Bir yatırım tezi soyut bir fikir almayı ve işlevsel bir yatırım stratejisine dönüşmeyi amaçlamaktadır. Bir yatırım tezi, yatırımcıların yatırım fikirlerini değerlendirmelerine yardımcı olur, ideal olarak yatırım hedeflerine ulaşmalarına yardımcı olabilecek en iyi fikirleri seçmelerine yardımcı olur.
Her tezde olduğu gibi, yeni yatırım fikirleri ortaya çıktığında, fikrin altında yatan araştırma ve metodolojiler soyut kavramdan biçimsel düşünceye götürülmelidir. Yatırımlar dünyasında, tez, okuyucuların bir yatırım stratejisine bağlı büyük resmi ve nüansları anlamalarına yardımcı olmak için bir oyun planı görevi görür.
Yatırım Tezinin Dağılımı
Çoğu yatırım tezi yazılı formdadır ve belirli bir kararın neden ilk etapta alındığını ve doğru karar olup olmadığını analiz etmek için kullanılabilir.
Yatırım Tezi Kullanma Örneği
Diyelim ki bir yatırımcı, hisse senedinin değerinin düşük olduğu yatırım tezine dayalı bir hisse satın alıyor. Tez ayrıca, yatırımcının hisse senetlerini birkaç yıl tutmayı planladığını ve bu sırada fiyatının yükselmesini ve gerçek değerini yansıtmasını beklediğini belirtiyor. Bu noktada, bir kârda satmak istiyor. Borsa bir yıl içinde çöktüğünde ve herkes sattığında, yatırımcı kendisine yatırım tezini hatırlatır. Satış yapmamaya karar verir, daha ziyade orijinal analizine güvenmeye ve stoğu tutmaya devam etmeye karar verir.
Piyasalar geliştikçe, yatırım profesyonellerinin büyüme ve değer yaratma fırsatlarından yararlanmak için en uygun olduğuna inandıkları fikirler ve stratejiler de. Genel olarak biçimsel olarak kabul edilmesine rağmen, gerçek bir yatırım tezini oluşturan şey için evrensel bir standart yoktur. Bazı yatırım fırsatları, avantaj sağlamak için kendilerine çok az zaman tanıyabilir, çünkü profesyoneller hızlı davranmalı ve belki de uzun bir yatırım tezini belgeleyemezler. Küresel makro perspektifler gibi daha büyük eğilimler için bir yatırım tezi iyi belgelenebilir. Muhtemelen arkasına makul miktarda promosyon ve PR dahil.
Son birkaç on yılda, portföy yönetimi mühendislik ve tıbbın aksine daha bilim temelli bir disiplin haline geldi. Bu alanlarda olduğu gibi, temel teori, teknoloji ve pazar yapılarındaki atılımlar sürekli olarak ürün ve mesleki uygulamalardaki gelişmelere dönüşmektedir. Buna karşılık, yatırım ve işletme uzmanları tezi, nitel ve nicel yöntemlerle büyük ölçüde güçlendirilmiştir.