Mezokurtik, bir olasılık dağılımının aykırı (veya nadir, aşırı veri) özelliğini tanımlamak için kullanılan istatistiksel bir terimdir. Mezokurtik dağılım, normal dağılım ile benzer aşırı değer karakterine sahiptir. Basıklık, olasılık dağılımının kuyruklarının veya aşırı değerlerin bir ölçüsüdür. Daha büyük basıklık ile aşırı değerler (örneğin, ortalamadan beş veya daha fazla standart sapma değeri) zaman zaman meydana gelir.
Mezokurtic'i yıkmak
Dağılımlar mezokurtik, platykurtik ve leptokurtik olarak tarif edilebilir. Mezokurtik dağılımlar, çan eğrisi olarak da bilinen normal dağılımın veya normal eğrininkine uyan sıfır basıklığına sahiptir. Buna karşılık, bir leptokurtik dağılımın yağ kuyrukları vardır. Bu, aşırı olayların olasılığının, normal eğrinin ima ettiğinden daha fazla olduğu anlamına gelir. Platykurtic dağılımları, daha hafif kuyruklara sahiptir ve aşırı olayların olasılığı, normal eğrinin ima ettiğinden daha azdır. Finansta, olumsuz bir aşırı olayın olasılığına "kuyruk riski" denir.
Risk yöneticileri ayrıca "uzun kuyruklu" olasılık dağılımları konusunda endişe duymalıdır. Uzun kuyruklu bir dağıtımda, aşırı uç bir olayın olasılığı göz ardı edilemez.
Kurtoz, risk yönetimini etkilediği için finansta önemli bir kavramdır. Yatırım getirilerinin normal dağıtıldığı, yani normal, çan biçimli bir eğride dağıtıldığı varsayılmaktadır. Gerçekte, geri dönüşler normal eğriden daha "kuyruklu kuyruklar" ile leptokurtik bir dağılıma düşer. Bu, geri dönüşlerin normal bir eğriyle eşleşmesi durumunda büyük kayıp veya büyük kazanç olasılığının beklenenden daha yüksek olduğu anlamına gelir.