İzleyen Durak nedir?
Sondaki durak, bir menkul kıymetin mevcut piyasa fiyatından uzakta belirli bir yüzde veya dolar tutarında ayarlanabilen bir durdurma emridir. Uzun bir pozisyon için, mevcut piyasa fiyatının altına bir stop stop loss yerleştirin. Kısa bir pozisyon için, arka stopu mevcut piyasa fiyatının üzerine yerleştirin. Firar durağı, yatırımın lehine hareket ettiği sürece, bir ticaretin açık kalmasını ve kâr etmeye devam etmesini sağlayarak kazançları korumak için tasarlanmıştır. Fiyat, yönü belirli bir yüzde veya dolar tutarı ile değiştirirse, işlem işlemi kapatır.
Bir takip durağı, tipik olarak, ilk işlemin yapıldığı zamanda yerleştirilir, ancak daha sonra da yerleştirilebilir.
Sondaki Durakları Kullanma
İzleyen Duruş Açıklandı
Sondaki duraklar, karda kilitlemek veya kayıpları sınırlamak için tasarlandıkları için yalnızca bir yönde hareket eder. Uzun bir pozisyona% 10'luk bir takip kaybı kaybı eklenirse, fiyat satın alımdan sonra en yüksek fiyatından% 10 düşerse bir satış işlemi yapılacaktır. İzleyen durak ancak yeni bir tepe belirlendikten sonra yukarı hareket eder. Sondaki durak yukarı hareket ettikten sonra geri hareket edemez.
Takip eden bir stop, hisse senedinin fiyat yönünü otomatik olarak izlediği ve sabit stop-loss gibi manuel olarak sıfırlanması gerekmediği için sabit bir stop-loss emrinden daha esnektir.
Yatırımcılar, işlem gören piyasa için emir türünü sağladığını varsayarak, herhangi bir varlık sınıfında sondaki stopları kullanabilirler. Sondaki duraklar limit emirleri veya piyasa emirleri olarak ayarlanabilir.
Takip Durdurma Emirleriyle İşlem Yapma
Sondaki durağı başarıyla kullanmanın anahtarı, onu ne çok sıkı ne de çok geniş bir düzeye ayarlamaktır. Çok sıkı olan bir arka stop kaybı yerleştirmek, arka stopun normal günlük piyasa hareketi tarafından tetiklendiği anlamına gelebilir ve bu nedenle ticaretin trader yönünde hareket etmesi için yer yoktur. Çok sıkı bir durma kaybı, küçük de olsa, genellikle ticaretin kaybedilmesine neden olur. Çok büyük bir takip durağı normal piyasa hareketleri tarafından tetiklenmeyecektir, ancak bu, trader'ın gereksiz yere büyük kayıplar veya ihtiyaç duyduklarından daha fazla kar bırakma riski taşıdığı anlamına gelir.
Arka stoplar karda kilitlenir ve kayıpları sınırlandırırken ideal arka stop mesafesini belirlemek zordur. İdeal bir mesafe yoktur, çünkü piyasalar ve hisse senetlerinin hareketi her zaman değişir. Buna rağmen, arka stoplar etkili araçlardır. Her çıkış yönteminin artıları ve eksileri vardır.
Önemli Çıkarımlar
- Bir takip durağı, bir ticaret olumlu bir şekilde hareket ederken karları kilitlemek veya kayıpları sınırlamak için tasarlanmıştır. Bir kârda kilitlemek veya bir zararı azaltmak için hareket ettikten sonra, diğer yöne geri gitmez.Bir son durak bir durdurma emri tipidir ve ek seçenek bir limit emri veya bir piyasa emri olabilir. takip eden durdurma emri için önemli hususlar, yüzde veya sabit dolar tutarı olup olmadığı ve fiyatı ne kadar takip edeceği.
Gerçek Dünya Takip Durdurma Örneği
Alphabet Inc.'i (GOOG) 1000 dolardan satın aldığınızı varsayın. Stoktaki önceki gelişmelere bakarak, fiyatın tekrar yükselmeden önce genellikle% 5 ila% 8 oranında geri çekileceğini görüyorsunuz. Bu önceki hareketler, arka stop için kullanılacak yüzde seviyesinin belirlenmesine yardımcı olabilir.
% 3, hatta% 5 seçmek çok sıkı olabilir. Küçük dezavantajlar bile bundan daha fazla hareket etme eğilimindedir, bu da fiyatın daha yüksek hareket etme şansı elde etmeden önce ticaretin durma durağı tarafından durdurulması anlamına gelir.
% 20'lik bir son durak seçmek aşırıdır. Son trendlere dayanarak, ortalama geri çekilme yaklaşık% 6'dır, daha büyük olanlar% 8'e yakındır.
Daha iyi bir arka stop kaybı% 10 ila% 12 arasında olacaktır. Bu, ticaret odasının hareket etmesini sağlar, ancak fiyat% 12'den fazla düşerse tüccarı da hızlı bir şekilde çıkarır. % 10 ila% 12'lik bir düşüş, tipik bir geri çekilmeden daha büyüktür, bu da daha önemli bir şeyin devam edebileceği anlamına gelir - esas olarak, bu sadece bir geri çekilme yerine bir trend geri dönüşü olabilir.
% 10'luk bir takip durağı kullanarak, fiyat satın alma fiyatınızın% 10'unun altına düşerse komisyoncunuz bir satış siparişi gerçekleştirir. Bu 900 dolar. Satın aldıktan sonra fiyat asla 1.000 doların üzerine çıkmazsa, stop loss tutarınız 900 $ olarak kalacaktır. Fiyat 1.010 $ 'a ulaşırsa, durdurma kaybınız 909 $' a yükselir, bu da 1.010 $ 'ın% 10 altındadır. Hisse senedi 1250 dolara kadar hareket ederse, fiyat 1.125 dolara düşerse brokerınız satış emri yürütür. Fiyat 1.250 $ 'dan düşmeye başlarsa ve geri gitmezse, takip eden stop siparişiniz 1.125 $' da kalır ve fiyat bu fiyata düşerse, komisyoncu sizin adınıza bir satış siparişine girer.
İdeal arka stop kaybı zamanla değişecektir. Daha değişken dönemlerde, daha geniş bir takip durağı daha iyi bir bahistir. Daha sessiz zamanlarda veya çok kararlı bir stokta, daha sıkı bir takip durdurma kaybı etkili olabilir. Bununla birlikte, bireysel bir ticaret için bir takip eden durdurma kaybı ayarlandıktan sonra olduğu gibi tutulmalıdır. Yaygın bir ticaret hatası, kayıpları önlemek için bir ticarette bir kez riski arttırmaktır. Buna zarar önleme denir ve bir ticaret hesabını hızlı bir şekilde sakatlayabilir.