İnsanlarla dolu bir odaya giriyorsunuz ve birisi size “Yaşamak için ne yapıyorsunuz?” Diye soruyor. “Girişim kapitalistiyim” diye cevap verebiliyorsanız, kulağa etkileyici geliyor. Çoğu insan iddialı, varlıklı ve genel bir başarı başarısı olduğunu hemen varsayacaktır. Ne yazık ki, bir girişim kapitalisti olmanın cazibesi, gerçeklikten çok daha iyidir. Ve bir dereceye kadar, bir girişim kapitalisti olmanın temeli biraz bir efsanedir. İşte aslında bunun gerektirdiği şey.
Girişim Kapitalisti Nedir
Girişim kapitalisti, genç bir şirketi genişletme sürecinde destekleyen veya bir başlangıç girişimi için gereken sermayeyi sağlayan bir yatırımcıdır. Bir girişim kapitalisti bu tür şirketlere yatırım yapmaya isteklidir, çünkü şirket başarılı olursa potansiyel yatırım getirisi (YG) önemli olabilir.
Girişim Kapitalistlerinin Geldiği Yer
Birçok yol, hiçbiri belirlenmiş veya mutlak olmayan risk sermayesi kapitalizmine yol açar. İki yeni başlayan kategorisi vardır: gerçek girişimciler ve yüksek vasıflı yatırım bankacıları. Ancak bunlar tek seçenek değil. Bazı girişim kapitalistleri ömür boyu mali müşavirlerdir. Diğerleri akademisyenler veya teknik iş süreci uzmanları olabilir. Önemli bir sayı, tipik olarak hisse senedi araştırma analistleri olarak daha önce finans endüstrisi deneyimine sahiptir.
Popüler inanışın aksine, risk sermayesi kapitalizmi büyük bir banka hesabı gerektirmez. Sonuçta, girişim kapitalistleri mutlaka kendi varlıklarına yatırım yapmazlar. Bununla birlikte, büyük miktarda kişisel servete sahip olmak, herhangi bir yatırım sahnesine girmeyi kolaylaştırır.
Risk sermayesi kapitalistlerini diğer özsermaye yatırımcılarından ayıran şey, risk sermayesi kapitalistlerinin, yukarı yönlü olan genç bir şirketin etkinliğini artırmak için genellikle üçüncü taraf varlıklarını kullanmasıdır. Özel sermaye şirketleri, birinin ölçek ve pazarlama ekonomileri gibi araçları kullanarak, nakit akışı ve kar gibi kârlılığın özelliklerini geliştirme becerisiyle ilgilenmektedir.
Risk sermayesi kapitalizmi çok sayıda yatırımcı veya iş süreci geliştiricisi çekmektedir. Üçüncü taraf sermaye finansmanı dünyasına erişim için rekabet katıdır. Gerekli becerilerle bile, endüstride bir atılım garantisi yoktur. Eski ifade ilerledikçe, genellikle bildiğiniz şey değil, kim bilir.
Risk sermayesi kapitalisti olarak çalışan bir birey daha büyük bir firma veya daha küçük, daha bağımsız bir risk sermayesi şirketi tarafından istihdam edilebilir. Bireysel olarak zengin olanlar kendi fonlarını başlatabilirler. Genç girişim şirketleri genellikle üçüncü taraf fonları yatırılan toplam sermayenin önemli bir yüzdesini oluşturmaya başlamadan önce kendilerini kanıtlamalıdır. Genç bir firmanın altyapı, insan kaynakları planlaması, güvenlik, yoğun teknoloji merkezli operasyonlar ve bilgi paylaşımı ve performans değerlendirmesi konularında yeterli uzmanlığa sahip olması da zor olabilir.
Ne bilmek istiyorsun
Bilmeniz gereken ilk şey, çoğu risk sermayesi (VC) firmasının başarısız olduğu. Aslında, Harvard Business Review'a göre, çoğu risk sermayesi firması 1999'dan beri bile kırıldı. Ayrıca, risk sermayesi firmaları melek yatırımcılara ve kitle fonlamaya pazar payını kaybediyor, bu da güçlü eğilimlere karşı savaşacağınız anlamına geliyor. Örneğin, bugün ABD şirketlerinin% 1'inden daha azı risk sermayesi şirketlerinden sermaye artırdı.
