Pazarın Altında Faiz Oranı (BMIR) Nedir?
Piyasaların altında bir faiz oranı (BMIR), o sırada yürürlükte olan ticari banka faiz oranının altında bir orandır. BMIR şartları altında verilen krediler geçerli federal oranın altında bir faiz oranı içerir, hatta hiç faiz oranı içermeyebilir.
Pazarın altında bir faiz oranı, düşük gelirli veya askeri emektar ev alıcıları gibi belirli bir kredi veya borçlu için geçerlidir ve genel bir düşük faiz oranı ortamını tanımlamaz. BMIR programlarının var olmasını sağlamak için, çoğu hükümet tarafından desteklenen çeşitli programlar mevcuttur.
Piyasa Dışı Faiz Oranının Temelleri
Pazarın altındaki faiz oranları (BMIR) genellikle belirli uygunluk kriterlerini karşılayan kişilere kiralanacak mülkleri satın almak veya sürdürmek için kullanılan düşük faizli kredileri içeren belirli bir kredi veya program kategorisini ifade eder. Konutla ilgili bazı programlar, nitelikli başvuru sahiplerine geçerli piyasa oranlarından daha düşük faiz oranları üzerinden kredi sunmaktadır. Pek çok şehirde, ya bir ev satın almak ya da ev iyileştirmeleri yapmak için sınırlı gelire sahip kişilere pazarın altında faiz oranı kredileri sağlayan programlar bulunmaktadır.
BMIR programları için faiz oranı, mevcut piyasa faiz oranlarının önemli ölçüde altındadır ve bazı durumlarda yüzde sıfır kadar düşük olabilir. Gerçek faiz oranı, kredi maliyeti, ev sahibinin kredibilitesi, kredi miktarı ve kredinin süresi gibi faktörlere bağlıdır. BMIR ayrıca devlet tarafından sübvanse edilen konut sahiplerinin daha düşük kira sunarak tasarrufları kiracılara aktarmalarına izin verir.
Pazarın Altındaki Faiz Oranı Programlarına Gerçek Dünya Örneği: HUD
ABD Konut ve Kentsel Kalkınma Departmanı veya HUD, HUD destekli sakinler için BMIR tabanlı bir kiralama programına sahiptir. Bu programlar, özellikle kentsel merkezlerde ihtiyaç duyulan alanlarda uygun fiyatlı konut arzını genişletmeyi amaçlamaktadır.
Bu programlar için, bölge sakinleri veya başvuru sahipleri, uygunluğu kanıtlamak için tipik olarak belirli belgeler sağlamalıdır. Bu dokümantasyon, gelir kanıtı, kredi geçmişi, evdeki tüm insanlar için kimlik belgelerini ve hane halkı gelir ve giderleri ile ilgili diğer bilgileri içerir. Program katılımı için onay alındıktan sonra, sakinlerin önceden belirlenmiş aralıklarla güncel bilgi vermeyi kabul etmeleri gerekir, böylece uygunluk durumları teyit edilebilir ve ilgili departmanları koşullarında programda kalmaya uygunluklarını etkileyebilecek herhangi bir değişiklik konusunda uyarmalıdır.
HUD BMIR programının kökenleri 1959 tarihli Ulusal Konut Kanunu'na, özellikle de Bölüm 221 (d) (3) BMIR'a kadar uzanabilir. Bu, uygun fiyatlı konut inşaatı için özel geliştiricilere düşük faizli krediler sigortaladı. Bu program daha sonra başka bir programla değiştirildi ve HUD, o zamandan bu yana müteakip birkaç değiştirme ve güncelleme yaptı.
1988 yılında Arkansas Kalkınma Finans Kurumu, binlerce düşük gelirli konut birimini korumak amacıyla HUD'nin BMIR çok aileli konut ipotek kredilerinin yaklaşık 300'ünü satın aldı. Bu, HUD'nin BMIR programındaki şu anda var olan ilk büyük projelerden birini temsil ediyor.