Goldman Sachs Group, Inc. (GS) 2016 yılından bu yana diğer Wall Street devleriyle toprak kazanmıştır, ancak stok, gayrimenkul ve türev balonunun yüksekliğinde yayınlanan 2007 yüksekliğindeki inatçı direnci henüz temizlememiştir. Bu düşük performans, şirketin sağlam bir itibarı göz önüne alındığında, piyasadaki çöküşün ardından geçirilen finansal reformların uzun vadeli kârlılığa zarar verdiğini gösteren olağandışı bir performans.
Uzun vadeli göreceli güç göstergeleri geçerken ve Goldman hisseleri Ocak ayının en yüksek seviyesi 274 $ 'a yükselmediği sürece yürürlükte kalacak satış sinyallerini belirterek, bu fiyat düzeyinde 12 aylık testten sonra zaman geçiyor olabilir. Aksi takdirde, hisse senedi, Trump yönetimi altındaki uygun mevzuata rağmen ticari bankacılık sektörünü olumsuz etkileyen dikkate değer bir başarısızlığa birçok puan düşebilir.
GS Uzun Vadeli Grafik (1999-2018)
Wall Street devi Mayıs 1999'da internet balonunun yüksekliğinde 68 $ 'da halka açıldı ve Ağustos ayında 50'lerin ortalarına satıldı. Yeni binyılda gerçekleşen halka arz, halka arz açılış baskısının üzerine çıktı ve Mart 2000'de 130 dolara yakın bir satış testine girdi. Hisse senedi, 2001'e keskin bir şekilde yükselirken, hisse 11 Eylül saldırılarından sonra aşağı doğru genişleyen üçgen bir desen oydu..
Daha sonraki düşüş, 2003'teki 1999'un hemen altında bir destek buldu ve çok yüksek ralli dalgalarını 2007'nin zirvesine 251 $ ile gönderen güçlü bir yükseliş trendinden önce çift dipli bir geri dönüşü tamamladı. Hisse senedi 10 yıl sonra iki yıllık bir baş ve omuz tepesi modelini tamamladı ve ekonomik çöküş sırasında dünya piyasalarına daldı ve Kasım 2008'de tüm zamanların en düşük seviyesi olan 47.41 $ 'a geriledi.
2009'da bir sıçrama,.618 Fibonacci satış geri çekilme seviyesinin hemen üzerinde durdu ve 2014 yılına kadar test edilmeyen direnç oydu. Hisse senedi, 2015 yılında bu engeli temizledi, ancak ralli 2000 yüksek seviyesine ulaşmadan başarısız oldu. Haziran 2016'da üç yılın en düşük seviyesine ulaştı. Bu, mükemmel bir satın alma fırsatına işaret etti ve Mart 2017'de 10 yıllık dirence ulaşan bir satın alma dalgası oluşturdu. çekiş kazanmak. (Daha fazla bilgi için, bkz. Goldman PE Firmalarında Hisse Alımı için 2.5 milyar dolar harcayacak .)
GS Kısa Vadeli Grafik (2016-2018)
Haziran 2016'da 138 $ 'dan başlayan çift dip, 2007 direnişine ulaşmak dokuz ay süren yeni bir yükseliş eğilimine işaret etti. Artan artış, önceki yüksek seviyeyi beş puandan daha az aştı ve daha sonra 40 puanlık bir düşüş trendine girdi ve kararlı alıcıların kontrolü ele geçirdiği Eylül 2017'ye yuvarlatılmış bir düzeltme yaptı. Aralık ayında bir kez daha direnişe döndü ve test alanını birden çok kez çaprazlayan uçucu bir yana doğru patern haline geldi.
Hisse senedi, bu hafta Mart 2017'nin en yüksek kuruşları arasında işlem görüyor, bu da hissedarların rakiplerini bir dizi tüm zamanların en yüksek seviyesine çıkaran bir finansal sektör mitinginden faydalanmadığı anlamına geliyor. Sabır, birçok stokun devrildiği görünen mevcut olumsuz ortamda ince giyiyor olabilir. Bu geri sayımı Temmuz 2017'den bu yana ilk satış döngüsüne giren aylık stokastik osilatörde görebiliyoruz.
Bilanço içi satış hacmi (OBV) 2017 yılının ilk çeyreğinde yılın en yüksek seviyesine ulaştı ve Nisan ayına düştü. O zamandan beri sığ alım faizi, fiyatın 250 doların üzerindeki yükselişle eşleşmedi ve olumsuz göreceli güç sinyallerini izleyen düşüş eğilimi gösterdi. Boğaların bu senaryoda şubatın düşüğü 239 $ 'ı savunması ya da hisse senedinin 200 $' a düşmesi riski taşıyor.
Alt çizgi
Goldman Sachs hisseleri bir yıl önce 2007 direnişiyle toplandı ve kırılmadı, büyük bir düşüşe karşı savunmasız bir tutma düzeninde kaldı. Boğalar için zaman azalıyor, uzun vadeli satış döngüleri artık fiyat hareketini kontrol altına alıyor. (Ek okuma için şunlara göz atın: Faiz Oranı Arttıkça Daha İyi Performans Gösteren 11 Hisse Senedi .)