Geçtiğimiz birkaç ay boyunca, finansal piyasalardaki katılımcılar, kıymetli metaller, finans ve kamu hizmetleri gibi güvenli liman varlık sınıflarına sermaye tahsis etmeye odaklandıklarından, aktif tüccarlar takip edilen ticaret fikirlerini keşfetmekte giderek zorlaştı. Birçoğu için sürpriz olacak olan şey, perakende sektöründeki kilit varlıklar üzerindeki grafik modellerinin yükseliş eğiliminin hesaba katılması gerektiğini ve geri dönüş belirtilerinin az olduğunu gösteriyor.
SPDR S&P Perakende ETF (XRT)
Perakende sektörünün performansını izlemek isteyen yatırımcılar genellikle SPDR S&P Perakende ETF gibi borsada işlem gören ürünlere yönelirler. Adından da anlaşılacağı gibi, fon aşağıdaki alt sektörleri içeren sektördeki şirketleri kapsamaktadır: giyim perakende, otomotiv perakende, bilgisayar elektroniği, mağazalar, ilaç perakende, gıda perakende, özel mağazalar ve daha fazlası. Temel olarak, ETF'nin toplam net varlıkları 400.2 milyon $ 'dır, 85 holdingten oluşmaktadır ve brüt gider oranı% 0.35'tir.
Grafiğe baktığımızda, kısmen güçlü tatil harcamaları sayesinde sektörün 2017 sonlarında ve 2018 başında yükseldiğini görebilirsiniz. Fiyat, o zamandan beri 200 günlük hareketli ortalamanın ve etkili bir trend çizgisinin birleşik desteğine doğru sürüklendi. Son zamanlarda daha yüksek olan sıçrama, 42 $ seviyesinin gelecekteki geri çekmeler sırasında zemin olarak hareket edeceğinin ve muhtemelen zarar durdurma emirlerinin yerleşimini belirlemek için bir rehber olarak kullanılacağına dair teknik bir işarettir. Aktif tüccarlar da muhtemelen hareketli ortalama yakınsama sapması (MACD) ve sinyal hattı (mavi daire ile gösterilen) arasındaki yükseliş döngüsüne, fiyatın önümüzdeki aylarda daha yüksek hareket edeceğinin bir teyidi olarak bakacak ve muhtemelen teknik göstergeler aksini göstermeye başlayana kadar sektöre ilişkin yukarı yönlü bir görünüm sürdürmek. (Daha fazla bilgi için, bkz . Perakendeye Yatırım Yapmanın Dört R'si .)
Guess ', Inc. (GES)
% 1.92 ağırlığa sahip olan Guess, XRT ETF'nin en büyük holdingidir. Grafiğe göz attığınızda, fiyatın son zamanlarda 52 haftanın en yüksek seviyesini fark ettiğini görebilirsiniz, ancak büyük direncin ötesindeki kopma (mavi daire ile gösterilen) yukarı doğru geniş bir alan olduğunu gösteriyor. Risk yönetimi perspektifinden bakıldığında, aktif yatırımcılar muhtemelen ani bir geri çekilme durumunda stop-loss emirlerini 20 $ civarında noktalı eğilim çizgisinin altına yerleştirmek isteyeceklerdir. Aksi takdirde, boğalar yükseliş momentumundan kazanç sağlamaya devam edecek ve eğilim çoğu ayının beklediğinden daha uzun sürebilen geri dönüş belirtileri gösterene kadar pozisyonlarını atlatacaktır. (Daha fazla bilgi için Perakende Stokları Analiz Edin bölümüne bakın .)
Abercrombie & Fitch Co. (ANF)
XRT fonunda nispeten yüksek bir ağırlığa sahip olan bir başka popüler perakende stok Abercrombie & Fitch'dir. Son bir makalede belirtildiği gibi, bugüne kadarki% 45, 8'lik kazancın, kısmen hisse senedini biriktiren kurumsal oyunculardan kaynaklanması muhtemeldir. Grafiğe bakarak, hisse senedinin herhangi bir yerde bulunan en güçlü yükseliş trendlerinden birinde işlem yaptığını ve son birkaç ay içinde tanımlanan aralıkta teknik analizi takip edenler için net alım satım sinyalleri yarattığını görebilirsiniz. Yukarıdaki analizde önerildiği gibi, direnişin ötesindeki son kopuş, boğaların momentumu kontrol altında tuttuğunun bir işaretidir ve bu aynı zamanda aktif trader'ların fiyatlarda sürekli bir artış sağladığı için her zaman uyanık olduklarının bir işaretidir. Yatırımcılar, risk toleransına bağlı olarak, fiyat trend çizgisinin veya 50 günlük hareketli ortalamanın (22.31 $) altına düşene kadar yükseliş eğilimi göstereceklerdir.
Alt çizgi
Perakende sektörü, çoğu yatırımcının veya tüccarın teknoloji, kıymetli metaller veya finansal gibi daha popüler sektörlerden daha iyi performans göstermesini beklediği pazarın ceplerinden biri olmamıştır. Bununla birlikte, yukarıdaki grafiklerde gösterildiği gibi, kilit direnç seviyelerinin ötesindeki son kesintiler ve stop-loss emirlerinin yerleşimini belirlemek için sağladıkları net kılavuzlar göz önüne alındığında, perakende tüccarların aradığı radar altı segmenti olabilir.. (İlgili okumalar için, bakınız: Finansal Tabloları Daha Yüksek Gösteren 3 Grafik )