Sermaye Tamponu Nedir?
Sermaye tamponu, finansal kuruluşların diğer asgari sermaye gerekliliklerine ek olarak tutması gereken zorunlu sermayedir. Yeterli sermaye tamponu oluşturmayı hedefleyen düzenlemeler, Basel Bankacılık Denetleme Komitesi tarafından oluşturulan Basel III düzenleme reformlarında ortaya konan karşı-dönüşümlü tamponların oluşturulmasını teşvik ederek kredilendirmenin proklektif doğasını azaltmak üzere tasarlanmıştır.
Önemli Çıkarımlar
- Sermaye tamponu, finansal kurumların sahip olması gereken zorunlu sermayedir. Sermaye tamponları, 2007-2008 mali krizinden sonra uygulanan Basel III düzenleme reformları kapsamında zorunlu kılınmıştır. Sermaye tamponları, daha esnek bir küresel bankacılık sisteminin sağlanmasına yardımcı olur.
Sermaye Tamponu Nasıl Çalışır?
Aralık 2010'da, Basel Bankacılık Denetimi Komitesi, özellikle likidite konularını ele alırken daha esnek bir küresel bankacılık sistemi oluşturmak amacıyla resmi düzenleme standartlarını yayınladı. Basel III reformlarında tanımlanan sermaye tamponları , Basel Komitesi üyesi yargı yetkileri tarafından belirlenen ve risk ağırlıklı varlıkların yüzdesine göre değişen karşı-dönemsel sermaye tamponlarını ve finansal stres dönemlerinin dışında oluşturulan sermaye tasarrufu tamponlarını içerir.
Bankalar, ekonomik büyüme dönemlerinde kredi verme faaliyetlerini ve ekonomi yavaşladığında sözleşme kredilerini genişletmektedir. Yeterli sermayesi olmayan bankalar sorun yaşarsa, ya daha fazla sermaye toplayabilir ya da kredileri kısabilirler. Borç vermeyi kısarlarsa, işletmeler finansman elde etmek için daha pahalı olabilir veya mevcut olmayabilir.
Sermaye Tamponlarının Tarihi
2007-2008 mali krizi, dünyadaki birçok finans kurumunun bilançosunda zayıflıklara yol açtı. Subprime ipotek kredileri gibi banka kredilendirme uygulamaları riskliydi, ancak banka sermayesi her zaman kayıpları karşılamak için yeterli değildi. Bazı finansal kurumlar, küresel ekonomi için sistematik olarak önemli oldukları için başarısız olmak için çok büyük olarak biliniyorlardı.
Hızlı Bilgi
Bankalara yeterli sermaye tamponları yaratmaları için zaman tanımak amacıyla, Basel Komitesi üyesi ülkeler 12 ay önceden planlanan artışları duyururlar; koşullar sermaye tamponuna izin verirse, bir anda olurlar.
Bu kilit kurumların başarısızlığı felaket olarak kabul edilir. Bu, Lehman Brothers'ın iflası sırasında ortaya çıktı ve bu duyurudan sonraki Pazartesi günü Dow Jones endüstriyel ortalamasında (DJIA) 350 puanlık bir düşüşe neden oldu. Ekonomik krizler sırasında bankaların sıkıntıya girme olasılığını azaltmak için düzenleyiciler, bankaların stres dönemleri dışında sermaye tamponları oluşturmalarını talep etmeye başladılar.
Özel Hususlar
Konjonktürel sermaye tamponu (CCyB) çerçevesi, borç verme uluslararası sınırlar arasında gerçekleştiğinde yabancı kurumların CCyB iç kurum oranıyla eşleşmesi gerektiğini belirtmektedir. Bu, yerel kurumların yabancı maruziyetleri ile ilgili olarak tanınma veya karşılık verme olarak adlandırılan bir sürece olanak tanır.