Kişiliğinize bağlı olan bir başka potansiyel olumsuz, zamanın% 99'undan fazlasını "hayır" demek zorunda kalacağınızdır. İnsanların hayallerini ve isteklerini ezmek konusunda iyi misin? Eğer öyleyse, belki de bir şansın var. Ancak toplantıları da daha çok seversiniz, çünkü zamanınızın büyük çoğunluğu toplantılarda geçirilecek, ardından konferanslarda ve etkinliklerde ve daha az ölçüde araştırmalarda ağ kurulacaktır. Altmış saatlik çalışma haftaları normdur.
Neye ihtiyacın var
Eğer hala bir girişim kapitalisti olmakla ilgileniyorsanız, cesur bir ruhsunuz demektir. Ancak bilmeniz gerekenler listesi burada bitmiyor. Ayrıca deneyimin zorunlu olduğunu bilmeniz gerekir. Deneyim ve güçlü bir itibar olmadan, diğer firmalarla rekabet edemezsiniz.
Bu sorulara evet yanıtı verebilir misiniz?
- MBA'iniz var mı? VC'lerin yüzde ellisi yapar. Eğer öyleyse, Harvard Üniversitesi'nden mi yoksa Stanford Üniversitesi'nden mi geldi? MBA'lı VC'lerin yüzde altmışı bu okullardan birinden mezun oldu.Teknoloji, danışmanlık, yatırım bankacılığı, medya veya yeni bir şirkette saygın bir firmada çalışma deneyiminiz var mı? Güçlü bir sosyal medya varlığınız var mı? Bu, özellikle risk sermayecilerinin% 85'inin bulunduğu LinkedIn için önemlidir. Belirli bir teknolojide uzmanlığınız var mı? Bu teknolojiyi herkesten daha iyi anlıyor musunuz? İnsanlar bu teknoloji hakkında soruları olduğunda size cevap verecekler mi? En iyi VC blogları ve teknoloji haber sitelerini takip ediyor musunuz? Başarılı bir yatırım geçmişiniz var mı? Eğer öyleyse, o partneri sevmeniz daha iyi olur, çünkü onunla önemli bir başkasından daha fazla zaman geçireceksiniz. Bu iş ortağıyla mali kararlar üzerinde anlaşabilecek misiniz?
Risk sermayesi firmalarının on yıldan uzun bir süredir hisse senedi piyasalarında düşük performans gösterdiğini, yüksek getirilerin nadir olduğunu ve yatırımların likit olmayan olduğunu biliyor musunuz? Hala bir girişim kapitalisti olmakla ilgileniyorsanız okumaya devam edin.
Güzel haberler
Girişim sermayesi firmalarının çoğu, şirketin ömrü boyunca taahhüt edilmiş sermaye için yıllık% 2 yönetim ücreti almaktadır; bu da genellikle yaklaşık on yıldır. Bu, çıkışta elde edilen kârlara ek olarak (yani, finanse ettiğiniz işletmenin halka arzı veya satın alınması). Gelir üretimi oldukça yüksek olabilir, ancak bu noktaya gelmek için bir oyun planınız olmalıdır. Çoğu insan için, bu oyun planı bir melek yatırımcı olmakla başlar - iyi bir plan.
Bir girişim kapitalisti, bir işletmeye yatırım yapmadan önce birkaç şey arayacaktır. Birincil faktörlerden biri, şirketin sunduğu ürün veya hizmetin benzersizliğidir. Bir girişim kapitalisti, ürün veya hizmet için potansiyel pazarın da önemli olduğundan emin olmalıdır. Birçok girişim kapitalisti, aşina oldukları sektörlerde faaliyet gösteren şirketlere yatırım yapmaya devam edecektir. Kararları derinlemesine araştırmalara dayanacaktır.
Bu süreci aktive etmek ve gerçekten bir etki yaratmak için 1 milyon ila 5 milyon dolar arasında ihtiyacınız olacak. Bu, kazananlardan elde edilen kârın tüm başarısızlıkları çok aşacağını umarak yatırımlarınızı çeşitlendirmenize izin verecektir. Potansiyel bir kırmızı bayrak bulursanız, bir sonraki potansiyel fırsata geçin.
Başarılı olursanız, itibar kazanacaksınız. Bu da daha iyi ve daha yüksek profilli anlaşmalara yol açacaktır. Oradan, yılda 1 milyon dolarlık maaş alabileceğiniz bir risk sermayesi şirketinde iş bulabilirsiniz. Bu, bir melek yatırımcı olarak kayıpların dengelenmesine yardımcı olacaktır. Operasyonun içeriden nasıl çalıştığını gördükten sonra, tüm bu bilgi ve stratejileri kendi girişim sermayesi firmanıza uygulayabilirsiniz. Acımasız tarafdaysanız, sizinle birlikte en iyi yeteneklerden bazılarını da alabilirsiniz.
