Yatırımcıların çoğu yatırım fonlarını teknik analiz yerine temel ilkeleri kullanarak değerlendirir. Yatırım fonları uzun vadeli olma eğilimindedir, alım-satım yatırımları ve teknik analiz kısa vadeli ticaret için daha uygundur. Bununla birlikte, yatırımcılar, yatırım fonları da dahil olmak üzere neredeyse her türlü yatırım veya finansal araç için ticaret bilgileri sağlamak için bazı ortak teknik göstergelerin değerini göz ardı etmemelidir. Yatırım fonlarına uygulanabilecek beş yaygın teknik gösterge aşağıdadır
1. Trend çizgileri
Çoğu teknik analiz, fiyat eğilimlerini ve destek / direnç alanlarını tanımlamak için birden fazla fiyat noktasını birleştiren ve geleceğe uzanan hatlar olan trend çizgileri ile başlar. Yatırım fonları için, trendini belirlemek için uzun vadeli bir fiyat tablosuna bakın. Bir trend çizgisi, zaman içinde yatırım fonunun birden çok düşük değerini birbirine bağlayan bir çizgi çizerek çizilebilir. Fon, bu eğilim çizgisini yıllar boyunca birçok kez test etmiş olabilir. Fon fiyatı, köklü ve uzun vadeli bir trend çizgisi ile kesin olarak kırılırsa, düşüş eğilimi sinyalidir. Böyle bir fondaki yatırımcı, bu durumda fon varlıklarını satmayı düşünmelidir . Tersine, iyi tanımlanmış bir eğilim çizgisinin üzerindeki bir kırılma, yatırımcının fonda kalması gerektiğini gösteren bir yükseliş sinyali olabilir.
2. Hareketli Ortalamalar
Hareketli ortalamalar, fiyatlar gibi zaman serisi verilerinin ortalamasıdır. Yatırımcılar bunları yatırım fonunun fiyat eğilimlerini belirlemek için kullanabilirler. Yükselen hareketli ortalama, fonun yükseliş eğiliminde olduğunu gösterirken, azalan hareketli ortalama, düşüş trendinde olduğunu gösterir. İkinci büyük uygulama, iki hareketli ortalamanın, örneğin kısa vadeli, 20 günlük hareketli ortalama ve uzun vadeli, 200 günlük hareketli ortalamadan kaynaklanmaktadır.
20 günlük hareketli ortalama, 200 günlük hareketli ortalamanın üzerine çıkarsa, bu yatırım fonu için yükseliş sinyali olarak kabul edilir. Tersine, 20 günlük hareketli ortalama 200 günlük hareketli ortalamanın altına inerse, bu düşüş sinyali olacaktır. 200 günlük hareketli ortalama önemli bir teknik gösterge olarak kabul edilir ve önemli ticaret sinyalleri olarak kabul edilen değerin üzerinde veya altında kesinti olur. Özellikle uzun vadeli yapısı nedeniyle yatırım fonu teknik analizi için uygundur.
3. Göreceli Güç Endeksi (RSI)
RSI, yatırım fonunun aşırı alım veya aşırı satım olup olmadığını değerlendirmek için son kazanımların büyüklüğünü son zararlarla karşılaştıran bir momentum göstergesidir. 70'in üzerindeki RSI, yatırım fonunun aşırı satın alındığını ve değerinin aşırı fiyatlandığını ve geri çekilmeye hazır olduğunu gösteriyor. 30'un altındaki bir RSI, bir sıçrama yatırımını tetikleyebilecek ve değer yatırımcının satın alma kararını artırabilecek aşırı satım durumunu gösterir.
4. Destek ve Direnç
Yatırım fonu belirli bir seviyeye indiğinde ve sonra geri döndüğünde bir destek seviyesi oluşur. Zamanla, bu seviye yatırım fonu için güçlü bir destek alanı haline gelir. Tersine, fon belirli bir fiyat seviyesinin üzerine çıkamadığında bir direnç alanı oluşur.
Bu destek ve direnç testleri ne kadar ayrı olursa ve fonun destek veya direnç düzeyine ineceği veya yükseleceği o kadar sık olursa, daha zorlu olurlar. Uzun vadeli desteğin kesintiye uğraması çok ayıcık ve yatırım fonu için önemli bir dezavantaj olduğunu gösterebilir. Uzun vadeli direncin üzerinde bir hareket çok yükseliş gösteriyor ve yukarı yönlü önemli sinyaller veriyor.
5. Grafik Oluşumları
Teknik analizde kullanılan bir dizi farklı grafik türü vardır, en yaygın olanları çizgi grafikler ve çubuk grafiklerdir. İleri düzey kullanıcılar şamdan grafiklerini nokta ve şekil grafiklerine tercih edebilir. Yatırım fonu grafik oluşumları hisse senetlerine benzer bir şekilde yorumlanabilir. Örneğin, baş-omuz paterni fon için oldukça aşağı yönlü olarak yorumlanırken, ters baş-omuz paterni yükseliş sinyali olarak görülüyor.
Tanımlanması kolay ve yüksek derecede güvenilirliğe sahip bir grafik deseni, çift veya üçlü üst veya alttır. Çift üst veya üç üst tipik olarak uzun bir süreden sonra oluşur ve yakın bir eğilimin tersine çevrildiğini gösterir; daha yüksek trendde olan bir yatırım fonu bu oluşumun üstesinden gelemezse, daha düşük olabilir. Tersine, daha yüksek hareket etmek için çift veya üçlü bir taban oluşturan bir fon hazırlanabilir.
Alt çizgi
Yatırım fonları teknik analize kolayca borç vermezken, yatırımcılar yatırım fonu hareketlerini tahmin etmek için bazı ortak teknik göstergeleri faydalı bir şekilde uygulayabilirler. Trend çizgileri, hareketli ortalamalar, RSI'ler ve grafik oluşumları gibi teknik göstergeler, yorumlanması kolay güvenilir sinyaller sağladıkları için yatırım fonu analizinde yaygın olarak kullanılmaktadır.