde çevrilebilen yatırımlardır. Kısa vadeli yatırımların çoğu sadece 3-12 aylık bir dönemden sonra satılır veya nakde çevrilir. Kısa vadeli yatırımların bazı yaygın örnekleri arasında CD'ler, para piyasası hesapları, yüksek getirili tasarruf hesapları, devlet tahvili ve Hazine bonoları sayılabilir. Genellikle, bu yatırımlar yüksek kaliteli ve oldukça likit varlıklar veya yatırım araçlarıdır.
Kısa vadeli yatırımlar, aynı zamanda, bir şirketin sahip olduğu benzer türden ancak birkaç ek gereksinimi olan finansal varlıklara da atıfta bulunabilir. Ayrı bir hesapta kaydedilmiş,
ve kurumsal bilançonun dönen varlıklar bölümünde yer alan ve bir şirketin bir yıl içinde nakde çevrilmesi beklenen yatırımlardır.
Kısa vadeli yatırımlar
Kısa Vadeli Yatırımlar Nasıl Çalışır?
Kısa vadeli bir yatırımın amacı - hem şirketler hem de bireysel / kurumsal yatırımcılar için - aynı zamanda Hazine bonosu endeks fonuna veya benzer bir kıyaslamaya benzer bir getiri yaratarak sermayeyi korumaktır.
Güçlü bir nakit pozisyonunda olan şirketlerin bilançolarında kısa vadeli yatırımlar hesabı olacaktır. Sonuç olarak, şirket normal bir tasarruf hesabından kazanılacak olandan daha yüksek faiz elde etmek için hisse senetlerine, bonolara veya nakit eşdeğerlerine fazla nakit yatırımı yapabilir.
Bir şirketin bir yatırımı kısa vadeli olarak sınıflandırması için iki temel gereklilik vardır. Birincisi, sık sık işlem gören büyük bir borsada listelenen bir hisse senedi veya ABD Hazine bonosu gibi sıvı olmalıdır. İkincisi, yönetim, güvenliği 12 ay gibi nispeten kısa bir sürede satmayı planlamalıdır. ABD Hazine bonosu ve ticari kağıt gibi bir yıl veya daha kısa sürede olgunlaşan "kısa vadeli kağıt" olan menkul kıymet borçlanma senetleri de kısa vadeli yatırımlar olarak sayılmaktadır.
Menkul kıymetler, adi ve imtiyazlı hisse senetlerine yapılan yatırımları içerir. Menkul kıymet borçlanma senetleri, şirket tahvillerini, yani başka bir şirket tarafından ihraç edilen bonoları kapsayabilir, ancak kısa vade tarihlerine sahip olmaları ve likit kabul edilmek için aktif olarak işlem görmeleri gerekir.
Önemli Çıkarımlar
- Kısa vadeli yatırımlar, fazla nakit için güvenli, geçici bir park yeri sağlamak üzere tasarlanmış menkul kıymetler veya yüksek likit varlıklardır. Kısa vadeli yatırımlar, bir şirketin sahibi olduğu ancak bir yıl içinde satmayı planladığı veya (borç varsa) CD'ler, para piyasası hesapları ve Hazine bonoları, düşük riskli kısa vadeli yatırımların yaygın türleridir.
Kısa Vadeli Yatırım Örnekleri
Şirketler ve bireysel yatırımcılar tarafından kullanılan bazı ortak kısa vadeli yatırımlar ve stratejiler şunlardır:
- Mevduat sertifikaları (CD'ler): Bu mevduatlar bankalar tarafından sunulur ve belirli bir süre boyunca nakitlerini kilitledikleri için genellikle daha yüksek bir faiz oranı öderler. 250.000 dolara kadar FDIC sigortalıdırlar. Para piyasası hesapları: Bu FDIC sigortalı hesapların getirileri tasarruf hesaplarındaki getirileri yenecek, ancak minimum yatırım gerektirecektir. Para piyasası hesaplarının, FDIC sigortalı olmayan para piyasası yatırım fonlarından farklı olduğunu unutmayın. Hazineler: Bu devlet tahvili senetleri, senetler, değişken faizli senetler ve Hazine Enflasyonu Korumalı Menkul Kıymetler (TIPS) gibi çeşitli tahviller bulunmaktadır. Tahvil fonları: Profesyonel varlık yöneticileri / yatırım şirketleri tarafından sunulan bu fonlar daha kısa bir süre için daha iyidir ve risk için ortalamadan daha iyi getiri sağlayabilir. Sadece ücretlerin farkında ol. Belediye tahvilleri: Yerel, eyalet veya federal olmayan devlet kurumları tarafından ihraç edilen bu tahviller, genellikle gelir vergilerinden muaf oldukları için daha yüksek verim ve vergi avantajları sunabilir. Eşler Arası (P2P) kredilendirme: Borçluları borç verenlerle eşleştiren bu borç verme platformlarından biri aracılığıyla fazla nakit oynanabilir. Roth IRA'lar: Bireyler için bu araçlar esneklik ve çeşitli yatırım seçenekleri sunabilir. Roth IRA'lara yapılan katkılar, ancak kazanımlar değil, herhangi bir zamanda, herhangi bir ceza veya vergi olmaksızın geri çekilebilir.
Kısa Vadeli Yatırımların Gerçek Hayat Örneği
31 Mart 2018'de üç aylık açıklamasında Microsoft Corp. bilançosunda 135 milyar dolarlık kısa vadeli yatırım bulunduğunu bildirdi. En büyük bileşen 108 milyar dolar olan ABD hükümet ve ajans menkul kıymetleridir. Bunu 6, 1 milyar dolar değerinde kurumsal banknot / tahvil, 4, 7 milyar dolar değerinde yabancı devlet tahvili, 3, 8 milyar dolar değerinde mortgage / varlık destekli menkul kıymetler, mevduat sertifikaları (CD) 2 milyar dolar ve belediye menkul kıymetleri 269 milyon dolar olarak izledi.
Apple Inc. ayrıca, 31 Mart 2018 tarihi itibariyle menkul kıymetler olarak listelenen kısa vadeli yatırımları 254 milyar $ olarak gerçekleştirmiştir. İki büyük yatırım, 138 milyar doları temsil eden kurumsal menkul kıymetler ve 62.3 milyar $ olan ABD Hazine / ajans menkul kıymetleridir. Şirketin ticari kâğıt yatırımı 17, 4 milyar dolar ve yatırım fonu 800 milyon dolardı. Apple'ın ABD dışındaki devlet menkul kıymetleri 8, 2 milyar dolar ve sertifika / vadeli mevduatlar 7, 3 milyar dolardı. Mortgage / varlık destekli menkul kıymetler 20 milyar $ ve belediye menkul kıymetleri 973 milyon $ 'dır ve kısa vadeli yatırımlarını tamamlamıştır.