İçindekiler
- Robo-Advisor Vergi Kaybı Hasatı
- Temeller
- Yeniden Dengeleme Örneği
- Vergi Kayıpları ve Sermaye Kazançları
- Robo-Advisor ve İnsan
Robo-Advisor Vergi Kaybı Hasatı Nedir?
Robo-danışman vergi kaybı hasadı, birçok robo-danışman platformunda herhangi bir sermaye kazancını veya vergilendirilebilir geliri dengelemek için kasıtlı olarak zararlara yol açmak için bir portföydeki menkul kıymetlerin otomatik satışıdır. Robo-danışman, algoritmaların kullanımı nedeniyle çok düşük maliyetler ve düşük minimumlar içeren otomatik bir yatırım platformudur, böylece insan katılımı minimum düzeyde olur. Vergi kaybı hasadı, yatırımcıların IRS yönergelerine göre vergi dışı korunaklı hesaplarda mümkün olan en düşük vergileri ödemelerine yardımcı olmayı amaçlayan bir programdır.
Önemli Çıkarımlar
- Günümüzde pek çok robo danışmanı standart bir hizmet olarak vergi kaybı hasatı sunmaktadır. Vergi kaybı hasadı, sermaye kazancı vergisi yükümlülüğünü telafi etmek için menkul kıymetlerin satılmasıdır.Robo danışmanları düşük maliyetli otomatik sistemler olduğundan, bu süreç, vergi kayıplarını toplamaya çalışan bir insana kıyasla çok daha verimli ve hatasız.
Robo-Advisor Vergi Kaybı Hasatını Anlama
Popüler olarak fintech olarak adlandırılan finans endüstrisindeki yeni teknoloji, finansal hizmetler ve ürünlerin akıllı teknoloji kullanan yatırım platformları aracılığıyla düşük maliyetlerle kolayca değerlendirilmesini mümkün kılmıştır. Robo-danışmanlar olarak bilinen bu platformlar, kullanıcılar için özelleştirilmiş portföyler oluşturur ve daha sonra düşük ve uygun maliyetli yönetim ücretleri için portföyleri periyodik olarak izler ve yeniden dengeler. Bazı robo-danışmanların sistemleri aracılığıyla sunduğu sayısız hizmetten biri vergi kaybı hasatıdır.
Vergi kaybı hasatı, vergilendirilebilir bir hesapta menkul kıymet satışından kaynaklanan herhangi bir zararın, sermaye kazancını veya vergilendirilebilir geliri dengelemek için kullanıldığı ve böylece ödenen vergiyi azaltan kasıtlı bir stratejidir. Sermayesi 15.000 dolar olan ve en yüksek vergi dilimine giren bir yatırımcı hükümete% 20 veya 3.000 dolar ödemek zorunda kalacak. Ancak XYZ güvenliğini 7.000 $ zararla satarsa, vergi amaçlı net sermaye kazancı 15.000 $ - 7.000 $ = 8.000 $ olacaktır, yani sermaye kazancı vergisinde sadece 1.600 dolar ödemek zorunda kalacaktır. (IRS yıkama satış kuralı, yatırımcının XYZ'yi veya XYZ ile satış tarihinden itibaren 30 gün içinde büyük ölçüde aynı olan bir menkul kıymeti yeniden satın almasını engeller, ancak "büyük ölçüde özdeş" tanımı belirsiz görünmektedir.) XYZ'ye maruz kalmayı sürdürmek, XYZ'nin faaliyet gösterdiği sektörü izleyen bir yatırım fonu veya ETF satın almaktan daha iyi olabilir.
Her yatırımcı vergi kaybı hasatından yararlanamayacaktır. Robo-danışmanınıza seçmeden önce gelir ve vergi durumunuzu incelediğinizden emin olun.
Vergi kaybı hasadının yapılması ortalama yatırımcı için sıkıcı, karmaşık ve pahalı olabilir, bu yüzden birkaç robo danışman bu katma değerli stratejiyi hizmetlerinin bir parçası olarak dahil etmiştir. Robo danışmanları genellikle ETF'leri kullanarak kişiselleştirilmiş varlık portföyleri oluşturur ve yönetir. Robo-yatırım platformları, 30 günlük IRS yıkama-satış kuralı gibi hesaplama kurallarını içeren bir algoritmaya sahiptir. Gerçekleştirilen bir kazanç elde edildiğinde, sistem kazancı ortadan kaldırmak için kaybedilen bir yatırım satar, ancak algoritma nedeniyle aynı güvenliği geri alamaz.
