Bölüm 16 Nedir?
Bölüm 16, müdürlerin, memurların ve ana hissedarların uyması gereken düzenleyici dosyalama sorumluluklarını belirleyen 1934 tarihli bir Menkul Kıymetler Borsası Yasasıdır. Bu göreve göre, bir şirketin% 10'undan fazlasının doğrudan veya dolaylı olarak yararlı sahibi olan herhangi bir kişi veya böyle bir menkul kıymetin ihraççısının herhangi bir yöneticisi veya memuru, bu bölüm için gerekli beyanları sunmalıdır.
Bölüm 16'nın Temelleri
1934 tarihli Borsa Kanununun 16 ncı bölümü "içeriden", doğrudan veya dolaylı olarak şirketin adi hisse senedinin veya diğer özkaynakların% 10'undan daha fazla faydalanmasına neden olan hisse senedi olan yöneticilere, yöneticilere veya hissedarlara verilen isim standartlarını getirmektedir. sınıf.
Bölüm 16 aynı şekilde sabit getirili menkul kıymetleri (bonoları), ulusal borsalarda işlem gören halka açık şirketlerdeki yatırımcılar için de geçerlidir. İçerdekiler, SEC ile özkaynaklarını açıklayan belirli formlar sunmalı ve önceki işlemlerin ışığında yatırım pozisyonlarının zaman içinde nasıl değiştiğini açıklamalıdır.
Önemli Çıkarımlar
- Bölüm 16, SEC tarafından şirket içi veya konsantre sahiplerini belirtmek için gereklidir. Bölüm 16, bir kişi şirkette doğrudan özsermaye payına sahip olmasa bile, bir kişiyi faydalı bir sahip olarak kabul eder. bir şirketin% 10'undan fazlasının faydalı sahibi veya bu tür bir menkul kıymetin ihraççısının herhangi bir yöneticisi veya memuru, bu bölümün gerektirdiği beyanları sunmalıdır.
Faydalı Mülkiyet
Bölüm 16, bir kişi şirkette doğrudan özsermaye payına sahip olmasa bile, bir kişiyi faydalı sahip olarak kabul eder. Söz konusu olay: hanehalklarını, kapsam dahilindeki bir şirkette menfaati bulunan yakın aile üyeleriyle paylaşanlar eşit derecede Bölüm 16 hükümlerine tabidir.
Birden fazla kişi, kapsanan bir şirketin menkul kıymetlerini toplu olarak satın alan, sahip olan ve satan bir grup olarak hareket ederse, bir şirketteki finansal çıkar da dolaylı olarak mevcut olabilir. Buna ek olarak, Bölüm 16, özkaynak türevlerine sahip olanları, tatbikatları üzerine özkaynak faizlerini faydalı sahipleri olarak kabul eder.
Dosyalama Gereksinimleri
Bölüm 16, kapsam dahilindeki bir şirketin içerdikleri Formlar 3, 4 ve 5'i elektronik olarak dosyalamalıdır. SEC, hisse senedi veya borç senetlerinin halka arz edilmesi veya bir şirketin hisse senetlerinin en az% 10'unun müdürü, memuru veya sahibi olması durumunda, faydalı mülkiyetin ilk ifadesi olan Form 3'ü gerektirir..
Yeni yöneticiler, yeni görevliler ve yeni önemli hissedarlar, bu tür yatırım varlıklarını elde ettikten sonraki 10 gün içinde Form 3'ü dosyalamalıdır. Bir şirketin içerisindeki kişilerin elinde önemli bir değişiklik varsa, Form 4'ü SEC'e bildirmeleri gerekir. Ayrıca, Bölüm 16 yıl içinde özsermaye işlemleri gerçekleştiren içeriden, daha önce Form 4'te rapor edilmemişse Form 5'e dosya göndermesini gerektirir.