Kredi Maruziyeti Nedir?
Krediye maruz kalma, bir borç verenin borçluya kullandığı toplam kredi miktarını ifade eder. Kredi riskinin büyüklüğü, borçlunun krediyi temerrüde düşürmesi durumunda borç verenin zarar riskine ne ölçüde maruz kaldığını gösterir. Kredi temerrüt swapları ve diğer finansal araç türleri satın alınarak kredi riski en aza indirilebilir.
Kredi Maruziyetini Anlama
Krediye maruz kalma, bir sözleşmenin karşı tarafı bir krediyi temerrüde düşürürse kaybedilecek maksimum para miktarıdır. Örneğin, bir banka A şirketine 100 milyon $ 'lık kısa vadeli ve uzun vadeli krediler verdiyse, bu işletmeye kredi riski doğrudan 100 milyon $' dır.
Bankalar genellikle yüksek kredi notu olan müşterilere kredi risklerini en üst düzeye çıkarırken, daha düşük kredi notuna sahip müşterilere maruz kalma oranlarını en aza indirmeye çalışır. Bir müşteri beklenmedik finansal sorunlarla karşılaşırsa, banka olası bir temerrütten doğabilecek zarar riskini azaltmak amacıyla kredi riskini azaltmaya çalışabilir.
Bankalar, kredi riskini analiz ederken belirli bir müşteriyle kredi faaliyetlerinin toplamına bakabilir; örneğin, hem araba kredisi hem de ipotekini zamanında ödeyen bir tüketici, kişisel kredi başvurusunda onay almak için daha kolay bir zamana sahip olabilir.
Kredi Verenlerin Kredi Maruziyeti Nasıl Kontrol Edilir
Kredi verenlerin kredi riskini kontrol etmek için çok sayıda yöntemi vardır. Bir borçlunun borçlu olunan tutarı geri ödeyebilme yeteneğini değerlendirmesine bağlı olarak kredi kartı şirketi belirleyen kredi kartı şirketi gibi bazı uygulamalar basittir. Örneğin, bir kredi kartı şirketinin zamanında ödeme yapmanın kanıtlanmış bir geçmişini gösterene kadar kredi geçmişi olmayan bir üniversite öğrencisine 300 $ kredi limiti uygulaması mantıklıdır.
Spektrumun diğer ucunda, aynı kredi kartı şirketi, FICO puanı 800'ün üzerinde olan yüksek gelirli bir müşteriye 100.000 dolarlık bir limit sunmada stratejik olarak haklı gösterilebilir. İlk olarak, kart şirketi kredi riskini bir yüksek riskli borçlu. İkinci senaryoda, şirket A kağıtlı bir borçluya maruz kalmasını dikkatle artırıyor.
Kredi riskini sınırlamak için daha karmaşık yöntemler arasında, kredi riskini üçüncü bir tarafa etkili bir şekilde aktaran kredi temerrüt takası swaplarının satın alınması yer alır. Takas alıcı, borç riskini üstlenmeyi kabul eden ve alıcıya faiz ödemelerini telafi eden satıcıya prim ödemesi yapar; ayrıca borçlu temerrüde düştüğünde primlerini iade eder. Satıcılar subprime ipotek paketleri üzerinde takas yaparken üstlendikleri borç riskini yanlış değerlendirdiklerinden, kredi temerrüt swapları 2008 mali krizinde önemli bir rol oynamıştır.
Önemli Çıkarımlar
- Krediye maruz kalma, bir borçlanma karşı tarafının bir krediyi temerrüde düşürmesi durumunda borç verenin potansiyel bir zarara karşı ne kadar savunmasız olduğunu tanımlamak için kullanılan bir terimdir. Kredi riskini azaltmanın diğer yöntemleri arasında, üçüncü bir tarafın kredi riskini etkin bir şekilde emdiği kredi temerrüt swaplarının kullanılmasıdır.
Kredi Maruziyeti ve Kredi Riski
"Kredi riski" ve "kredi riski" terimleri genellikle birbirinin yerine kullanılır. Ancak gerçekte, krediye maruz kalma, temerrüde düşülmesi durumunda olası zarar büyüklüğünü ölçen kredi riskinin bir bileşenidir.
Temerrüt olasılığı, borçlunun borcunu geri ödeyemeyeceği veya istemeyeceği ihtimalini ölçer. Geri kazanım oranı, zararın, iflas işlemleri veya diğer tahsilat çabaları yoluyla geri kazanılması muhtemel kısmını belirler.