Yeniden Dengeleme Örneği
Robo yatırım platformları, yatırımcının portföyünün her zaman dengeli kalmasını sağlamak için metrikleri otomatikleştirmiştir. Bir satış yapıldıktan sonra, portföyü dengede tutmak veya aynı endüstriye maruz kalmayı sürdürmek için sistem, satılanın yerine başka bir ETF satın alacaktır. Örneğin, vergi zararı toplama hizmetleri sunan bir robo danışmanı olan Wealthfront, bir zararı toplamak için Vanguard Total Stock Market ETF'sini satarak Dow Jones Broad US Market ETF'sini satın alacaktı. Her ikisi de pozitif olarak ilişkili olduğundan ve aynı maruziyeti sağladığından, Wealthfront, IRS kurallarını büyük ölçüde benzer yatırımlara aykırı olmadan en uygun risk-getiri tahsisini sürdürebilir. 30 günlük yıkama satış döneminden sonra, orijinal ETF geri alınabilir.
Yukarıdaki XYZ güvenlik örneğimizde, kazanç ve kayıp değerlerinin değiştirildiği bir senaryoyu ele alalım. Yatırımcının 7, 000 $ sermaye kazancı ve 15, 000 $ sermaye kaybı varsa, sermaye kaybından 7, 000 $ sermaye kazancını 0 $ 'a tamamen dengelemek için kullanılabilir. Geri kalan 8.000 dolarlık sermaye kaybı değeri, yatırımcının vergi gelirleri için olağan gelirini azaltmak için kullanılabilir. IRS, herhangi bir yılda normal gelire karşı yalnızca maksimum 3.000 $ sermaye kaybı talep edilebileceğini öngörmektedir. Yani 68.000 - 3.000 $ = 65.000 $, yatırımcının normal gelir olarak vergilendirileceği değerdir. Kalan 5.000 dolar ileriye alınabilir ve sonraki yıllarda bireyin olağan gelirine uygulanabilir.
Vergi Kaybı Toplama ve Sermaye Kazançları
Bir yatırımcının yatırımı ne kadar süreyle elinde tuttuğuna bağlı olarak iki farklı sermaye kazancı vergi oranı vardır. Uzun vadeli bir yatırım (yani 365 günden fazla tutulan bir yatırım), yatırımcının en yüksek vergi dilimine girmesi durumunda herhangi bir sermaye kazancı için maksimum% 20 oranına sahip olacaktır. Aynı yatırımcı için, 365 günden kısa sürede satılan kısa vadeli bir yatırım için sermaye kazancı, önceki en yüksek 39.6 olan vergi grubu oranından 2018 itibariyle% 37 olan yatırımcının gelir vergisi oranı ile aynı olacaktır. %. Betterment gibi robo-danışman platformlarıyla yatırımcılar hiçbir zaman kısa vadeli sermaye kazançlarına maruz kalmazlar, çünkü tüm sermaye kazançları daha düşük bir vergi oranına itilir. Bir robo yatırımcının kazançları üzerindeki vergilerden kalıcı olarak kaçınması da mümkündür; örneğin, Betterment robo platformu bu kazanımları hayırsever bağış veya akrabaya hediye olarak kullanma konusunda rehberlik sağlar.
Robo-Advisor Vergi Kaybı Hasatına Karşı Finansal Danışman Vergi Kaybı Hasatına Karşı
Birçok geleneksel finansal danışman, zaman alıcı ve emek yoğun süreç nedeniyle yılda sadece bir kez bir vergi kaybı hasadı yürütürken, robo danışmanları bu süreçleri günlük olarak insan müdahalesi olmadan yürütebilirler. Bir mali müşavir, birden fazla portföyde bulunan çok sayıda vergi kaybı toplama fırsatını belirleyemez. Öte yandan, bir robo-danışman genellikle ortaya çıkan vergi kaybı hasat fırsatlarını aktifleştirmek ve yürütmek için piyasa çöküşü sırasında tetikte. Wealthfront ve Betterment, otomatik robot platformlarının yatırımcıları için yıllık% 0.77 ila% 1.55 ek getiri sağlayabileceğini belirtti.