Finansal Tahmin ve Finansal Modelleme: Genel Bakış
Finansal tahmin, bir şirketin geleceği düşünmesi ve hazırlaması için kullanılan bir süreçtir. Tahmin, gelecekteki sonuçların beklentilerinin belirlenmesini içerir.
Öte yandan finansal modelleme, bir tahminin varsayımlarını alma ve bir şirketin finansal tablolarını kullanarak sayıları hesaplama işlemidir.
Önemli Çıkarımlar
- Finansal tahmin, bir şirketin gelecekteki sonuçların beklentilerini belirlediği süreçtir.Finansal modelleme finansal tahminleri alır ve şirketin sağlam iş kararları almasına yardımcı olan bir tahmin modeli oluşturur. Finansal tahmin ve modelleme bütçeleme, yatırım araştırması, projede kullanılabilir finansman ve sermaye toplama.
Finansal Tahmin
Bir şirket finansal tahminlerini gerçekleştirdiğinde, şirket içinde tutarlı olmasını sağlamak için hedeflerinin ve önceliklerinin ifade edilmesi için araçlar sağlamaya çalışır. Tahminler ayrıca bir şirketin hedeflerine ve önceliklerine ulaşmak için gereken varlık veya borcu tanımlamasına yardımcı olabilir.
Finansal tahminlerin yaygın bir örneği, bir şirketin satışlarını tahmin etmektir. Finansal tablo hesaplarının çoğu satışlarla ilgili veya bağlantılı olduğundan, satış tahminleri bir şirketin hedeflerine ulaşmasını destekleyen başka finansal kararlar almasına yardımcı olabilir. Ancak, satışlar artacaksa, ek satışlar üretmek için ortaya çıkan masraflar da artacaktır. Her tahmin, şirketin genel finansal pozisyonu üzerinde etkili olur.
Tahmin, bir şirketin üst yönetiminin şirketin nereye gittiğini belirlemesine yardımcı olur. Bu tahminlerin finansal etkisinin hesaplanması, finansal modellemenin devreye girdiği yerdir.
Finansal modelleme
Finansal modelleme, bir şirketin finansal temsilini oluşturduğu süreçtir. Oluşturulan model iş kararları vermek için kullanılır. Finansal modeller, değişkenlerin birbirine bağlı olduğu bir şirket tarafından yapılan matematiksel modellerdir.
Modelleme süreci, bir şirketin finansal bilgilerinin bir Excel elektronik tablosu biçiminde bir özetini oluşturmayı içerir. Model, bir yönetim kararının veya gelecekteki bir olayın etkisinin belirlenmesine yardımcı olabilir. Elektronik tablo ayrıca, değişikliklerin işi nasıl etkileyebileceğini görmek için şirketin değişkenleri değiştirmesine olanak tanır.
Örneğin, satışlarda beklenen bir artışın bir sonucu olarak, bir şirketin hammadde veya stok maliyetlerindeki artışı da tahmin etmesi gerekir. Şirketin yeni bir ekipmana ihtiyacı varsa, satın alma veya kiralama maliyeti tahmin edilmelidir. Satışlar ve bunun sonucunda ortaya çıkan satışları karşılamak için yapılan harcamalara dayalı olarak kredi ihtiyaçları da öngörülebilir. Örneğin bir şirketin işletme sermayesi kredi limitini bir banka ile arttırması gerekebilir.
Tahminler faydalıdır, ancak bir noktada sayıların çatışması bir finansal modelle yapılmalıdır. Modelleme, satışlarda öngörülen bir artışın şirketin gelir tablosu, bilanço ve nakit akışı tablosu üzerindeki finansal etkisini hesaplar.
Finansal modeller aşağıdakiler de dahil olmak üzere çeşitli nedenlerle kullanılır:
- Bir şirketin tarihsel analiziProjenin finansal performansının projelendirilmesi ve bütçelendirilmesi Özkaynak analizi gibi yatırım araştırması, uzun vadeli varlıkların ve endüstriyel projelerin finansmanı olan proje finansmanı analiziBaşka bir şirketin satın alınması veya birleşme veya sermaye artırımı veya fonlama bir şirketin varsayımlarına ve tahminlerine dayanarak oluşturulmuştur
Finansal modelleme, bir şirketin finansal tahmini sırasında oluşturulan finansal tahminleri alır ve bir şirketin tahminlerine ve varsayımlarına dayanarak sağlam iş kararları almasına yardımcı olan bir tahmin modeli oluşturur.