Girişim Kapitalistinin Hayatında Bir Gün
Güne Başlamak
Finans endüstrisindeki çoğu profesyonel, günlerine saygın günlük yayınları / web sitelerini okumaya başlar. Risk sermayesi yatırımcıları, yatırımlar için potansiyel potansiyel müşteriler, yeni şirketler ve pazarlanabilir mal ve hizmetlerdeki eğilimler hakkında bilgi sunan yayınlara odaklanır. Bir sektörde uzmanlaşmış bir girişim kapitalisti için, ticaret dergilerine ve odak sektörüne özgü sitelere abonelikler kilit önemdedir. Belirli bir sabah sindirilen materyal ertesi gün mutlaka kullanılmazken, gelecekte kaçınılmaz olarak faydalı olacaktır.
Girişim kapitalistinin sabahının geri kalanı genellikle toplantılar ve telefon görüşmeleriyle dolu. Genel olarak, bir girişim kapitalisti, günün odak noktası, daha fazla araştırma gerektiren şirketler ve diğer potansiyel portföy yatırımlarını tartışmak için firmanın diğer üyeleri ve ortaklarıyla bir araya gelir. Birçok durumda, potansiyel yatırım fırsatları ile aynı alanlarda çalışan temaslar bu tür toplantılarda yer alır ve tartışmalara katkıda bulunur. Bu, girişim kapitalistlerinin daha fazla içgörü kazanmalarına ve yatırım peşinde koşmaya veya bırakmalarına karar vermelerine izin verir. Risk sermayesi firmasının üyeleri, gereken titizlikle yürütmek üzere atanan ekipler genellikle verilerini de sunacaklardır.
Öğleden sonra
Bir risk sermayesi kapitalisti mevcut portföy şirketleriyle düzenli olarak bağlantıda kalır. Bu, bir şirketin ne kadar sorunsuz çalıştığını ve risk kapitalist yatırımının azami düzeye çıkarılıp kullanılmadığını belirlemek için önemlidir. Bazen, bir girişim kapitalisti şirketin üyelerini öğle yemeğine çıkarabilir ve bu toplantıyı yemek üzerinde yürütebilir.
Toplantının nasıl veya nerede gerçekleştiği önemli değil, girişim kapitalisti şirketi ve firmanın yatırım parasının potansiyel kullanımını değerlendirmeli ve toplantı sırasında ve sonrasında tam not almalıdır. Girişim kapitalisti, şirketin ilerlemesine, sermayenin nasıl kullanıldığına ve şirketin daha fazla desteklenip desteklenmeyeceğine ya da kesilip kesilmeyeceğine dair görüşüne kişisel ve mesleki olarak dikkat etmelidir. Bu notlar ve sonuçlar daha sonra firmadaki diğer ortaklara dağıtılmalıdır. Bu süreç girişim kapitalistinin öğle yemeğinden sonraki saatlerinin çoğunu alabilir.
Akşam
Risk sermayesi kapitalistinin sekiz saatlik geleneksel bir iş günü olması gerekmez. Girişimci sermaye ortakları için öğleden sonra raporlarını ve belki de birkaç küçük toplantıyı tamamladıktan sonra, risk sermayesi kapitalisti, girişimlerini desteklemek için fon için firmaya hitap eden umutlu girişimcilerle erken bir akşam yemeği toplantısı yapabilir. Bu toplantı sırasında girişim kapitalisti, şirketin başarı potansiyeli, girişimcilerin ne kadar kendini adamış ve iş fikirli olduğunu ve bu şirketle gelecekteki toplantıların garanti edilip edilmeyeceğini anlayabilir. Girişim kapitalisti bu toplantı sırasında da notlar alır ve ertesi gün sabah toplantısı sırasında bu notları firmaya sunmadan önce bu notları dikkatle inceleme raporlarıyla birlikte şirketi tekrar gözden geçirir.
Sonuç
Girişim kapitalisti olmak çoğu insanın düşündüğü kadar kolay değildir. Başarılı olmak için, çok fazla zaman, ağ oluşturma ve sermaye gerektiren uzun vadeli bir strateji uygulamanız gerekir. Girişim kapitalizmi herkes için değildir: Her zaman sinsi sinsi olmanız ve yeni kar fırsatları keşfetmekte usta olmalısınız. Eğer başarılı olacak az sayıdaki kişiden biriyseniz, ödüller önemli olacaktır.