Forex piyasasında, tüm işlemler iki iş günü içinde sonuçlandırılmalıdır. Yerleşmek zorunda kalmadan pozisyonlarını genişletmek isteyen trader'lar, yerleşim günü saat 17: 00'de Doğu Standart Saati'nden önce pozisyonlarını kapatmalı ve bir sonraki işlem gününü tekrar açmalıdır. Bu, anlaşmayı iki işlem günü daha zorlar. Bir rollover adı verilen bu strateji, bir takas anlaşmasıyla oluşturulur ve geçerli faiz oranlarına bağlı olarak yatırımcıya bir maliyet veya kazanç sağlar.
Forex piyasası döviz çiftleriyle çalışır ve temel para birimine kıyasla kote edilen para birimi cinsinden kote edilir. Yatırımcı başka bir para birimi satın almak için para ödünç alır ve net etkisi borçlanma faizi olan borç paraya ödenir ve satın alınan para birimi üzerinden kazanılır.
Rollover Faizini Hesaplama
Rollover faizini hesaplamak için her iki para biriminde kısa vadeli faiz oranlarına, döviz çiftinin mevcut döviz kuruna ve satın alınan döviz çiftinin miktarına ihtiyacımız var. Örneğin, bir yatırımcının 10.000 CAD / USD sahibi olduğunu varsayalım. Cari döviz kuru 0.9155, Kanada Doları (temel para birimi) üzerindeki kısa vadeli faiz oranı% 4.25 ve ABD Doları (kayıtlı para birimi) üzerindeki kısa vadeli faiz oranı% 3.5'tir. Bu durumda, rollover faizi 22, 44 ABD dolarıdır.
Satın alınan birim sayısı kullanılır çünkü bu sahip olunan birim sayısıdır. Kısa vadeli faiz oranları kullanılmaktadır, çünkü bunlar döviz çifti içerisinde kullanılan para birimlerindeki faiz oranlarıdır. Örneğimizdeki yatırımcının Kanada doları vardır, bu yüzden% 4.25 kazanır, ancak ödünç alınan ABD doları oranını% 3.5 ödemek zorundadır. Denklemin payındaki farkın ürünü, döviz kurunun ürününe ve 365'e bölünür, çünkü bu, payımızı günlük bir şekle sokar. Öte yandan, temel para birimindeki kısa vadeli faiz oranı, ödünç verilen para birimindeki kısa vadeli faiz oranının altındaysa, rollover faiz oranı negatif bir sayı olur ve yatırımcının hesabının değerinde bir düşüşe neden olur.. Bir para birimi çifti üzerinde kapalı bir pozisyon alarak rollover faizinden kaçınılabilir.