Piyasa göstergeleri, hisse senetleri ya da sayısal olarak izlenebilen herhangi bir şey olsun, herhangi iki değişken arasındaki korelasyonu bulmak için korelasyon katsayısını hesaplayın. İstatistiklerde korelasyon, değişkenlerin pozitif mi yoksa ters ilişkili mi olduğunu ölçen kovaryansın ölçekli versiyonudur. Korelasyon, teknik borsa analizinde çok önemli bir kavramdır, çünkü fiyat modellerinin mekaniğini tahmin etmeyi mümkün kılar.
Korelasyonu Anlamak
Toplam tüketici harcamaları gibi bir piyasa göstergesinin, aynı zamanda fiyatta belirli bir hisse senedinin yükseliş eğiliminde olduğunu varsayalım. Her iki değişken de zaman içinde aynı yönde hareket etme eğiliminde olduğundan, bunların pozitif korelasyonlu olduğu söylenir. Toplam tüketici harcamaları arttığında hisse senedinin fiyatı düşme eğilimindeyse, iki değişken ters orantılı olacaktır. Ancak, korelasyon asla nedensellik ile eşanlamlı değildir.
Korelasyon korelasyon katsayısı ile ölçülür. Korelasyon katsayısı daima +1.0 (mükemmel pozitif korelasyonlu) ve -1.0 (mükemmel negatif negatif korelasyon) arasında bir değer döndürür; sıfır korelasyon katsayısının öngörücü gücü yoktur ve teknik analist için çok az faydası vardır.
Korelasyon Katsayısının Hesaplanması
Korelasyon katsayısını bulmak için birkaç farklı yöntem vardır. Her korelasyon katsayısı formülü, dikkate alınan değişkenler için zaman serisi verileri gerektirir. Piyasa göstergesi ve belirli hisse senedi fiyatları için doğru verileri alın.
Korelasyonu hesaplamanın en kolay yolu, Excel'deki = CORREL () işlevi gibi bir tür yazılım kullanmaktır. Ancak, bu araçlar olmadan hesaplama yapabilirsiniz. En matematiksel olarak en sağlam yöntem, iki değişken için kovaryansı ve her bir değişkenin standart sapmalarını bulmak ve ardından aşağıdaki formülü kullanmaktır:
Korelasyon Katsayısı = SDMI × SDSPCOV burada: COV = Piyasa göstergesi, hisse senedi fiyatı SDMI = Piyasa göstergesi için standart sapma
Her değişken için kovaryans ve standart sapmayı bulmak uzun ve ilgili bir süreç olabilir. Ancak, çoğu hesap makinesi ve bazı yazılımlar da bu işlevleri yerine getirebilir.